Сравнение APO vs TPG
Динамика цен
Фундаментальный анализ
APO торгуется с P/E 36.60, тогда как TPG — с P/E 46.40. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. Мультипликатор P/S также в пользу APO: 2.57 vs 4.42 у TPG. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) APO дешевле: 3.94 против 5.73. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA APO оценён ниже: 7.22 vs 28.99. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала TPG составляет 12.56%, что превышает показатель APO (10.03%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности APO впереди: 7.24% против 3.97% у TPG. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. TPG несёт высокую долговую нагрузку — D/E 2.63, тогда как APO практически без долга (D/E 0.71). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски. Коэффициент текущей ликвидности TPG ниже 1 (-148.03), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | APO | TPG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 36.60 | 46.40 | |
| P/B | 3.94 | 5.73 | |
| P/S | 2.57 | 4.42 | |
| PEG | -0.89 | 0.03 | |
| EV/EBITDA | 7.22 | 28.99 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 10.03% | 12.56% | |
| ROA | 0.46% | 1.05% | |
| Валовая маржа | 89.33% | 94.82% | |
| Операц. маржа | 31.05% | 12.59% | |
| Чистая маржа | 7.24% | 3.97% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.71 | 2.63 | |
| Текущая ликв. | 0.00 | -148.03 | |
| Быстрая ликв. | 0.00 | -148.03 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 1.58% | 5.51% | |
| Коэфф. выплат | 61.95% | 925.73% | |
| EPS | $3.61 | $0.88 | |
| Балансовая стоим. | $66.44 | $23.33 | |
Технический анализ
По техническому скорингу APO сильнее: 63/100 против 32/100 у TPG. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у APO составляет 59.6 (нейтральная зона), у TPG — 39.9 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: APO выше на 11.3%, TPG — ниже на -2.5%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. APO выше SMA 200 (+1.9%), TPG — ниже (-24.9%). Долгосрочный тренд в пользу APO. Сила тренда по ADX: APO — 37.9 (выраженный тренд), TPG — 17.2 (нет тренда). APO имеет чётко выраженный тренд, в отличие от TPG. APO менее волатилен — бета 1.39 против 1.55 у TPG. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) TPG составляет 4.4%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | APO | TPG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 59.64 | 39.87 | |
| Stochastic %K | 57.52 | 18.24 | |
| CCI (20) | 37.95 | -171.90 | |
| MFI | 54.18 | 46.39 | |
| Williams %R | -42.48 | -81.76 | |
| MACD гистограмма | -0.28 | -0.49 | |
| Momentum (10) | 2.71 | -4.36 | |
| Тренд | |||
| ADX | 37.86 | 17.23 | |
| Цена vs EMA 9 | -0.02% | -3.33% | |
| Цена vs EMA 20 | +2.30% | -4.70% | |
| Цена vs SMA 50 | +11.30% | -2.55% | |
| Цена vs SMA 200 | +1.92% | -24.90% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.01 | -0.22 | |
| Volume Ratio | 90.24 | 83.65 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 1.39 | 1.55 | |
| ATR % | 3.18% | 4.37% | |
| Sharpe (1г) | -0.20 | -0.50 | |
| RS Rating | 33.00 | 22.00 | |
| 52w от хая | -15.92 | -42.23 | |
| BB ширина | 12.16 | 13.26 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): APO — 30,30 млрд $, TPG — 4,67 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: APO — 4,48 млрд $, TPG — 184,59 млн $. APO генерирует больше чистой прибыли. FCF: APO генерирует 7,45 млрд $, TPG — 1 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | APO | TPG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 30,30 млрд $ | 4,67 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 4,48 млрд $ | 184,59 млн $ | |
| EPS (TTM) | $7.31 | $1.33 | |
| Операц. Cash Flow | 7,45 млрд $ | 1,03 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 7,45 млрд $ | 1 млрд $ |
Дивиденды
APO и TPG — дивидендные акции. Доходность: APO — 1.58%, TPG — 5.51%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. APO платит дивиденды 13 лет подряд, TPG — 5. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): APO — 61.95%, TPG — 925.73%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.
| Показатель | APO | TPG | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 1.58% | 5.51% | |
| Годовые дивиденды | $1.07 | $1.20 | |
| Коэфф. выплат | 61.95% | 925.73% | |
| Лет выплат | 13.00% | 5.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -12.58% | — |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность APO приходится на ноябре (+6.76%), а TPG — на июле (+12.63%). Слабые месяцы: для APO — март (-3.43%), для TPG — февраль (-9.08%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, март. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, июль, август, ноябрь, декабрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у APO: +23.41% против +21.04%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Apollo Global Management, Inc. или TPG Inc.?
У кого выше рентабельность — APO или TPG?
Какие дивиденды у Apollo Global Management, Inc. и TPG Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Apollo Global Management, Inc. или TPG Inc.?
У кого выше маржинальность — APO или TPG?
Какая акция лучше по технике — APO или TPG?
Что лучше купить — APO или TPG?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией