Фондовые рынки

Криптовалюты

Сервисы

Калькуляторы

Сравнение ARSA vs RDRB

Тикер 1

Тикер 2

ARSA15

19RDRB

Сектор «Финансы» объединяет Арсагера (ARSA, «Рынки капитала») и РДБанк (RDRB, «Банки»). Несмотря на близость направлений, компании имеют разные драйверы роста. Убыточность ARSA (P/E -1368,33) делает прямое сравнение по этому мультипликатору невозможным. RDRB показывает P/E 12,10. Рекомендуется анализировать P/S и свободный денежный поток. ROE ARSA отрицательный (-0,36%), что говорит об убыточности. RDRB генерирует прибыль с ROE 5,85%. По этому критерию преимущество однозначно. ARSA убыточен — чистая маржа -0,99%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. RDRB выплачивает дивиденды с доходностью 4,41% годовых, тогда как ARSA дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. ARSA набирает 41 из 100 по техническому скорингу, RDRB — 28 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Сравнение заканчивается со счётом 15:19 — практически равный результат. Обе компании имеют свои преимущества, и однозначного фаворита нет.

Арсагера

ARSARU

₽6,95

Финансы · Рынки капитала

Капитализация:

ETP Rank3.7

Стоимость

3.0

Качество

5.0

Рост

3.6

Техника

3.0

Дивиденды

2.0

Прогнозы

—

Сезонность

9.0

РДБанк

RDRBRU

₽105,80

Финансы · Банки

Капитализация:

ETP Rank4.3

Стоимость

5.1

Качество

3.3

Рост

3.2

Техника

3.0

Дивиденды

7.5

Прогнозы

—

Сезонность

5.0

Динамика цен

ARSARDRB

Фундаментальный анализ

ARSA имеет отрицательный P/E (-1368,33), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — RDRB прибылен с P/E 12,10. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. По соотношению цены к выручке (P/S) RDRB оценён ниже: 1,29 против 13,54. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) RDRB дешевле: 0,71 против 4,89. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. ROE ARSA отрицательный (-0,36%), что говорит об убыточности. RDRB генерирует прибыль с ROE 5,85%. По этому критерию преимущество однозначно. ARSA убыточен — чистая маржа -0,99%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. RDRB несёт высокую долговую нагрузку — D/E 9,74, тогда как ARSA практически без долга (D/E 0,09). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски.

ARSARDRB

Показатель	ARSA	RDRB
Мультипликаторы оценки
P/E	-1368,33	12,10
P/B	4,89	0,71
P/S	13,54	1,29
PEG	—	-1,17
EV/EBITDA	—	—
Рентабельность
ROE	-0,36%	5,85%
ROA	—	0,54%
Валовая маржа	—	—
Операц. маржа	—	—
Чистая маржа	-0,99%	10,68%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0,09	9,74
Текущая ликв.	—	—
Быстрая ликв.	—	—
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	—	4,41%
Коэфф. выплат	—	46,75%
EPS	-$0,01	$10,16
Балансовая стоим.	$1,72	$173,88

Технический анализ

Техническая картина в пользу ARSA: скоринг 41/100 vs 28/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: ARSA — 50,0, RDRB — 43,5. Обе акции находятся в одной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: ARSA выше на 3,9%, RDRB — ниже на -2,3%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. Сила тренда по ADX: ARSA — 38,1 (выраженный тренд), RDRB — 13,0 (нет тренда). Волатильность: бета RDRB — 0,30, ARSA — 0,76. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) ARSA составляет 4,7%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

ARSARDRB

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	ARSA	RDRB
Осцилляторы
RSI (14)	50,04	43,45
Stochastic %K	31,71	5,26
CCI (20)	-1,96	-123,12
MFI	53,91	26,41
Williams %R	-68,29	-94,74
MACD гистограмма	-0,02	-0,51
Momentum (10)	-0,39	-2,60
Тренд
ADX	38,11	12,99
Цена vs EMA 9	-3,60%	-2,11%
Цена vs EMA 20	-1,13%	-2,80%
Цена vs SMA 50	+3,90%	-2,31%
Цена vs SMA 200	-13,00%	-10,77%
Объём
CMF	-0,04	-0,03
Volume Ratio	85,62	12,20
Волатильность и статистика
Beta	0,76	0,30
ATR %	4,68%	4,24%
Sharpe (1г)	-1,25	-0,72
RS Rating	30,00	55,00
52w от хая	-41,37	-28,03
BB ширина	37,20	14,12

Финансовая отчётность

По объёму выручки: ARSA генерирует 76,91 млн ₽, RDRB — 2,62 млрд ₽. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: ARSA — +7,60%, RDRB — +2,90%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. По чистой прибыли ситуация полярная: RDRB зарабатывает 279,45 млн ₽, а ARSA фиксирует убыток (-761000 ₽). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль.

Показатель	ARSA	RDRB	Лидер
Выручка	76,91 млн ₽	2,62 млрд ₽
Рост выручки (г/г)	+7.60%	+2.90%
Чистая прибыль	-761000 ₽	279,45 млн ₽
Рост прибыли (г/г)	—	-62.10%	—
EPS (TTM)	-$0,01	$10,16
Операц. Cash Flow	21,45 млн ₽	—	—
Free Cash Flow	21,39 млн ₽	—	—

Дивиденды

Дивидендная политика различается кардинально: RDRB обеспечивает 4,41% годовой доходности, ARSA реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. ARSA платит дивиденды 7 лет подряд, RDRB — 6. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю.

Показатель	ARSA	RDRB
Див. доходность	—	4,41%
Годовые дивиденды	$0,15	$4,75
Коэфф. выплат	—	46,75%
Лет выплат	7	6
CAGR дивидендов (5л)	24,57%	-15,34%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет ARSA показывает лучшую среднюю доходность в августе (+9,60%), RDRB — в декабре (+9,01%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для ARSA — сентябрь (-6,28%), для RDRB — сентябрь (-7,95%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, сентябрь, ноябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, март, июнь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

ARSA

+6,2

-1,5

+2,5

+3,4

+0,3

+2,5

+7,6

+9,6

-6,3

+0,5

-0,9

-1,1

RDRB

+3,7

-6,9

+1,4

-7,4

-4,3

+1,9

-0,7

-0,1

-8,0

-1,2

-4,1

+9,0

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Арсагера или РДБанк?

Прямое сравнение по P/E затруднено — одна из компаний убыточна (отрицательный P/E). В таких случаях корректнее сравнивать по P/S, EV/Revenue и свободному денежному потоку.

У кого выше рентабельность — ARSA или RDRB?

ROE ARSA — -0,36%, RDRB — 5,85%. RDRB демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Арсагера и РДБанк?

РДБанк выплачивает дивиденды с доходностью 4,41%. Арсагера дивиденды не платит.

Какая компания крупнее по выручке — Арсагера или РДБанк?

По объёму выручки: ARSA — 76,91 млн ₽, RDRB — 2,62 млрд ₽. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

Какая акция лучше по технике — ARSA или RDRB?

Технический скоринг: ARSA — 41/100, RDRB — 28/100. ARSA имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — ARSA или RDRB?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 35 метрик ARSA выигрывает 15, RDRB — 19. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 17.08.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией