Сравнение ASSB vs KRSBP
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует ASSB с P/E 4.03 (у KRSBP — 7.29). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По P/S (цена/выручка) ASSB дешевле: 0.11 против 0.34. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По EV/EBITDA ASSB оценён ниже: 1.57 vs 4.89. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала ASSB составляет 57.05%, что превышает показатель KRSBP (37.26%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности KRSBP впереди: 4.65% против 2.82% у ASSB. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. ASSB несёт высокую долговую нагрузку — D/E 3.31, тогда как KRSBP практически без долга (D/E 0.92). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски.
| Показатель | ASSB | KRSBP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 4.03 | 7.29 | |
| P/B | 2.30 | 2.72 | |
| P/S | 0.11 | 0.34 | |
| PEG | 0.41 | 0.34 | |
| EV/EBITDA | 1.57 | 4.89 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 57.05% | 37.26% | |
| ROA | 13.25% | 19.40% | |
| Валовая маржа | — | — | |
| Операц. маржа | 2.69% | 4.84% | |
| Чистая маржа | 2.82% | 4.65% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 3.31 | 0.92 | |
| Текущая ликв. | 1.27 | 1.46 | |
| Быстрая ликв. | 1.27 | 1.44 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | — | 11.51% | |
| Коэфф. выплат | 9.23% | 69.14% | |
| EPS | $0.65 | $2.99 | |
| Балансовая стоим. | $1.14 | $8.02 | |
Технический анализ
По технике ситуация паритетная: 28/100 и 30/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. RSI(14): ASSB — 38.8 (нейтральная зона), KRSBP — 40.4 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции ниже SMA 50: ASSB на -4.7%, KRSBP на -4.5%. Это медвежий краткосрочный сигнал. Сила тренда по ADX: ASSB — 23.8 (слабый тренд), KRSBP — 18.7 (нет тренда). По бете KRSBP стабильнее (-0.17 vs 0.41). Значение ниже 0.8 делает KRSBP защитной акцией. Дневная волатильность (ATR%) ASSB составляет 4.6%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | ASSB | KRSBP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 38.83 | 40.42 | |
| Stochastic %K | 32.35 | 12.96 | |
| CCI (20) | -159.22 | -92.92 | |
| MFI | 30.61 | 34.28 | |
| Williams %R | -67.65 | -87.04 | |
| MACD гистограмма | -0.02 | -0.13 | |
| Momentum (10) | -0.09 | -0.32 | |
| Тренд | |||
| ADX | 23.83 | 18.68 | |
| Цена vs EMA 9 | -2.86% | -1.38% | |
| Цена vs EMA 20 | -3.96% | -2.96% | |
| Цена vs SMA 50 | -4.66% | -4.55% | |
| Цена vs SMA 200 | -2.03% | -0.48% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.05 | -0.07 | |
| Volume Ratio | 42.18 | 30.88 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.41 | -0.17 | |
| ATR % | 4.56% | 3.60% | |
| Sharpe (1г) | 1.26 | 0.71 | |
| RS Rating | 99.00 | 84.00 | |
| 52w от хая | -32.73 | -17.87 | |
| BB ширина | 11.15 | 13.76 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): ASSB — 17,78 млрд ₽, KRSBP — 49,20 млн ₽. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. ASSB растёт быстрее по выручке: +13.40% год к году против +10.81% у KRSBP. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. Чистая прибыль: ASSB — 501,58 млн ₽, KRSBP — 2,29 млн ₽. ASSB генерирует больше чистой прибыли. FCF: ASSB генерирует 437,76 млн ₽, KRSBP — 2,01 млн ₽. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | ASSB | KRSBP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 17,78 млрд ₽ | 49,20 млн ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +13.40% | +10.81% | |
| Чистая прибыль | 501,58 млн ₽ | 2,29 млн ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | +374.47% | +21.01% | |
| EPS (TTM) | $0.65 | $2.99 | |
| Операц. Cash Flow | 467,44 млн ₽ | 2,01 млн ₽ | |
| Free Cash Flow | 437,76 млн ₽ | 2,01 млн ₽ |
Дивиденды
Дивидендная политика различается кардинально: KRSBP обеспечивает 11.51% годовой доходности, ASSB реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. ASSB платит дивиденды 6 лет подряд, KRSBP — 17. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Темп роста дивидендов за 5 лет (CAGR): ASSB — +25.37%, KRSBP — +26.15%. Растущие дивиденды — признак уверенности менеджмента в будущих денежных потоках. Коэффициент выплат (Payout Ratio): ASSB — 9.23%, KRSBP — 69.14%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | ASSB | KRSBP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | 11.51% | |
| Годовые дивиденды | $0.06 | $2.07 | |
| Коэфф. выплат | 9.23% | 69.14% | |
| Лет выплат | 6.00% | 17.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | 25.37% | 26.15% |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для ASSB — январе (+23.16%), для KRSBP — апреле (+10.38%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для ASSB — ноябрь (-7.21%), для KRSBP — июнь (-8.90%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Суммарная сезонная доходность за год выше у KRSBP: +49.39% против +38.95%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — АстрЭнСб или Красноярскэнергосбыт привилегированные?
У кого выше рентабельность — ASSB или KRSBP?
Какие дивиденды у АстрЭнСб и Красноярскэнергосбыт привилегированные?
Какая компания крупнее по выручке — АстрЭнСб или Красноярскэнергосбыт привилегированные?
У кого выше маржинальность — ASSB или KRSBP?
Какая акция лучше по технике — ASSB или KRSBP?
Что лучше купить — ASSB или KRSBP?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией