ETPINVEST
Платформа
Инструменты
Фондовые рынки
Криптовалюты
Сервисы
Калькуляторы
Прочее

Сравнение ASSB vs VGSB

Тикер 1
Тикер 2
ASSB20
23VGSB
Хотя ASSB и VGSB принадлежат к одному сектору — «Коммунальные услуги», их бизнес-модели отличаются: АстрЭнСб специализируется в «Электросети», а Волгоградэнергосбыт — в «Электрогенерация». VGSB торгуется с P/E 2,43, тогда как ASSB — с P/E 4,03. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. VGSB демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 276,87% против 57,05% у ASSB. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: VGSB — 5,96%, ASSB — 2,82%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По технике ситуация паритетная: 63/100 и 65/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. Итог: 20:23 — ни одна сторона не доминирует. В таких ситуациях решающим становится горизонт инвестирования и склонность к риску.
ASSB
АстрЭнСб
ASSBRU
₽2,77
Коммунальные услуги · Электросети
Капитализация:
ETP Rank6.2
Стоимость
8.3
Качество
7.2
Рост
8.8
Техника
7.0
Дивиденды
2.0
Прогнозы
—
Сезонность
5.0
VGSB
Волгоградэнергосбыт
VGSBRU
₽12,60
Коммунальные услуги · Электрогенерация
Капитализация:
ETP Rank4.2
Стоимость
8.6
Качество
7.8
Рост
5.2
Техника
7.0
Дивиденды
2.0
Прогнозы
—
Сезонность
8.0

Динамика цен

ASSBVGSB

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу VGSB — P/E 2,43 vs 4,03 у ASSB. Однако P/E следует рассматривать в контексте темпов роста прибыли. Мультипликатор P/S также в пользу ASSB: 0,11 vs 0,14 у VGSB. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) ASSB дешевле: 2,30 против 6,72. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA VGSB оценён ниже: 1,48 vs 1,57. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала VGSB составляет 276,87%, что превышает показатель ASSB (57,05%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности VGSB впереди: 5,96% против 2,82% у ASSB. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: ASSB — 3,31, VGSB — 10,14. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

ASSBVGSB
ПоказательASSBVGSBЛидер
Мультипликаторы оценки
P/E4,032,43
P/B2,306,72
P/S0,110,14
PEG0,380,03
EV/EBITDA1,571,48
Рентабельность
ROE57,05%276,87%
ROA13,25%24,85%
Валовая маржа——
Операц. маржа2,69%6,72%
Чистая маржа2,82%5,96%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал3,3110,14
Текущая ликв.1,271,13
Быстрая ликв.1,271,13
Дивиденды и прибыль
Див. доходность——
Коэфф. выплат9,23%6,46%
EPS$0,65$5,34
Балансовая стоим.$1,14$1,93

Технический анализ

По технике ситуация паритетная: 63/100 и 65/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. Осциллятор RSI у ASSB составляет 59,5 (нейтральная зона), у VGSB — 64,5 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции торгуются выше SMA 50: ASSB на 9,6%, VGSB на 5,8%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: ASSB — 16,1 (нет тренда), VGSB — 17,8 (нет тренда). ASSB менее волатилен — бета 0,40 против 0,47 у VGSB. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) VGSB составляет 5,3%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

ASSBVGSB
Общая оценка
63
65
Осцилляторы
52
61
Тренд
65
63
Объём
56
56
Волатильность
53
45
ИндикаторASSBVGSBЛидер
Осцилляторы
RSI (14)59,4964,47
Stochastic %K84,0773,44
CCI (20)123,91250,73
MFI88,2071,57
Williams %R-15,93-26,56
MACD гистограмма0,030,25
Momentum (10)0,271,95
Тренд
ADX16,0617,79
Цена vs EMA 9+4,60%+9,19%
Цена vs EMA 20+7,45%+10,76%
Цена vs SMA 50+9,61%+5,78%
Цена vs SMA 200-2,65%-8,29%
Объём
CMF-0,020,00
Volume Ratio40,53211,59
Волатильность и статистика
Beta0,400,47
ATR %4,55%5,27%
Sharpe (1г)0,520,27
RS Rating95,0084,00
52w от хая-38,56-30,95
BB ширина22,8818,46

Финансовая отчётность

Выручка за последние 12 месяцев (TTM): ASSB — 17,78 млрд ₽, VGSB — 35,80 млрд ₽. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу ASSB: +14,00% г/г vs +12,00%. Обе компании растут, но с разной скоростью. Чистая прибыль: ASSB — 501,58 млн ₽, VGSB — 2,13 млрд ₽. VGSB генерирует больше чистой прибыли. FCF: ASSB генерирует 437,76 млн ₽, VGSB — 244,26 млн ₽. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

ПоказательASSBVGSBЛидер
Выручка17,78 млрд ₽35,80 млрд ₽
Рост выручки (г/г)+14.00%+12.00%
Чистая прибыль501,58 млн ₽2,13 млрд ₽
Рост прибыли (г/г)+506.70%-4.30%
EPS (TTM)$0,65$5,34
Операц. Cash Flow467,44 млн ₽271,93 млн ₽
Free Cash Flow437,76 млн ₽244,26 млн ₽

Дивиденды

Обе компании не платят дивиденды. Инвесторам, ориентированным на пассивный доход, стоит обратить внимание на альтернативные эмитенты в портфеле. ASSB платит дивиденды 6 лет подряд, VGSB — 2. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): ASSB — 9,23%, VGSB — 6,46%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

ПоказательASSBVGSBЛидер
Див. доходность——
Годовые дивиденды$0,06$0,34
Коэфф. выплат9,23%6,46%
Лет выплат62
CAGR дивидендов (5л)25,37%—

Сезонность (10 лет)

По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность ASSB приходится на январе (+23,16%), а VGSB — на августе (+31,80%). Слабые месяцы: для ASSB — ноябрь (-7,21%), для VGSB — февраль (-5,27%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, май, июнь, ноябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, март, апрель, август, октябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у VGSB: +42,76% против +37,91%.

Янв
Фев
Мар
Апр
Май
Июн
Июл
Авг
Сен
Окт
Ноя
Дек
ASSB
+23,2
-3,2
+4,7
+7,5
-4,5
-0,3
+2,8
+10,3
+0,5
+2,6
-7,2
+1,6
VGSB
+9,6
-5,3
+13,6
+5,0
-3,2
-0,1
-1,7
+31,8
-3,5
+2,0
-1,6
-3,9

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — АстрЭнСб или Волгоградэнергосбыт?
По P/E Волгоградэнергосбыт оценена ниже: 2,43 против 4,03. Однако P/E — лишь один из мультипликаторов; стоит учитывать также P/B, P/S и EV/EBITDA для объёмной оценки.
У кого выше рентабельность — ASSB или VGSB?
ROE ASSB — 57,05%, VGSB — 276,87%. VGSB демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.
Какие дивиденды у АстрЭнСб и Волгоградэнергосбыт?
Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.
Какая компания крупнее по выручке — АстрЭнСб или Волгоградэнергосбыт?
По объёму выручки: ASSB — 17,78 млрд ₽, VGSB — 35,80 млрд ₽. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.
У кого выше маржинальность — ASSB или VGSB?
Чистая маржа ASSB — 2,82%, VGSB — 5,96%. VGSB оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.
Какая акция лучше по технике — ASSB или VGSB?
Технический скоринг: ASSB — 63/100, VGSB — 65/100. Показатели близки — явного технического фаворита нет. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.
Что лучше купить — ASSB или VGSB?
Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 45 метрик ASSB выигрывает 20, VGSB — 23. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 07.08.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией