Сравнение ASML vs MPWR

Тикер 1

Тикер 2

ASML30

11MPWR

Инвесторы часто выбирают между ASML и MPWR — двумя ведущими эмитентами в индустрии «Полупроводники». Детальный разбор метрик помогает определить, какая акция предлагает лучшее соотношение цены и качества. По капитализации ASML крупнее в 8.0× (613,59 млрд $ vs 76,70 млрд $). ASML торгуется с P/E 51.32, тогда как MPWR — с P/E 112.92. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. Рентабельность капитала ASML составляет 51.97%, что превышает показатель MPWR (19.05%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности ASML впереди: 29.71% против 22.84% у MPWR. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. ASML предлагает более высокую дивидендную доходность (0.56% vs 0.43%). Помимо текущей доходности, стоит оценить историю и стабильность выплат. По техническому скорингу ASML сильнее: 77/100 против 63/100 у MPWR. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Итоговый счёт 30:11 в пользу ASML. По совокупности показателей компания выглядит привлекательнее для инвестора, хотя окончательное решение зависит от индивидуальной стратегии.

ASML Holding N.V.

ASMLNASDAQ

1 592,00 $+41,87 $ (+2,70%)

Технологии · Полупроводники

Капитализация: 613,59 млрд $

ETP Rank8.5

Стоимость

5.6

Качество

9.2

Рост

8.6

Техника

10.0

Дивиденды

7.1

Прогнозы

7.0

Сезонность

9.0

Monolithic Power Systems, Inc.

MPWRNASDAQ

1 561,25 $+7,98 $ (+0,51%)

Технологии · Полупроводники

Капитализация: 76,70 млрд $

ETP Rank6.9

Стоимость

2.9

Качество

8.5

Рост

6.8

Техника

7.0

Дивиденды

7.0

Прогнозы

6.5

Сезонность

9.0

Динамика цен

ASMLMPWR

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу ASML — P/E 51.32 vs 112.92 у MPWR. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. По P/S (цена/выручка) ASML дешевле: 15.25 против 25.81. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По EV/EBITDA ASML оценён ниже: 39.72 vs 87.32. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. ASML демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 51.97% против 19.05% у MPWR. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: ASML — 29.71%, MPWR — 22.84%. У ASML маржа выше 25%, что характерно для компаний с сильным ценообразованием. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: ASML — 0.13, MPWR — 0.00. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

ASMLMPWR

Показатель	ASML	MPWR
Мультипликаторы оценки
P/E	51.32	112.92
P/B	24.66	20.74
P/S	15.25	25.81
PEG	3.03	-1.79
EV/EBITDA	39.72	87.32
Рентабельность
ROE	51.97%	19.05%
ROA	20.83%	15.18%
Валовая маржа	52.60%	55.18%
Операц. маржа	34.79%	27.09%
Чистая маржа	29.71%	22.84%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.13	0.00
Текущая ликв.	1.36	4.79
Быстрая ликв.	0.78	3.52
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.56%	0.43%
Коэфф. выплат	25.67%	44.89%
EPS	$25.98	$13.76
Балансовая стоим.	$54.05	$74.90

Технический анализ

ASML набирает 77 из 100 по техническому скорингу, MPWR — 63 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): ASML — 59.6 (нейтральная зона), MPWR — 54.1 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции торгуются выше SMA 50: ASML на 11.4%, MPWR на 14.7%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: ASML — 12.3 (нет тренда), MPWR — 31.3 (выраженный тренд). MPWR демонстрирует выраженный тренд, а ASML — нет. По бете ASML стабильнее (2.03 vs 2.25). Дневная волатильность (ATR%) MPWR составляет 4.6%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

ASMLMPWR

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	ASML	MPWR
Осцилляторы
RSI (14)	59.59	54.09
Stochastic %K	95.14	53.47
CCI (20)	110.49	-80.96
MFI	50.06	50.37
Williams %R	-4.86	-46.53
MACD гистограмма	-0.27	-26.76
Momentum (10)	75.40	-99.08
Тренд
ADX	12.31	31.32
Цена vs EMA 9	+4.60%	+0.20%
Цена vs EMA 20	+6.23%	+1.20%
Цена vs SMA 50	+11.40%	+14.68%
Цена vs SMA 200	+35.78%	+46.54%
Объём
CMF	0.27	0.17
Volume Ratio	88.15	117.29
Волатильность и статистика
Beta	2.03	2.25
ATR %	4.06%	4.63%
Sharpe (1г)	1.99	1.76
RS Rating	89.00	91.00
52w от хая	-0.72	-7.29
BB ширина	18.42	13.37

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): ASML — 32,67 млрд $, MPWR — 2,79 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: ASML — 9,61 млрд $, MPWR — 615,93 млн $. ASML генерирует больше чистой прибыли. FCF: ASML генерирует 10,65 млрд $, MPWR — 666,19 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	ASML	MPWR
Выручка	32,67 млрд $	2,79 млрд $
Чистая прибыль	9,61 млрд $	615,93 млн $
EPS (TTM)	$24.73	$12.82
Операц. Cash Flow	12,16 млрд $	838,20 млн $
Free Cash Flow	10,65 млрд $	666,19 млн $

Дивиденды

Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность ASML — 0.56%, MPWR — 0.43%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. ASML платит дивиденды 20 лет подряд, MPWR — 14. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): ASML — 25.67%, MPWR — 44.89%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	ASML	MPWR
Див. доходность	0.56%	0.43%
Годовые дивиденды	$5.07	$2.00
Коэфф. выплат	25.67%	44.89%
Лет выплат	20.00%	14.00%
CAGR дивидендов (5л)	6.86%	-3.58%

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для ASML — январе (+8.65%), для MPWR — июле (+8.63%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для ASML — февраль (-0.92%), для MPWR — сентябрь (-0.76%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Суммарная сезонная доходность за год выше у MPWR: +36.67% против +29.10%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

ASML

+8.7

-0.9

+1.6

-0.7

+5.5

+1.9

+5.3

-0.5

+1.1

+0.4

+5.3

+1.4

MPWR

+4.0

+1.5

+0.2

+5.6

+4.6

+4.7

+8.6

+4.4

-0.8

+0.9

+1.8

+1.0

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — ASML Holding N.V. или Monolithic Power Systems, Inc.?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит ASML Holding N.V.: P/E 51.32 против 112.92. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — ASML или MPWR?

ROE ASML — 51.97%, MPWR — 19.05%. ASML демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у ASML Holding N.V. и Monolithic Power Systems, Inc.?

Обе компании платят дивиденды. Доходность ASML — 0.56%, MPWR — 0.43%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — ASML Holding N.V. или Monolithic Power Systems, Inc.?

По объёму выручки: ASML — 32,67 млрд $, MPWR — 2,79 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — ASML или MPWR?

Чистая маржа ASML — 29.71%, MPWR — 22.84%. ASML оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — ASML или MPWR?

Технический скоринг: ASML — 77/100, MPWR — 63/100. ASML имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — ASML или MPWR?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 47 метрик ASML выигрывает 30, MPWR — 11. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией