Сравнение AMKR vs ASML
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует AMKR с P/E 24,24 (у ASML — 56,39). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По P/S (цена/выручка) AMKR дешевле: 1,81 против 16,95. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. Балансовая оценка: P/B AMKR — 2,89, у ASML — 27,44. EV/EBITDA AMKR — 10,41, у ASML — 43,83. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE ASML — 52,37%, у AMKR — 12,37%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. ASML удерживает чистую маржу на уровне 30,11%, опережая AMKR (7,45%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у AMKR — 0,55, у ASML — 0,09. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.
| Показатель | AMKR | ASML | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 24,24 | 56,39 | |
| P/B | 2,89 | 27,44 | |
| P/S | 1,81 | 16,95 | |
| PEG | 0,30 | 3,84 | |
| EV/EBITDA | 10,41 | 43,83 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 12,37% | 52,37% | |
| ROA | 5,72% | 21,19% | |
| Валовая маржа | 15,51% | 52,73% | |
| Операц. маржа | 8,64% | 35,42% | |
| Чистая маржа | 7,45% | 30,11% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0,55 | 0,09 | |
| Текущая ликв. | 2,17 | 1,33 | |
| Быстрая ликв. | 1,91 | 0,80 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0,61% | 0,50% | |
| Коэфф. выплат | 14,85% | 27,21% | |
| EPS | $2,24 | $27,60 | |
| Балансовая стоим. | $18,93 | $56,63 | |
Технический анализ
ASML набирает 54 из 100 по техническому скорингу, AMKR — 28 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): AMKR — 42,8 (нейтральная зона), ASML — 56,4 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Относительно SMA 50 ситуация различается: ASML выше на 1,8%, AMKR — ниже на -21,3%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. ASML выше SMA 200 (+27,1%), AMKR — ниже (-0,4%). Долгосрочный тренд в пользу ASML. ADX: AMKR — 23,3 (слабый тренд), ASML — 13,8 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете ASML стабильнее (2,29 vs 3,38). Дневная волатильность (ATR%) AMKR составляет 9,6%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | AMKR | ASML | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 42,83 | 56,37 | |
| Stochastic %K | 40,36 | 91,74 | |
| CCI (20) | -35,97 | 82,29 | |
| MFI | 38,12 | 41,02 | |
| Williams %R | -59,64 | -8,26 | |
| MACD гистограмма | 0,54 | 12,18 | |
| Momentum (10) | 8,61 | 216,43 | |
| Тренд | |||
| ADX | 23,26 | 13,81 | |
| Цена vs EMA 9 | +0,35% | +4,58% | |
| Цена vs EMA 20 | -5,72% | +4,55% | |
| Цена vs SMA 50 | -21,29% | +1,84% | |
| Цена vs SMA 200 | -0,42% | +27,06% | |
| Объём | |||
| CMF | -0,23 | -0,10 | |
| Volume Ratio | 43,45 | 76,99 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 3,38 | 2,29 | |
| ATR % | 9,55% | 4,41% | |
| Sharpe (1г) | 1,45 | 2,12 | |
| RS Rating | 94,00 | 95,00 | |
| 52w от хая | -43,82 | -10,03 | |
| BB ширина | 51,80 | 17,70 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): AMKR — 6,71 млрд $, ASML — 32,67 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. ASML растёт быстрее по выручке: +15,60% год к году против +6,20% у AMKR. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. Чистая прибыль: AMKR — 373,89 млн $, ASML — 9,61 млрд $. ASML генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): AMKR — 190,99 млн $, ASML — 10,65 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | AMKR | ASML | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 6,71 млрд $ | 32,67 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | +6.20% | +15.60% | |
| Чистая прибыль | 373,89 млн $ | 9,61 млрд $ | |
| Рост прибыли (г/г) | +5.60% | +26.90% | |
| EPS (TTM) | $1,51 | $24,73 | |
| Операц. Cash Flow | 1,10 млрд $ | 12,16 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 190,99 млн $ | 10,65 млрд $ |
Дивиденды
Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность AMKR — 0,61%, ASML — 0,50%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. Стаж непрерывных выплат: AMKR — 7 лет, ASML — 20 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): AMKR — 14,85%, ASML — 27,21%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | AMKR | ASML | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 0,61% | 0,50% | |
| Годовые дивиденды | $0,17 | $7,21 | |
| Коэфф. выплат | 14,85% | 27,21% | |
| Лет выплат | 7 | 20 | |
| CAGR дивидендов (5л) | -0,35% | 14,64% |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для AMKR — ноябре (+8,26%), для ASML — январе (+8,65%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: AMKR — март (-2,44%), ASML — февраль (-0,92%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Совместные сильные месяцы: май, июнь, июль, ноябрь, декабрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у ASML: +30,09% против +27,89%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Amkor Technology, Inc. или ASML Holding N.V.?
У кого выше рентабельность — AMKR или ASML?
Какие дивиденды у Amkor Technology, Inc. и ASML Holding N.V.?
Какая компания крупнее по выручке — Amkor Technology, Inc. или ASML Holding N.V.?
У кого выше маржинальность — AMKR или ASML?
Какая акция лучше по технике — AMKR или ASML?
Что лучше купить — AMKR или ASML?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 12.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией