Сравнение ASML vs INTC
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Убыточность INTC (P/E -190.51) делает прямое сравнение по этому мультипликатору невозможным. ASML показывает P/E 51.32. Рекомендуется анализировать P/S и свободный денежный поток. По P/S (цена/выручка) INTC дешевле: 11.12 против 15.25. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По P/B (цена/балансовая стоимость) INTC дешевле: 5.43 против 24.66. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA ASML оценён ниже: 39.72 vs 54.87. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. INTC работает в убыток — ROE -2.95%, тогда как ASML показывает рентабельность 51.97%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Отрицательная чистая маржа INTC (-5.90%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: ASML — 0.13, INTC — 0.40. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.
| Показатель | ASML | INTC | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 51.32 | -190.51 | |
| P/B | 24.66 | 5.43 | |
| P/S | 15.25 | 11.12 | |
| PEG | 3.03 | -0.02 | |
| EV/EBITDA | 39.72 | 54.87 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 51.97% | -2.95% | |
| ROA | 20.83% | -1.55% | |
| Валовая маржа | 52.60% | 35.43% | |
| Операц. маржа | 34.79% | -9.45% | |
| Чистая маржа | 29.71% | -5.90% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.13 | 0.40 | |
| Текущая ликв. | 1.36 | 2.31 | |
| Быстрая ликв. | 0.78 | 2.31 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.56% | 0.00% | |
| Коэфф. выплат | 25.67% | 0.00% | |
| EPS | $25.98 | $-0.62 | |
| Балансовая стоим. | $54.05 | $24.59 | |
Технический анализ
INTC набирает 88 из 100 по техническому скорингу, ASML — 68 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): ASML — 52.2 (нейтральная зона), INTC — 69.5 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции торгуются выше SMA 50: ASML на 8.8%, INTC на 61.9%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: ASML — 12.1 (нет тренда), INTC — 56.7 (выраженный тренд). INTC демонстрирует выраженный тренд, а ASML — нет. По бете ASML стабильнее (2.03 vs 2.37). Дневная волатильность (ATR%) INTC составляет 7.0%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | ASML | INTC | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 52.23 | 69.48 | |
| Stochastic %K | 56.02 | 65.64 | |
| CCI (20) | 29.27 | 73.03 | |
| MFI | 48.32 | 60.63 | |
| Williams %R | -43.98 | -34.36 | |
| MACD гистограмма | -5.76 | -1.24 | |
| Momentum (10) | -45.30 | 5.95 | |
| Тренд | |||
| ADX | 12.05 | 56.74 | |
| Цена vs EMA 9 | +3.03% | +5.37% | |
| Цена vs EMA 20 | +4.12% | +15.04% | |
| Цена vs SMA 50 | +8.78% | +61.92% | |
| Цена vs SMA 200 | +32.72% | +157.69% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.26 | 0.19 | |
| Volume Ratio | 17.01 | 105.75 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 2.03 | 2.37 | |
| ATR % | 3.99% | 6.95% | |
| Sharpe (1г) | 1.82 | 2.71 | |
| RS Rating | 89.00 | 98.00 | |
| 52w от хая | -3.33 | -10.39 | |
| BB ширина | 17.85 | 59.82 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): ASML — 32,67 млрд $, INTC — 52,85 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. INTC убыточен (чистая прибыль -267 млн $), тогда как ASML генерирует прибыль (9,61 млрд $). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. FCF: ASML генерирует 10,65 млрд $, INTC — -4,95 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | ASML | INTC | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 32,67 млрд $ | 52,85 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 9,61 млрд $ | -267 млн $ | |
| EPS (TTM) | $24.73 | $-0.06 | |
| Операц. Cash Flow | 12,16 млрд $ | 9,70 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 10,65 млрд $ | -4,95 млрд $ |
Дивиденды
ASML выплачивает дивиденды с доходностью 0.56% годовых, тогда как INTC дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. ASML платит дивиденды 20 лет подряд, INTC — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю.
| Показатель | ASML | INTC | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 0.56% | — | |
| Годовые дивиденды | $5.07 | $0.38 | |
| Коэфф. выплат | 25.67% | — | |
| Лет выплат | 20.00% | 13.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | 6.86% | -21.52% |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для ASML — январе (+8.65%), для INTC — сентябре (+5.64%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для ASML — февраль (-0.92%), для INTC — июль (-1.68%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, август. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, март, сентябрь, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у ASML: +29.10% против +16.11%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — ASML Holding N.V. или Intel Corporation?
У кого выше рентабельность — ASML или INTC?
Какие дивиденды у ASML Holding N.V. и Intel Corporation?
Какая компания крупнее по выручке — ASML Holding N.V. или Intel Corporation?
Какая акция лучше по технике — ASML или INTC?
Что лучше купить — ASML или INTC?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией