Сравнение AMC vs CNK
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Убыточность AMC (P/E -1.50) делает прямое сравнение по этому мультипликатору невозможным. CNK показывает P/E 17.81. Рекомендуется анализировать P/S и свободный денежный поток. Мультипликатор P/S также в пользу AMC: 0.18 vs 0.96 у CNK. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По EV/EBITDA CNK оценён ниже: 8.83 vs 17.13. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала CNK составляет 31.48%, что превышает показатель AMC (29.90%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. AMC убыточен — чистая маржа -10.88%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. CNK несёт высокую долговую нагрузку — D/E 5.20, тогда как AMC практически без долга (D/E -4.12). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски. Коэффициент текущей ликвидности AMC ниже 1 (0.35), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | AMC | CNK | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | -1.50 | 17.81 | |
| P/B | -0.43 | 7.95 | |
| P/S | 0.18 | 0.96 | |
| PEG | 0.03 | -0.64 | |
| EV/EBITDA | 17.13 | 8.83 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 29.90% | 31.48% | |
| ROA | -7.12% | 3.91% | |
| Валовая маржа | 65.08% | 32.57% | |
| Операц. маржа | 38.75% | 12.00% | |
| Чистая маржа | -10.88% | 5.29% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | -4.12 | 5.20 | |
| Текущая ликв. | 0.35 | 0.62 | |
| Быстрая ликв. | 0.35 | 0.58 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.00% | 1.29% | |
| Коэфф. выплат | 0.00% | 23.22% | |
| EPS | $-1.01 | $1.48 | |
| Балансовая стоим. | $-3.57 | $3.40 | |
Технический анализ
По техническому скорингу AMC сильнее: 47/100 против 26/100 у CNK. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у AMC составляет 55.1 (нейтральная зона), у CNK — 39.8 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: AMC выше на 13.1%, CNK — ниже на -5.9%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. Сила тренда по ADX: AMC — 23.3 (слабый тренд), CNK — 18.9 (нет тренда). CNK менее волатилен — бета 0.34 против 2.03 у AMC. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) AMC составляет 8.3%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | AMC | CNK | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 55.14 | 39.77 | |
| Stochastic %K | 54.37 | 15.59 | |
| CCI (20) | 12.72 | -82.81 | |
| MFI | 56.78 | 20.85 | |
| Williams %R | -45.63 | -84.41 | |
| MACD гистограмма | -0.02 | -0.12 | |
| Momentum (10) | -0.12 | -1.32 | |
| Тренд | |||
| ADX | 23.30 | 18.94 | |
| Цена vs EMA 9 | +7.57% | -0.92% | |
| Цена vs EMA 20 | +5.44% | -3.18% | |
| Цена vs SMA 50 | +13.11% | -5.87% | |
| Цена vs SMA 200 | -24.86% | -0.52% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.34 | -0.27 | |
| Volume Ratio | 131.38 | 83.03 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 2.03 | 0.34 | |
| ATR % | 8.29% | 3.53% | |
| Sharpe (1г) | -0.64 | -0.42 | |
| RS Rating | 4.00 | 26.00 | |
| 52w от хая | -62.75 | -22.35 | |
| BB ширина | 32.98 | 16.56 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): AMC — 4,85 млрд $, CNK — 3,12 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. По чистой прибыли ситуация полярная: CNK зарабатывает 138,20 млн $, а AMC фиксирует убыток (-632,40 млн $). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. FCF: AMC генерирует -365,90 млн $, CNK — 177,20 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | AMC | CNK | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 4,85 млрд $ | 3,12 млрд $ | |
| Чистая прибыль | -632,40 млн $ | 138,20 млн $ | |
| EPS (TTM) | $-1.23 | $1.18 | |
| Операц. Cash Flow | -119,80 млн $ | 396,10 млн $ | |
| Free Cash Flow | -365,90 млн $ | 177,20 млн $ |
Дивиденды
Дивидендная политика различается кардинально: CNK обеспечивает 1.29% годовой доходности, AMC реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. AMC платит дивиденды 7 лет подряд, CNK — 14. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю.
| Показатель | AMC | CNK | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | 1.29% | |
| Годовые дивиденды | $0.05 | $0.18 | |
| Коэфф. выплат | — | 23.22% | |
| Лет выплат | 7.00% | 14.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -49.43% | -31.11% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность AMC приходится на январе (+41.98%), а CNK — на апреле (+9.77%). Слабые месяцы: для AMC — декабрь (-19.12%), для CNK — декабрь (-6.80%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, октябрь, декабрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, апрель, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у AMC: +36.45% против +11.72%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — AMC Entertainment Holdings, Inc. или Cinemark Holdings, Inc.?
У кого выше рентабельность — AMC или CNK?
Какие дивиденды у AMC Entertainment Holdings, Inc. и Cinemark Holdings, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — AMC Entertainment Holdings, Inc. или Cinemark Holdings, Inc.?
Какая акция лучше по технике — AMC или CNK?
Что лучше купить — AMC или CNK?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией