Сравнение ASSB vs LSNGP
Динамика цен
Фундаментальный анализ
ASSB торгуется с P/E 4.03, тогда как LSNGP — с P/E 4.51. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. Мультипликатор P/S также в пользу ASSB: 0.11 vs 1.10 у LSNGP. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) LSNGP дешевле: 0.69 против 2.30. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA ASSB оценён ниже: 1.57 vs 2.20. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. ASSB демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 57.05% против 15.33% у LSNGP. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: LSNGP — 24.48%, ASSB — 2.82%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. ASSB несёт высокую долговую нагрузку — D/E 3.31, тогда как LSNGP практически без долга (D/E 0.51). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски. Коэффициент текущей ликвидности LSNGP ниже 1 (0.88), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | ASSB | LSNGP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 4.03 | 4.51 | |
| P/B | 2.30 | 0.69 | |
| P/S | 0.11 | 1.10 | |
| PEG | 0.41 | 0.22 | |
| EV/EBITDA | 1.57 | 2.20 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 57.05% | 15.33% | |
| ROA | 13.25% | 10.12% | |
| Валовая маржа | — | — | |
| Операц. маржа | 2.69% | 28.95% | |
| Чистая маржа | 2.82% | 24.48% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 3.31 | 0.51 | |
| Текущая ликв. | 1.27 | 0.88 | |
| Быстрая ликв. | 1.27 | 0.86 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | — | 10.59% | |
| Коэфф. выплат | 9.23% | 904.55% | |
| EPS | $0.65 | $4.06 | |
| Балансовая стоим. | $1.14 | $26.49 | |
Технический анализ
По техническому скорингу LSNGP сильнее: 83/100 против 28/100 у ASSB. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у ASSB составляет 38.8 (нейтральная зона), у LSNGP — 69.2 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. LSNGP торгуется выше SMA 50 (9.0%), тогда как ASSB ниже этой средней (-4.7%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. LSNGP выше SMA 200 (+27.6%), ASSB — ниже (-2.0%). Долгосрочный тренд в пользу LSNGP. Сила тренда по ADX: ASSB — 23.8 (слабый тренд), LSNGP — 34.4 (выраженный тренд). Дневная волатильность (ATR%) ASSB составляет 4.6%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | ASSB | LSNGP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 38.83 | 69.19 | |
| Stochastic %K | 32.35 | 73.62 | |
| CCI (20) | -159.22 | 95.53 | |
| MFI | 30.61 | 67.24 | |
| Williams %R | -67.65 | -26.38 | |
| MACD гистограмма | -0.02 | 0.68 | |
| Momentum (10) | -0.09 | 19.05 | |
| Тренд | |||
| ADX | 23.83 | 34.41 | |
| Цена vs EMA 9 | -2.86% | +0.91% | |
| Цена vs EMA 20 | -3.96% | +3.13% | |
| Цена vs SMA 50 | -4.66% | +8.97% | |
| Цена vs SMA 200 | -2.03% | +27.65% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.05 | 0.12 | |
| Volume Ratio | 42.18 | 34.73 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.41 | — | |
| ATR % | 4.56% | 2.48% | |
| Sharpe (1г) | 1.26 | — | |
| RS Rating | 99.00 | 98.00 | |
| 52w от хая | -32.73 | -2.61 | |
| BB ширина | 11.15 | 10.95 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): ASSB — 17,78 млрд ₽, LSNGP — 142,99 млн ₽. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу LSNGP: +14.52% г/г vs +13.40%. Обе компании растут, но с разной скоростью. Чистая прибыль: ASSB — 501,58 млн ₽, LSNGP — 35 млн ₽. ASSB генерирует больше чистой прибыли. FCF: ASSB генерирует 437,76 млн ₽, LSNGP — 9,89 млн ₽. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | ASSB | LSNGP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 17,78 млрд ₽ | 142,99 млн ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +13.40% | +14.52% | |
| Чистая прибыль | 501,58 млн ₽ | 35 млн ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | +374.47% | +20.78% | |
| EPS (TTM) | $0.65 | $4.06 | |
| Операц. Cash Flow | 467,44 млн ₽ | 66,46 млн ₽ | |
| Free Cash Flow | 437,76 млн ₽ | 9,89 млн ₽ |
Дивиденды
Дивидендная политика различается кардинально: LSNGP обеспечивает 10.59% годовой доходности, ASSB реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. ASSB платит дивиденды 6 лет подряд, LSNGP — 17. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Темп роста дивидендов за 5 лет (CAGR): ASSB — +25.37%, LSNGP — +19.34%. Растущие дивиденды — признак уверенности менеджмента в будущих денежных потоках. Коэффициент выплат (Payout Ratio): ASSB — 9.23%, LSNGP — 904.55%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.
| Показатель | ASSB | LSNGP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | 10.59% | |
| Годовые дивиденды | $0.06 | $36.72 | |
| Коэфф. выплат | 9.23% | 904.55% | |
| Лет выплат | 6.00% | 17.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | 25.37% | 19.34% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность ASSB приходится на январе (+23.16%), а LSNGP — на мае (+8.71%). Слабые месяцы: для ASSB — ноябрь (-7.21%), для LSNGP — февраль (-5.08%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Суммарная сезонная доходность за год выше у ASSB: +38.95% против +31.31%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — АстрЭнСб или Россети Ленэнерго - акции привилегированные?
У кого выше рентабельность — ASSB или LSNGP?
Какие дивиденды у АстрЭнСб и Россети Ленэнерго - акции привилегированные?
Какая компания крупнее по выручке — АстрЭнСб или Россети Ленэнерго - акции привилегированные?
У кого выше маржинальность — ASSB или LSNGP?
Какая акция лучше по технике — ASSB или LSNGP?
Что лучше купить — ASSB или LSNGP?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией