Сравнение AMKR vs ASML

Тикер 1

Тикер 2

AMKR16

27ASML

Amkor Technology, Inc. (AMKR) и ASML Holding N.V. (ASML) — прямые конкуренты в индустрии «Полупроводники», что делает их сравнение особенно показательным для инвесторов. По капитализации ASML крупнее в 37.6× (613,59 млрд $ vs 16,33 млрд $). По мультипликатору P/E AMKR оценён рынком дешевле: 38.88 против 51.32 у ASML (разница составляет 24.2%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. По ROE лидирует ASML (51.97% vs 9.96%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа ASML — 29.71%, у AMKR — 6.17%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. ASML предлагает более высокую дивидендную доходность (0.56% vs 0.49%). Помимо текущей доходности, стоит оценить историю и стабильность выплат. По техническому скорингу ASML сильнее: 68/100 против 50/100 у AMKR. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Итоговый счёт 27:16 в пользу ASML. По совокупности показателей компания выглядит привлекательнее для инвестора, хотя окончательное решение зависит от индивидуальной стратегии.

Amkor Technology, Inc.

AMKRNASDAQ

65,90 $-2,59 $ (-3,78%)

Технологии · Полупроводники

Капитализация: 16,33 млрд $

ETP Rank6.9

Стоимость

9.7

Качество

6.3

Рост

5.7

Техника

5.0

Дивиденды

7.1

Прогнозы

5.0

Сезонность

8.0

ASML Holding N.V.

ASMLNASDAQ

1 592,00 $+41,87 $ (+2,70%)

Технологии · Полупроводники

Капитализация: 613,59 млрд $

ETP Rank8.0

Стоимость

5.6

Качество

9.2

Рост

8.6

Техника

7.0

Дивиденды

7.1

Прогнозы

7.0

Сезонность

9.0

Динамика цен

AMKRASML

Фундаментальный анализ

По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует AMKR с P/E 38.88 (у ASML — 51.32). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По P/S (цена/выручка) AMKR дешевле: 2.40 против 15.25. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. Балансовая оценка: P/B AMKR — 3.74, у ASML — 24.66. EV/EBITDA AMKR — 16.52, у ASML — 39.72. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE ASML — 51.97%, у AMKR — 9.96%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. ASML удерживает чистую маржу на уровне 29.71%, опережая AMKR (6.17%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у AMKR — 0.34, у ASML — 0.13. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

AMKRASML

Показатель	AMKR	ASML
Мультипликаторы оценки
P/E	38.88	51.32
P/B	3.74	24.66
P/S	2.40	15.25
PEG	1.07	3.03
EV/EBITDA	16.52	39.72
Рентабельность
ROE	9.96%	51.97%
ROA	5.26%	20.83%
Валовая маржа	14.43%	52.60%
Операц. маржа	7.58%	34.79%
Чистая маржа	6.17%	29.71%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.34	0.13
Текущая ликв.	2.01	1.36
Быстрая ликв.	1.74	0.78
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.49%	0.56%
Коэфф. выплат	23.53%	25.67%
EPS	$1.76	$25.98
Балансовая стоим.	$18.46	$54.05

Технический анализ

ASML набирает 68 из 100 по техническому скорингу, AMKR — 50 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): AMKR — 45.5 (нейтральная зона), ASML — 52.2 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. AMKR и ASML находятся выше 50-дневной скользящей средней (+14.7% и +8.8% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: AMKR — 20.6 (слабый тренд), ASML — 12.1 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете ASML стабильнее (2.03 vs 2.88). Дневная волатильность (ATR%) AMKR составляет 6.5%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

AMKRASML

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	AMKR	ASML
Осцилляторы
RSI (14)	45.46	52.23
Stochastic %K	18.72	56.02
CCI (20)	-182.68	29.27
MFI	54.96	48.32
Williams %R	-81.28	-43.98
MACD гистограмма	-1.83	-5.76
Momentum (10)	-11.17	-45.30
Тренд
ADX	20.62	12.05
Цена vs EMA 9	-2.75%	+3.03%
Цена vs EMA 20	-1.93%	+4.12%
Цена vs SMA 50	+14.72%	+8.78%
Цена vs SMA 200	+61.25%	+32.72%
Объём
CMF	0.12	0.26
Volume Ratio	77.38	17.01
Волатильность и статистика
Beta	2.88	2.03
ATR %	6.53%	3.99%
Sharpe (1г)	2.18	1.82
RS Rating	97.00	89.00
52w от хая	-13.56	-3.33
BB ширина	18.74	17.85

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): AMKR — 6,71 млрд $, ASML — 32,67 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: AMKR — 373,89 млн $, ASML — 9,61 млрд $. ASML генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): AMKR — 190,99 млн $, ASML — 10,65 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	AMKR	ASML
Выручка	6,71 млрд $	32,67 млрд $
Чистая прибыль	373,89 млн $	9,61 млрд $
EPS (TTM)	$1.51	$24.73
Операц. Cash Flow	1,10 млрд $	12,16 млрд $
Free Cash Flow	190,99 млн $	10,65 млрд $

Дивиденды

Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность AMKR — 0.49%, ASML — 0.56%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. Стаж непрерывных выплат: AMKR — 7 лет, ASML — 20 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): AMKR — 23.53%, ASML — 25.67%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	AMKR	ASML
Див. доходность	0.49%	0.56%
Годовые дивиденды	$0.17	$5.07
Коэфф. выплат	23.53%	25.67%
Лет выплат	7.00%	20.00%
CAGR дивидендов (5л)	-0.35%	6.86%

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для AMKR — ноябре (+8.26%), для ASML — январе (+8.65%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: AMKR — март (-2.44%), ASML — февраль (-0.92%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Совместные сильные месяцы: май, июнь, июль, ноябрь, декабрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у AMKR: +31.16% против +29.10%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

AMKR

+0.1

+0.7

-2.4

+2.8

+2.3

+5.1

+7.3

+4.0

-1.6

+3.3

+8.3

+1.4

ASML

+8.7

-0.9

+1.6

-0.7

+5.5

+1.9

+5.3

-0.5

+1.1

+0.4

+5.3

+1.4

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Amkor Technology, Inc. или ASML Holding N.V.?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит Amkor Technology, Inc.: P/E 38.88 против 51.32. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — AMKR или ASML?

Рентабельность собственного капитала (ROE): AMKR — 9.96%, ASML — 51.97%. Преимущество у ASML.

Какие дивиденды у Amkor Technology, Inc. и ASML Holding N.V.?

Обе компании платят дивиденды. Доходность AMKR — 0.49%, ASML — 0.56%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Amkor Technology, Inc. или ASML Holding N.V.?

Выручка AMKR за TTM — 6,71 млрд $, ASML — 32,67 млрд $. ASML генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — AMKR или ASML?

Чистая маржа AMKR — 6.17%, ASML — 29.71%. ASML оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — AMKR или ASML?

Технический скоринг: AMKR — 50/100, ASML — 68/100. ASML имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — AMKR или ASML?

Однозначного ответа нет. Счёт 16:27 в пользу ASML по 47 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией