Сравнение APPF vs HUBS

Тикер 1

Тикер 2

APPF30

9HUBS

APPF против HUBS — два эмитента индустрии «Программное обеспечение», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. По капитализации HUBS крупнее в 1.7× (10,16 млрд $ vs 5,82 млрд $). Если ориентироваться на P/E, APPF выглядит привлекательнее: 38.38 против 106.48. Премия к оценке HUBS может быть оправдана, если компания растёт быстрее. APPF демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 30.90% против 5.02% у HUBS. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: APPF — 15.27%, HUBS — 3.04%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. APPF набирает 37 из 100 по техническому скорингу, HUBS — 27 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Счёт 30:9 — убедительное преимущество APPF. Компания опережает соперника по большинству анализируемых параметров.

AppFolio, Inc.

APPFNASDAQ

162,37 $-1,02 $ (-0,62%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 5,82 млрд $

ETP Rank6.6

Стоимость

7.2

Качество

9.1

Рост

5.7

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.5

Сезонность

8.0

HubSpot, Inc.

HUBSNYSE

198,37 $-5,02 $ (-2,47%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 10,16 млрд $

ETP Rank5.8

Стоимость

6.4

Качество

5.5

Рост

8.7

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.5

Сезонность

7.0

Динамика цен

APPFHUBS

Фундаментальный анализ

APPF торгуется с P/E 38.38, тогда как HUBS — с P/E 106.48. Столь заметная разница в оценке часто отражает различия в темпах роста или уровне риска. По соотношению цены к выручке (P/S) HUBS оценён ниже: 3.16 против 5.89. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) HUBS дешевле: 5.35 против 12.40. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA APPF оценён ниже: 29.32 vs 39.07. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала APPF составляет 30.90%, что превышает показатель HUBS (5.02%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности APPF впереди: 15.27% против 3.04% у HUBS. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: APPF — 0.08, HUBS — 0.12. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

APPFHUBS

Показатель	APPF	HUBS
Мультипликаторы оценки
P/E	38.38	106.48
P/B	12.40	5.35
P/S	5.89	3.16
PEG	-1.77	0.01
EV/EBITDA	29.32	39.07
Рентабельность
ROE	30.90%	5.02%
ROA	26.18%	2.62%
Валовая маржа	63.24%	83.65%
Операц. маржа	17.07%	1.95%
Чистая маржа	15.27%	3.04%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.08	0.12
Текущая ликв.	3.52	1.61
Быстрая ликв.	3.52	1.61
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$4.26	$1.91
Балансовая стоим.	$13.17	$38.04

Технический анализ

Техническая картина в пользу APPF: скоринг 37/100 vs 27/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: APPF — 51.3, HUBS — 44.5. Обе акции находятся в одной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: APPF выше на 0.9%, HUBS — ниже на -11.1%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. Сила тренда по ADX: APPF — 17.6 (нет тренда), HUBS — 15.0 (нет тренда). Волатильность: бета APPF — 0.61, HUBS — 0.77. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) HUBS составляет 8.3%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

APPFHUBS

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	APPF	HUBS
Осцилляторы
RSI (14)	51.31	44.48
Stochastic %K	52.56	37.01
CCI (20)	-21.00	-44.75
MFI	46.62	60.25
Williams %R	-47.44	-62.99
MACD гистограмма	-0.07	-0.37
Momentum (10)	-7.84	-31.77
Тренд
ADX	17.64	14.97
Цена vs EMA 9	+1.58%	-0.07%
Цена vs EMA 20	+1.04%	-3.65%
Цена vs SMA 50	+0.94%	-11.06%
Цена vs SMA 200	-25.09%	-43.16%
Объём
CMF	-0.07	0.18
Volume Ratio	81.55	53.60
Волатильность и статистика
Beta	0.61	0.77
ATR %	4.83%	8.25%
Sharpe (1г)	-0.50	-1.91
RS Rating	18.00	1.00
52w от хая	-50.20	-70.20
BB ширина	17.91	40.06

Финансовая отчётность

По объёму выручки: APPF генерирует 950,82 млн $, HUBS — 3,13 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: APPF — 140,92 млн $, HUBS — 45,91 млн $. APPF генерирует больше чистой прибыли. FCF: APPF генерирует 238,95 млн $, HUBS — 707,55 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	APPF	HUBS
Выручка	950,82 млн $	3,13 млрд $
Чистая прибыль	140,92 млн $	45,91 млн $
EPS (TTM)	$3.91	$0.88
Операц. Cash Flow	242,10 млн $	760,72 млн $
Free Cash Flow	238,95 млн $	707,55 млн $

Дивиденды

Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок.

Показатель	APPF	HUBS
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

За 10 лет APPF показывает лучшую среднюю доходность в мае (+8.15%), HUBS — в августе (+6.95%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для APPF — октябрь (-1.99%), для HUBS — март (-6.62%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Суммарная сезонная доходность за год выше у APPF: +27.53% против +20.97%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

APPF

+1.1

-0.1

+4.8

+8.2

+5.0

+3.5

+4.6

-1.1

-2.0

+3.5

+0.2

HUBS

+1.8

+6.5

-6.6

+3.0

+4.5

-1.4

+2.7

+7.0

-2.8

+1.1

+5.8

-0.6

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — AppFolio, Inc. или HubSpot, Inc.?

Мультипликатор P/E у AppFolio, Inc. ниже (38.38 vs 106.48), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — APPF или HUBS?

ROE APPF — 30.90%, HUBS — 5.02%. APPF демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у AppFolio, Inc. и HubSpot, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — AppFolio, Inc. или HubSpot, Inc.?

По объёму выручки: APPF — 950,82 млн $, HUBS — 3,13 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — APPF или HUBS?

Чистая маржа APPF — 15.27%, HUBS — 3.04%. APPF оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — APPF или HUBS?

Технический скоринг: APPF — 37/100, HUBS — 27/100. APPF имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — APPF или HUBS?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 43 метрик APPF выигрывает 30, HUBS — 9. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией