Сравнение ARE vs EQIX
Динамика цен
Фундаментальный анализ
ARE имеет отрицательный P/E (-8,21), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — EQIX прибылен с P/E 66,83. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. По соотношению цены к выручке (P/S) ARE оценён ниже: 2,93 против 10,47. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) ARE дешевле: 0,60 против 7,15. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA EQIX оценён ниже: 27,88 vs 49,37. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. ROE ARE отрицательный (-5,70%), что говорит об убыточности. EQIX генерирует прибыль с ROE 10,76%. По этому критерию преимущество однозначно. ARE убыточен — чистая маржа -30,57%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: ARE — 0,82, EQIX — 1,62. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности ARE ниже 1 (0,11), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | ARE | EQIX | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | -8,21 | 66,83 | |
| P/B | 0,60 | 7,15 | |
| P/S | 2,93 | 10,47 | |
| PEG | 0,00 | 1,28 | |
| EV/EBITDA | 49,37 | 27,88 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | -5,70% | 10,76% | |
| ROA | -2,61% | 3,73% | |
| Валовая маржа | 69,46% | 51,60% | |
| Операц. маржа | -45,72% | 21,76% | |
| Чистая маржа | -30,57% | 15,60% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0,82 | 1,62 | |
| Текущая ликв. | 0,11 | 1,13 | |
| Быстрая ликв. | 0,11 | 1,13 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 7,00% | 1,89% | |
| Коэфф. выплат | -77,64% | 127,66% | |
| EPS | -$4,80 | $15,54 | |
| Балансовая стоим. | $101,74 | $145,71 | |
Технический анализ
Техническая картина в пользу EQIX: скоринг 39/100 vs 26/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: ARE — 47,3, EQIX — 50,2. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции ниже SMA 50: ARE на -2,5%, EQIX на -0,8%. Это медвежий краткосрочный сигнал. EQIX выше SMA 200 (+11,3%), ARE — ниже (-2,7%). Долгосрочный тренд в пользу EQIX. Сила тренда по ADX: ARE — 16,3 (нет тренда), EQIX — 12,7 (нет тренда). Волатильность: бета EQIX — 0,47, ARE — 0,72. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) ARE составляет 4,1%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | ARE | EQIX | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 47,30 | 50,20 | |
| Stochastic %K | 26,67 | 39,67 | |
| CCI (20) | -56,06 | 57,96 | |
| MFI | 50,48 | 58,37 | |
| Williams %R | -73,33 | -60,33 | |
| MACD гистограмма | -0,25 | 3,12 | |
| Momentum (10) | -1,20 | -41,62 | |
| Тренд | |||
| ADX | 16,28 | 12,67 | |
| Цена vs EMA 9 | -1,33% | -0,01% | |
| Цена vs EMA 20 | -1,77% | +0,19% | |
| Цена vs SMA 50 | -2,54% | -0,85% | |
| Цена vs SMA 200 | -2,72% | +11,28% | |
| Объём | |||
| CMF | -0,06 | -0,12 | |
| Volume Ratio | 105,58 | 80,15 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,72 | 0,47 | |
| ATR % | 4,13% | 3,09% | |
| Sharpe (1г) | -0,76 | 1,13 | |
| RS Rating | 8,00 | 72,00 | |
| 52w от хая | -43,63 | -7,62 | |
| BB ширина | 13,96 | 6,92 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: ARE генерирует 2,97 млрд $, EQIX — 9,26 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: EQIX — +5,90%, ARE — -2,60%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. По чистой прибыли ситуация полярная: EQIX зарабатывает 1,35 млрд $, а ARE фиксирует убыток (-1,43 млрд $). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. FCF: ARE генерирует 1,41 млрд $, EQIX — -400 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | ARE | EQIX | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 2,97 млрд $ | 9,26 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | -2.60% | +5.90% | |
| Чистая прибыль | -1,43 млрд $ | 1,35 млрд $ | |
| Рост прибыли (г/г) | — | +65.60% | — |
| EPS (TTM) | -$8,44 | $13,79 | |
| Операц. Cash Flow | 1,41 млрд $ | 3,91 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 1,41 млрд $ | -400 млн $ |
Дивиденды
Дивидендная доходность: ARE платит 7,00%, EQIX — 1,89%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. ARE платит дивиденды 13 лет подряд, EQIX — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю.
| Показатель | ARE | EQIX | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 7,00% | 1,89% | |
| Годовые дивиденды | $1,44 | $15,48 | |
| Коэфф. выплат | -77,64% | 127,66% | |
| Лет выплат | 13 | 13 | |
| CAGR дивидендов (5л) | -20,31% | 6,16% |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет ARE показывает лучшую среднюю доходность в июле (+4,59%), EQIX — в январе (+3,63%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для ARE — октябрь (-3,27%), для EQIX — сентябрь (-2,72%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, июнь, июль, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у EQIX: +14,97% против +1,54%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Alexandria Real Estate Equities, Inc. или Equinix, Inc.?
У кого выше рентабельность — ARE или EQIX?
Какие дивиденды у Alexandria Real Estate Equities, Inc. и Equinix, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Alexandria Real Estate Equities, Inc. или Equinix, Inc.?
Какая акция лучше по технике — ARE или EQIX?
Что лучше купить — ARE или EQIX?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 08.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией