Рынки

Акции

Облигации

Криптовалюты

Калькуляторы

Сравнение AVAN vs KUZB

Тикер 1

Тикер 2

AVAN24

10KUZB

Сравнение АВАНГАРД (AVAN) и Банк Кузнецкий (KUZB) — классический случай выбора внутри одной индустрии: «Банки». Разберём, кто из них сильнее по цифрам. По капитализации AVAN крупнее в 70,4× (43,66 млрд ₽ vs 619,97 млн ₽). Стоимостная оценка в пользу KUZB — P/E 4,92 vs 9,09 у AVAN. Однако P/E следует рассматривать в контексте темпов роста прибыли. ROE AVAN — 47,43%, у KUZB — 14,70%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. AVAN удерживает чистую маржу на уровне 38,31%, опережая KUZB (20,50%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. AVAN выплачивает дивиденды с доходностью 9,01% годовых, тогда как KUZB дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. Техническая картина в пользу AVAN: скоринг 34/100 vs 24/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. AVAN побеждает по числу метрик: 24 против 10 у KUZB. Это не гарантирует лучшую доходность в будущем, но указывает на текущее фундаментально-техническое преимущество.

АВАНГАРД

AVANRU

₽541,00

Финансы · Банки

Капитализация: 43,66 млрд ₽

ETP Rank5.6

Стоимость

3.0

Качество

7.7

Рост

6.0

Техника

3.0

Дивиденды

8.6

Прогнозы

—

Сезонность

5.0

Банк Кузнецкий

KUZBRU

₽0,03

Финансы · Банки

Капитализация: 619,97 млн ₽

ETP Rank4.4

Стоимость

7.5

Качество

5.7

Рост

4.0

Техника

4.0

Дивиденды

2.0

Прогнозы

—

Сезонность

3.0

Динамика цен

AVANKUZB

Фундаментальный анализ

По мультипликатору P/E KUZB оценён рынком дешевле: 4,92 против 9,09 у AVAN. Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. Мультипликатор P/S также в пользу KUZB: 1,01 vs 3,48 у AVAN. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B KUZB — 0,72, у AVAN — 4,31. По ROE лидирует AVAN (47,43% vs 14,70%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа AVAN — 38,31%, у KUZB — 20,50%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у AVAN — 8,45, у KUZB — 7,43. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

AVANKUZB

Показатель	AVAN	KUZB
Мультипликаторы оценки
P/E	9,09	4,92
P/B	4,31	0,72
P/S	3,48	1,01
PEG	—	-1,49
EV/EBITDA	—	—
Рентабельность
ROE	47,43%	14,70%
ROA	4,99%	1,74%
Валовая маржа	—	—
Операц. маржа	—	—
Чистая маржа	38,31%	20,50%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	8,45	7,43
Текущая ликв.	—	—
Быстрая ликв.	—	—
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	9,01%	—
Коэфф. выплат	37,56%	—
EPS	$59,40	—
Балансовая стоим.	$142,29	$0,05

Технический анализ

По техническому скорингу AVAN сильнее: 34/100 против 24/100 у KUZB. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у AVAN составляет 48,3 (нейтральная зона), у KUZB — 42,8 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. AVAN торгуется выше SMA 50 (0,2%), тогда как KUZB ниже этой средней (-2,0%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. ADX: AVAN — 8,6 (нет тренда), KUZB — 16,4 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. AVAN менее волатилен — бета 0,29 против 0,35 у KUZB. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) KUZB составляет 5,5%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

AVANKUZB

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	AVAN	KUZB
Осцилляторы
RSI (14)	48,27	42,81
Stochastic %K	54,55	19,82
CCI (20)	-29,86	-142,79
MFI	31,32	52,30
Williams %R	-45,45	-80,18
MACD гистограмма	0,02	0,00
Momentum (10)	0,00	0,00
Тренд
ADX	8,60	16,42
Цена vs EMA 9	+0,08%	-1,89%
Цена vs EMA 20	-0,13%	-2,65%
Цена vs SMA 50	+0,16%	-1,97%
Цена vs SMA 200	-13,05%	-13,42%
Объём
CMF	-0,15	-0,35
Volume Ratio	67,50	35,48
Волатильность и статистика
Beta	0,29	0,35
ATR %	1,85%	5,49%
Sharpe (1г)	-1,67	-0,85
RS Rating	43,00	55,00
52w от хая	-27,96	-30,87
BB ширина	3,07	7,52

Финансовая отчётность

Выручка за последние 12 месяцев (TTM): AVAN — 13,60 млрд ₽, KUZB — 821,12 млн ₽. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу KUZB: +13,60% г/г vs -11,40%. AVAN показывает снижение, что может быть тревожным сигналом. Чистая прибыль: AVAN — 5,85 млрд ₽, KUZB — 168,33 млн ₽. AVAN генерирует больше чистой прибыли.

Показатель	AVAN	KUZB
Выручка	13,60 млрд ₽	821,12 млн ₽
Рост выручки (г/г)	-11.40%	+13.60%
Чистая прибыль	5,85 млрд ₽	168,33 млн ₽
Рост прибыли (г/г)	+16.10%	-24.90%
EPS (TTM)	$72,53	$0,01

Дивиденды

Дивидендная политика различается кардинально: AVAN обеспечивает 9,01% годовой доходности, KUZB реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. Стаж непрерывных выплат: AVAN — 9 лет, KUZB — 8 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат.

Показатель	AVAN	KUZB
Див. доходность	9,01%	—
Годовые дивиденды	$22,31	$0,00
Коэфф. выплат	37,56%	—
Лет выплат	9	8
CAGR дивидендов (5л)	-18,48%	28,65%

Сезонность (10 лет)

По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность AVAN приходится на январе (+8,49%), а KUZB — на октябре (+5,32%). Наименее удачные месяцы: AVAN — февраль (-8,17%), KUZB — сентябрь (-4,03%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: июнь, сентябрь, декабрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Суммарная сезонная доходность за год выше у AVAN: +23,85% против +14,81%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

AVAN

+8,5

-8,2

+5,3

+1,4

+3,5

-2,0

+2,8

+7,4

-0,1

+2,4

+3,4

-0,5

KUZB

+3,8

+2,4

+5,3

-0,8

+3,0

-1,6

+2,1

-4,0

+5,3

-2,6

-0,1

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — АВАНГАРД или Банк Кузнецкий?

По P/E Банк Кузнецкий оценена ниже: 4,92 против 9,09. Однако P/E — лишь один из мультипликаторов; стоит учитывать также P/B, P/S и EV/EBITDA для объёмной оценки.

У кого выше рентабельность — AVAN или KUZB?

Рентабельность собственного капитала (ROE): AVAN — 47,43%, KUZB — 14,70%. Преимущество у AVAN.

Какие дивиденды у АВАНГАРД и Банк Кузнецкий?

АВАНГАРД выплачивает дивиденды с доходностью 9,01%. Банк Кузнецкий дивиденды не платит, направляя прибыль на развитие бизнеса.

Какая компания крупнее по выручке — АВАНГАРД или Банк Кузнецкий?

Выручка AVAN за TTM — 13,60 млрд ₽, KUZB — 821,12 млн ₽. AVAN генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — AVAN или KUZB?

Чистая маржа AVAN — 38,31%, KUZB — 20,50%. AVAN оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — AVAN или KUZB?

Технический скоринг: AVAN — 34/100, KUZB — 24/100. AVAN имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — AVAN или KUZB?

Однозначного ответа нет. Счёт 24:10 в пользу AVAN по 36 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 15.09.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией