Сравнение AMT vs INVH

Тикер 1

Тикер 2

AMT27

13INVH

AMT против INVH — два эмитента индустрии «Фонды недвижимости (REIT)», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. По капитализации AMT крупнее в 5.0× (85,62 млрд $ vs 17,25 млрд $). Стоимостная оценка в пользу INVH — P/E 30.34 vs 29.81 у AMT. Однако P/E следует рассматривать в контексте темпов роста прибыли. AMT демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 76.90% против 6.15% у INVH. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: AMT — 26.60%, INVH — 20.89%. У AMT маржа выше 25%, что характерно для компаний с сильным ценообразованием. Дивидендная доходность INVH составляет 4.05%, у AMT — 3.74%. Обе компании вознаграждают акционеров выплатами, но с разной щедростью. По технике ситуация паритетная: 67/100 и 65/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. Счёт 27:13 — убедительное преимущество AMT. Компания опережает соперника по большинству анализируемых параметров.

American Tower Corporation

AMTNYSE

183,78 $-0,24 $ (-0,13%)

Недвижимость · Фонды недвижимости (REIT)

Капитализация: 85,62 млрд $

ETP Rank4.5

Стоимость

6.0

Качество

5.5

Рост

6.4

Техника

4.0

Дивиденды

7.7

Прогнозы

7.5

Сезонность

9.0

Invitation Homes Inc.

INVHNYSE

29,03 $-0,14 $ (-0,48%)

Недвижимость · Фонды недвижимости (REIT)

Капитализация: 17,25 млрд $

ETP Rank6.2

Стоимость

7.3

Качество

5.4

Рост

6.2

Техника

4.0

Дивиденды

7.2

Прогнозы

7.0

Сезонность

7.0

Динамика цен

AMTINVH

Фундаментальный анализ

По мультипликатору P/E INVH оценён рынком дешевле: 30.34 против 29.81 у AMT. Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. По соотношению цены к выручке (P/S) INVH оценён ниже: 6.21 против 7.92. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) INVH дешевле: 1.94 против 23.49. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA INVH оценён ниже: 17.65 vs 19.29. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала AMT составляет 76.90%, что превышает показатель INVH (6.15%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности AMT впереди: 26.60% против 20.89% у INVH. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. AMT несёт высокую долговую нагрузку — D/E 12.36, тогда как INVH практически без долга (D/E 0.97). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски. Коэффициент текущей ликвидности INVH ниже 1 (0.37), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

AMTINVH

Показатель	AMT	INVH
Мультипликаторы оценки
P/E	29.81	30.34
P/B	23.49	1.94
P/S	7.92	6.21
PEG	0.51	1.39
EV/EBITDA	19.29	17.65
Рентабельность
ROE	76.90%	6.15%
ROA	4.55%	3.12%
Валовая маржа	73.37%	45.04%
Операц. маржа	44.24%	31.17%
Чистая маржа	26.60%	20.89%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	12.36	0.97
Текущая ликв.	0.40	0.37
Быстрая ликв.	0.40	0.37
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	3.74%	4.05%
Коэфф. выплат	83.00%	123.41%
EPS	$6.17	$0.96
Балансовая стоим.	$22.21	$15.06

Технический анализ

По технике ситуация паритетная: 67/100 и 65/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. По RSI: AMT — 58.8, INVH — 65.5. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции торгуются выше SMA 50: AMT на 3.7%, INVH на 9.3%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. INVH выше SMA 200 (+4.7%), AMT — ниже (-0.2%). Долгосрочный тренд в пользу INVH. Сила тренда по ADX: AMT — 12.9 (нет тренда), INVH — 38.6 (выраженный тренд). INVH демонстрирует выраженный тренд, а AMT — нет. Волатильность: бета AMT — 0.05, INVH — 0.27. Оба значения в приемлемом диапазоне.

AMTINVH

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	AMT	INVH
Осцилляторы
RSI (14)	58.76	65.53
Stochastic %K	99.40	98.60
CCI (20)	140.13	82.72
MFI	52.72	66.41
Williams %R	-0.60	-1.40
MACD гистограмма	0.48	-0.06
Momentum (10)	3.86	0.43
Тренд
ADX	12.89	38.58
Цена vs EMA 9	+3.12%	+1.85%
Цена vs EMA 20	+3.36%	+3.32%
Цена vs SMA 50	+3.67%	+9.33%
Цена vs SMA 200	-0.16%	+4.74%
Объём
CMF	0.19	-0.01
Volume Ratio	81.28	78.85
Волатильность и статистика
Beta	0.05	0.27
ATR %	2.55%	1.93%
Sharpe (1г)	-0.78	-0.84
RS Rating	28.00	24.00
52w от хая	-21.47	-15.64
BB ширина	7.96	8.03

Финансовая отчётность

По объёму выручки: AMT генерирует 10,65 млрд $, INVH — 2,73 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: AMT — 2,53 млрд $, INVH — 587,92 млн $. AMT генерирует больше чистой прибыли. FCF: AMT генерирует 3,78 млрд $, INVH — 963,48 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	AMT	INVH
Выручка	10,65 млрд $	2,73 млрд $
Чистая прибыль	2,53 млрд $	587,92 млн $
EPS (TTM)	$5.40	$0.96
Операц. Cash Flow	5,46 млрд $	1,21 млрд $
Free Cash Flow	3,78 млрд $	963,48 млн $

Дивиденды

Дивидендная доходность: AMT платит 3.74%, INVH — 4.05%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. AMT платит дивиденды 14 лет подряд, INVH — 10. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю. Коэффициент выплат (Payout Ratio): AMT — 83.00%, INVH — 123.41%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.

Показатель	AMT	INVH
Див. доходность	3.74%	4.05%
Годовые дивиденды	$1.79	$0.30
Коэфф. выплат	83.00%	123.41%
Лет выплат	14.00%	10.00%
CAGR дивидендов (5л)	-19.24%	-15.10%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет AMT показывает лучшую среднюю доходность в марте (+3.87%), INVH — в апреле (+4.46%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для AMT — сентябрь (-5.79%), для INVH — сентябрь (-4.10%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: апрель, май, июль, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у AMT: +9.30% против +6.23%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

AMT

+0.1

-0.5

+3.9

+1.4

+3.2

+1.9

+2.5

-0.2

-5.8

+0.8

+1.5

+0.5

INVH

+1.7

-0.5

+0.3

+4.5

+1.6

+0.5

+2.1

+1.0

-4.1

-3.0

+3.0

-0.6

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — American Tower Corporation или Invitation Homes Inc.?

Мультипликатор P/E у обе компании ниже (30.34 vs 29.81), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — AMT или INVH?

ROE AMT — 76.90%, INVH — 6.15%. AMT демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у American Tower Corporation и Invitation Homes Inc.?

Обе компании платят дивиденды. Доходность AMT — 3.74%, INVH — 4.05%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — American Tower Corporation или Invitation Homes Inc.?

По объёму выручки: AMT — 10,65 млрд $, INVH — 2,73 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — AMT или INVH?

Чистая маржа AMT — 26.60%, INVH — 20.89%. AMT оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — AMT или INVH?

Технический скоринг: AMT — 67/100, INVH — 65/100. Показатели близки — явного технического фаворита нет. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — AMT или INVH?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 47 метрик AMT выигрывает 27, INVH — 13. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией