Сравнение ARE vs MPT

Тикер 1

Тикер 2

ARE21

22MPT

Инвесторы часто выбирают между ARE и MPT — двумя ведущими эмитентами в индустрии «Фонды недвижимости (REIT)». Детальный разбор метрик помогает определить, какая акция предлагает лучшее соотношение цены и качества. По капитализации MPT крупнее в 1.8× (15,25 млрд $ vs 8,34 млрд $). Ни ARE (P/E -8.81), ни MPT (P/E -24.21) сейчас не прибыльны. В отсутствие положительной прибыли инвестору следует ориентироваться на выручку, маржинальность и денежный поток. ARE убыточен — чистая маржа -35.30%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. ARE предлагает более высокую дивидендную доходность (8.53% vs 6.65%). Помимо текущей доходности, стоит оценить историю и стабильность выплат. По техническому скорингу ARE сильнее: 60/100 против 53/100 у MPT. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Общий счёт 21:22 — компании сопоставимы по совокупности метрик. Выбор между ARE и MPT зависит от приоритетов инвестора: стоимость, рост, дивиденды или техника.

Alexandria Real Estate Equities, Inc.

ARENYSE

47,85 $+0,01 $ (+0,02%)

Недвижимость · Фонды недвижимости (REIT)

Капитализация: 8,34 млрд $

ETP Rank3.0

Стоимость

7.1

Качество

3.3

Рост

2.8

Техника

4.0

Дивиденды

9.6

Прогнозы

5.0

Сезонность

5.0

Medical Properties Trust, Inc.

MPTNYSE

5,16 $+0,05 $ (+0,98%)

Финансы · Фонды недвижимости (REIT)

Капитализация: 15,25 млрд $

ETP Rank3.8

Стоимость

5.9

Качество

4.5

Рост

4.8

Техника

5.0

Дивиденды

9.6

Прогнозы

6.5

Сезонность

7.0

Динамика цен

AREMPT

Фундаментальный анализ

Обе компании убыточны: P/E ARE — -8.81, MPT — -24.21. Сравнение по этому мультипликатору неинформативно. Стоит обратить внимание на P/S, динамику выручки и прогноз выхода на прибыль. По P/S (цена/выручка) ARE дешевле: 2.88 против 15.10. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По EV/EBITDA MPT оценён ниже: 21.30 vs 51.27. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. MPT несёт высокую долговую нагрузку — D/E 2.15, тогда как ARE практически без долга (D/E 0.82). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски. Коэффициент текущей ликвидности ARE ниже 1 (0.29), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

AREMPT

Показатель	ARE	MPT
Мультипликаторы оценки
P/E	-8.81	-24.21
P/B	0.57	0.67
P/S	2.88	15.10
PEG	0.01	-0.07
EV/EBITDA	51.27	21.30
Рентабельность
ROE	-6.29%	-2.71%
ROA	-2.99%	-0.85%
Валовая маржа	68.25%	82.13%
Операц. маржа	-42.76%	56.95%
Чистая маржа	-35.30%	-12.61%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.82	2.15
Текущая ликв.	0.29	11.12
Быстрая ликв.	0.29	11.12
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	8.53%	6.65%
Коэфф. выплат	-78.69%	-115.00%
EPS	$-5.43	$-0.21
Балансовая стоим.	$102.79	$7.61

Технический анализ

ARE набирает 60 из 100 по техническому скорингу, MPT — 53 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): ARE — 56.9 (нейтральная зона), MPT — 53.7 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции торгуются выше SMA 50: ARE на 4.0%, MPT на 4.4%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. MPT выше SMA 200 (+2.2%), ARE — ниже (-19.0%). Долгосрочный тренд в пользу MPT. Сила тренда по ADX: ARE — 16.1 (нет тренда), MPT — 14.3 (нет тренда). По бете MPT стабильнее (0.42 vs 1.05). Значение ниже 0.8 делает MPT защитной акцией. Дневная волатильность (ATR%) ARE составляет 3.9%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

AREMPT

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	ARE	MPT
Осцилляторы
RSI (14)	56.92	53.67
Stochastic %K	96.06	51.87
CCI (20)	79.27	22.65
MFI	74.62	49.86
Williams %R	-3.94	-48.13
MACD гистограмма	0.41	-0.01
Momentum (10)	2.01	-0.17
Тренд
ADX	16.05	14.29
Цена vs EMA 9	+3.60%	+1.10%
Цена vs EMA 20	+4.71%	+1.34%
Цена vs SMA 50	+4.03%	+4.43%
Цена vs SMA 200	-18.99%	+2.22%
Объём
CMF	-0.07	-0.08
Volume Ratio	53.78	60.51
Волатильность и статистика
Beta	1.05	0.42
ATR %	3.93%	3.05%
Sharpe (1г)	-0.85	0.35
RS Rating	11.00	44.00
52w от хая	-45.77	-20.25
BB ширина	21.63	6.99

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): ARE — 2,97 млрд $, MPT — 972,02 млн $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: ARE — -1,43 млрд $, MPT — -277,05 млн $. MPT генерирует больше чистой прибыли. FCF: ARE генерирует 1,41 млрд $, MPT — 230,77 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	ARE	MPT
Выручка	2,97 млрд $	972,02 млн $
Чистая прибыль	-1,43 млрд $	-277,05 млн $
EPS (TTM)	$-8.44	$-0.46
Операц. Cash Flow	1,41 млрд $	230,77 млн $
Free Cash Flow	1,41 млрд $	230,77 млн $

Дивиденды

Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность ARE — 8.53%, MPT — 6.65%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. ARE платит дивиденды 14 лет подряд, MPT — 14. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю.

Показатель	ARE	MPT
Див. доходность	8.53%	6.65%
Годовые дивиденды	$0.72	$0.09
Коэфф. выплат	-78.69%	-115.00%
Лет выплат	14.00%	14.00%
CAGR дивидендов (5л)	-30.62%	-39.60%

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для ARE — июле (+5.34%), для MPT — июле (+4.37%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для ARE — октябрь (-3.27%), для MPT — август (-3.35%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, август, сентябрь, октябрь, декабрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: июль, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

ARE

+1.1

-0.2

-1.7

-1.1

-0.9

+0.5

+5.3

-0.1

-3.2

-3.3

+3.2

-0.1

MPT

+0.3

+3.8

-3.1

+0.8

+2.4

-3.3

+4.4

-3.4

-0.9

-2.5

+3.8

-1.4

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Alexandria Real Estate Equities, Inc. или Medical Properties Trust, Inc.?

Прямое сравнение по P/E затруднено — одна из компаний убыточна (отрицательный P/E). В таких случаях корректнее сравнивать по P/S, EV/Revenue и свободному денежному потоку.

У кого выше рентабельность — ARE или MPT?

ROE ARE — -6.29%, MPT — -2.71%. MPT демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Alexandria Real Estate Equities, Inc. и Medical Properties Trust, Inc.?

Обе компании платят дивиденды. Доходность ARE — 8.53%, MPT — 6.65%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Alexandria Real Estate Equities, Inc. или Medical Properties Trust, Inc.?

По объёму выручки: ARE — 2,97 млрд $, MPT — 972,02 млн $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

Какая акция лучше по технике — ARE или MPT?

Технический скоринг: ARE — 60/100, MPT — 53/100. ARE имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — ARE или MPT?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 47 метрик ARE выигрывает 21, MPT — 22. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией