Сравнение ASML vs ONTO

Тикер 1

Тикер 2

ASML29

12ONTO

Инвесторы часто выбирают между ASML и ONTO — двумя ведущими эмитентами в индустрии «Полупроводники». Детальный разбор метрик помогает определить, какая акция предлагает лучшее соотношение цены и качества. По капитализации ASML крупнее в 47.2× (613,59 млрд $ vs 13,01 млрд $). Если ориентироваться на P/E, ASML выглядит привлекательнее: 51.32 против 122.99. Премия к оценке ONTO может быть оправдана, если компания растёт быстрее. Рентабельность капитала ASML составляет 51.97%, что превышает показатель ONTO (5.19%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности ASML впереди: 29.71% против 10.33% у ONTO. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. Дивидендная политика различается кардинально: ASML обеспечивает 0.56% годовой доходности, ONTO реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. По техническому скорингу ASML сильнее: 68/100 против 49/100 у ONTO. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Итоговый счёт 29:12 в пользу ASML. По совокупности показателей компания выглядит привлекательнее для инвестора, хотя окончательное решение зависит от индивидуальной стратегии.

ASML Holding N.V.

ASMLNASDAQ

1 592,00 $+41,87 $ (+2,70%)

Технологии · Полупроводники

Капитализация: 613,59 млрд $

ETP Rank8.0

Стоимость

5.6

Качество

9.2

Рост

8.6

Техника

7.0

Дивиденды

7.1

Прогнозы

7.0

Сезонность

9.0

Onto Innovation Inc.

ONTONYSE

261,45 $-1,67 $ (-0,63%)

Технологии · Полупроводники

Капитализация: 13,01 млрд $

ETP Rank5.5

Стоимость

5.2

Качество

6.1

Рост

3.2

Техника

5.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.0

Сезонность

9.0

Динамика цен

ASMLONTO

Фундаментальный анализ

ASML торгуется с P/E 51.32, тогда как ONTO — с P/E 122.99. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. По P/S (цена/выручка) ONTO дешевле: 12.70 против 15.25. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По P/B (цена/балансовая стоимость) ONTO дешевле: 6.14 против 24.66. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA ASML оценён ниже: 39.72 vs 61.53. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. ASML демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 51.97% против 5.19% у ONTO. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: ASML — 29.71%, ONTO — 10.33%. У ASML маржа выше 25%, что характерно для компаний с сильным ценообразованием. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: ASML — 0.13, ONTO — 0.00. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

ASMLONTO

Показатель	ASML	ONTO
Мультипликаторы оценки
P/E	51.32	122.99
P/B	24.66	6.14
P/S	15.25	12.70
PEG	3.03	-2.40
EV/EBITDA	39.72	61.53
Рентабельность
ROE	51.97%	5.19%
ROA	20.83%	4.44%
Валовая маржа	52.60%	48.80%
Операц. маржа	34.79%	10.53%
Чистая маржа	29.71%	10.33%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.13	0.00
Текущая ликв.	1.36	6.15
Быстрая ликв.	0.78	4.68
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.56%	0.00%
Коэфф. выплат	25.67%	0.00%
EPS	$25.98	$2.14
Балансовая стоим.	$54.05	$42.86

Технический анализ

ASML набирает 68 из 100 по техническому скорингу, ONTO — 49 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): ASML — 52.2 (нейтральная зона), ONTO — 46.7 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции торгуются выше SMA 50: ASML на 8.8%, ONTO на 5.1%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: ASML — 12.1 (нет тренда), ONTO — 23.2 (слабый тренд). По бете ASML стабильнее (2.03 vs 2.62). Дневная волатильность (ATR%) ONTO составляет 5.8%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

ASMLONTO

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	ASML	ONTO
Осцилляторы
RSI (14)	52.23	46.73
Stochastic %K	56.02	34.93
CCI (20)	29.27	-130.27
MFI	48.32	40.40
Williams %R	-43.98	-65.07
MACD гистограмма	-5.76	-6.48
Momentum (10)	-45.30	-30.93
Тренд
ADX	12.05	23.18
Цена vs EMA 9	+3.03%	-2.08%
Цена vs EMA 20	+4.12%	-3.59%
Цена vs SMA 50	+8.78%	+5.09%
Цена vs SMA 200	+32.72%	+48.11%
Объём
CMF	0.26	0.19
Volume Ratio	17.01	155.41
Волатильность и статистика
Beta	2.03	2.62
ATR %	3.99%	5.83%
Sharpe (1г)	1.82	2.01
RS Rating	89.00	94.00
52w от хая	-3.33	-16.73
BB ширина	17.85	21.97

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): ASML — 32,67 млрд $, ONTO — 1,01 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: ASML — 9,61 млрд $, ONTO — 136,76 млн $. ASML генерирует больше чистой прибыли. FCF: ASML генерирует 10,65 млрд $, ONTO — 299,80 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	ASML	ONTO
Выручка	32,67 млрд $	1,01 млрд $
Чистая прибыль	9,61 млрд $	136,76 млн $
EPS (TTM)	$24.73	$2.78
Операц. Cash Flow	12,16 млрд $	328,31 млн $
Free Cash Flow	10,65 млрд $	299,80 млн $

Дивиденды

ASML выплачивает дивиденды с доходностью 0.56% годовых, тогда как ONTO дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. ASML выплачивает дивиденды 20 лет подряд, тогда как ONTO не имеет дивидендной истории.

Показатель	ASML	ONTO
Див. доходность	0.56%	—
Годовые дивиденды	$5.07	—
Коэфф. выплат	25.67%	—
Лет выплат	20.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	6.86%	—

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для ASML — январе (+8.65%), для ONTO — ноябре (+13.21%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для ASML — февраль (-0.92%), для ONTO — февраль (-3.76%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Суммарная сезонная доходность за год выше у ONTO: +43.44% против +29.10%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

ASML

+8.7

-0.9

+1.6

-0.7

+5.5

+1.9

+5.3

-0.5

+1.1

+0.4

+5.3

+1.4

ONTO

+10.3

-3.8

-2.9

+3.8

+7.0

+2.9

+6.0

+3.2

+2.1

-1.9

+13.2

+3.5

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — ASML Holding N.V. или Onto Innovation Inc.?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит ASML Holding N.V.: P/E 51.32 против 122.99. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — ASML или ONTO?

ROE ASML — 51.97%, ONTO — 5.19%. ASML демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у ASML Holding N.V. и Onto Innovation Inc.?

ASML Holding N.V. выплачивает дивиденды с доходностью 0.56%. Onto Innovation Inc. дивиденды не платит, направляя прибыль на развитие бизнеса.

Какая компания крупнее по выручке — ASML Holding N.V. или Onto Innovation Inc.?

По объёму выручки: ASML — 32,67 млрд $, ONTO — 1,01 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — ASML или ONTO?

Чистая маржа ASML — 29.71%, ONTO — 10.33%. ASML оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — ASML или ONTO?

Технический скоринг: ASML — 68/100, ONTO — 49/100. ASML имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — ASML или ONTO?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 43 метрик ASML выигрывает 29, ONTO — 12. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией