Сравнение ALRM vs ZM

Тикер 1

Тикер 2

ALRM14

24ZM

ALRM против ZM — два эмитента индустрии «Программное обеспечение», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. По капитализации ZM крупнее в 13.2× (28,52 млрд $ vs 2,16 млрд $). По мультипликатору P/E ZM оценён рынком дешевле: 15.51 против 17.04 у ALRM (разница составляет 9.0%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. Рентабельность капитала ZM составляет 20.57%, что превышает показатель ALRM (15.39%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности ZM впереди: 39.03% против 12.36% у ALRM. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. ZM набирает 58 из 100 по техническому скорингу, ALRM — 27 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. ZM побеждает по числу метрик: 24 против 14 у ALRM. Это не гарантирует лучшую доходность в будущем, но указывает на текущее фундаментально-техническое преимущество.

Alarm.com Holdings, Inc.

ALRMNASDAQ

43,72 $-0,32 $ (-0,73%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 2,16 млрд $

ETP Rank6.1

Стоимость

10.0

Качество

6.1

Рост

6.8

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

7.5

Сезонность

5.0

Zoom Communications, Inc.

ZMNASDAQ

96,75 $-2,67 $ (-2,69%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 28,52 млрд $

ETP Rank7.3

Стоимость

9.7

Качество

7.3

Рост

8.0

Техника

7.0

Дивиденды

—

Прогнозы

5.0

Сезонность

9.0

Динамика цен

ALRMZM

Фундаментальный анализ

По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует ZM с P/E 15.51 (у ALRM — 17.04). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По соотношению цены к выручке (P/S) ALRM оценён ниже: 2.10 против 6.02. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По EV/EBITDA ALRM оценён ниже: 10.10 vs 15.02. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. ZM демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 20.57% против 15.39% у ALRM. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: ZM — 39.03%, ALRM — 12.36%. У ZM маржа выше 25%, что характерно для компаний с сильным ценообразованием. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: ALRM — 0.66, ZM — 0.01. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

ALRMZM

Показатель	ALRM	ZM
Мультипликаторы оценки
P/E	17.04	15.51
P/B	2.54	3.00
P/S	2.10	6.02
PEG	-6.45	0.17
EV/EBITDA	10.10	15.02
Рентабельность
ROE	15.39%	20.57%
ROA	7.80%	15.89%
Валовая маржа	63.38%	77.02%
Операц. маржа	13.26%	23.08%
Чистая маржа	12.36%	39.03%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.66	0.01
Текущая ликв.	5.16	4.33
Быстрая ликв.	4.55	4.33
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$2.58	$6.41
Балансовая стоим.	$18.22	$33.09

Технический анализ

Техническая картина в пользу ZM: скоринг 58/100 vs 27/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: ALRM — 47.9, ZM — 49.5. Обе акции находятся в одной зоне. ZM торгуется выше SMA 50 (8.5%), тогда как ALRM ниже этой средней (-1.5%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. ZM выше SMA 200 (+13.9%), ALRM — ниже (-11.7%). Долгосрочный тренд в пользу ZM. Сила тренда по ADX: ALRM — 14.4 (нет тренда), ZM — 33.6 (выраженный тренд). ZM демонстрирует выраженный тренд, а ALRM — нет. Волатильность: бета ZM — 0.90, ALRM — 1.02. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) ZM составляет 4.1%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

ALRMZM

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	ALRM	ZM
Осцилляторы
RSI (14)	47.89	49.46
Stochastic %K	35.76	8.58
CCI (20)	-55.93	-42.97
MFI	51.27	39.56
Williams %R	-64.24	-91.42
MACD гистограмма	-0.17	-1.48
Momentum (10)	-1.40	-11.61
Тренд
ADX	14.39	33.62
Цена vs EMA 9	+0.58%	-2.92%
Цена vs EMA 20	-0.61%	-1.90%
Цена vs SMA 50	-1.54%	+8.50%
Цена vs SMA 200	-11.67%	+13.87%
Объём
CMF	-0.08	0.07
Volume Ratio	77.40	177.18
Волатильность и статистика
Beta	1.02	0.90
ATR %	3.78%	4.13%
Sharpe (1г)	-0.97	0.48
RS Rating	17.00	61.00
52w от хая	-26.58	-13.28
BB ширина	15.26	22.70

Финансовая отчётность

По объёму выручки: ALRM генерирует 1,01 млрд $, ZM — 4,87 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: ALRM — 132,57 млн $, ZM — 1,90 млрд $. ZM генерирует больше чистой прибыли. FCF: ALRM генерирует 137,05 млн $, ZM — 1,92 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	ALRM	ZM
Выручка	1,01 млрд $	4,87 млрд $
Чистая прибыль	132,57 млн $	1,90 млрд $
EPS (TTM)	$2.66	$6.32
Операц. Cash Flow	153,33 млн $	1,99 млрд $
Free Cash Flow	137,05 млн $	1,92 млрд $

Дивиденды

Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок.

Показатель	ALRM	ZM
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

За 10 лет ALRM показывает лучшую среднюю доходность в декабре (+5.16%), ZM — в мае (+8.69%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для ALRM — октябрь (-4.12%), для ZM — декабрь (-5.10%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: июнь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у ALRM: +17.09% против +7.90%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

ALRM

+0.5

+2.5

-1.4

+2.0

-0.1

+5.0

+4.3

+3.7

-3.3

-4.1

+2.9

+5.2

+3.0

-3.9

+1.6

+0.1

+8.7

+7.3

+0.6

-0.1

-5.0

+0.7

-0.1

-5.1

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Alarm.com Holdings, Inc. или Zoom Communications, Inc.?

Мультипликатор P/E у Zoom Communications, Inc. ниже (15.51 vs 17.04), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — ALRM или ZM?

ROE ALRM — 15.39%, ZM — 20.57%. ZM демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Alarm.com Holdings, Inc. и Zoom Communications, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Alarm.com Holdings, Inc. или Zoom Communications, Inc.?

По объёму выручки: ALRM — 1,01 млрд $, ZM — 4,87 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

У кого выше маржинальность — ALRM или ZM?

Чистая маржа ALRM — 12.36%, ZM — 39.03%. ZM оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — ALRM или ZM?

Технический скоринг: ALRM — 27/100, ZM — 58/100. ZM имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — ALRM или ZM?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 43 метрик ALRM выигрывает 14, ZM — 24. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией