Сравнение ALRM vs HUBS

Тикер 1

Тикер 2

ALRM26

10HUBS

Сравнение Alarm.com Holdings, Inc. (ALRM) и HubSpot, Inc. (HUBS) — классический случай выбора внутри одной индустрии: «Программное обеспечение». Разберём, кто из них сильнее по цифрам. По капитализации HUBS крупнее в 4.7× (10,16 млрд $ vs 2,16 млрд $). По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует ALRM с P/E 17.04 (у HUBS — 106.48). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. ROE ALRM — 15.39%, у HUBS — 5.02%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. ALRM удерживает чистую маржу на уровне 12.36%, опережая HUBS (3.04%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 27/100 и 27/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. ALRM побеждает по числу метрик: 26 против 10 у HUBS. Это не гарантирует лучшую доходность в будущем, но указывает на текущее фундаментально-техническое преимущество.

Alarm.com Holdings, Inc.

ALRMNASDAQ

43,72 $-0,32 $ (-0,73%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 2,16 млрд $

ETP Rank6.1

Стоимость

10.0

Качество

6.1

Рост

6.8

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

7.5

Сезонность

5.0

HubSpot, Inc.

HUBSNYSE

198,37 $-5,02 $ (-2,47%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 10,16 млрд $

ETP Rank5.8

Стоимость

6.4

Качество

5.5

Рост

8.7

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.5

Сезонность

7.0

Динамика цен

ALRMHUBS

Фундаментальный анализ

Если ориентироваться на P/E, ALRM выглядит привлекательнее: 17.04 против 106.48. Премия к оценке HUBS может быть оправдана, если компания растёт быстрее. Мультипликатор P/S также в пользу ALRM: 2.10 vs 3.16 у HUBS. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B ALRM — 2.54, у HUBS — 5.35. EV/EBITDA ALRM — 10.10, у HUBS — 39.07. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует ALRM (15.39% vs 5.02%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа ALRM — 12.36%, у HUBS — 3.04%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у ALRM — 0.66, у HUBS — 0.12. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

ALRMHUBS

Показатель	ALRM	HUBS
Мультипликаторы оценки
P/E	17.04	106.48
P/B	2.54	5.35
P/S	2.10	3.16
PEG	-6.45	0.01
EV/EBITDA	10.10	39.07
Рентабельность
ROE	15.39%	5.02%
ROA	7.80%	2.62%
Валовая маржа	63.38%	83.65%
Операц. маржа	13.26%	1.95%
Чистая маржа	12.36%	3.04%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.66	0.12
Текущая ликв.	5.16	1.61
Быстрая ликв.	4.55	1.61
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$2.58	$1.91
Балансовая стоим.	$18.22	$38.04

Технический анализ

Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 27/100 и 27/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. Осциллятор RSI у ALRM составляет 47.9 (нейтральная зона), у HUBS — 44.5 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции ниже SMA 50: ALRM на -1.5%, HUBS на -11.1%. Это медвежий краткосрочный сигнал. ADX: ALRM — 14.4 (нет тренда), HUBS — 15.0 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. HUBS менее волатилен — бета 0.77 против 1.02 у ALRM. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) HUBS составляет 8.3%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

ALRMHUBS

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	ALRM	HUBS
Осцилляторы
RSI (14)	47.89	44.48
Stochastic %K	35.76	37.01
CCI (20)	-55.93	-44.75
MFI	51.27	60.25
Williams %R	-64.24	-62.99
MACD гистограмма	-0.17	-0.37
Momentum (10)	-1.40	-31.77
Тренд
ADX	14.39	14.97
Цена vs EMA 9	+0.58%	-0.07%
Цена vs EMA 20	-0.61%	-3.65%
Цена vs SMA 50	-1.54%	-11.06%
Цена vs SMA 200	-11.67%	-43.16%
Объём
CMF	-0.08	0.18
Volume Ratio	77.40	53.60
Волатильность и статистика
Beta	1.02	0.77
ATR %	3.78%	8.25%
Sharpe (1г)	-0.97	-1.91
RS Rating	17.00	1.00
52w от хая	-26.58	-70.20
BB ширина	15.26	40.06

Финансовая отчётность

Выручка за последние 12 месяцев (TTM): ALRM — 1,01 млрд $, HUBS — 3,13 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: ALRM — 132,57 млн $, HUBS — 45,91 млн $. ALRM генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): ALRM — 137,05 млн $, HUBS — 707,55 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	ALRM	HUBS
Выручка	1,01 млрд $	3,13 млрд $
Чистая прибыль	132,57 млн $	45,91 млн $
EPS (TTM)	$2.66	$0.88
Операц. Cash Flow	153,33 млн $	760,72 млн $
Free Cash Flow	137,05 млн $	707,55 млн $

Дивиденды

Обе компании не платят дивиденды. Инвесторам, ориентированным на пассивный доход, стоит обратить внимание на альтернативные эмитенты в портфеле.

Показатель	ALRM	HUBS
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность ALRM приходится на декабре (+5.16%), а HUBS — на августе (+6.95%). Наименее удачные месяцы: ALRM — октябрь (-4.12%), HUBS — март (-6.62%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март, сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: февраль, апрель, июль, август, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у HUBS: +20.97% против +17.09%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

ALRM

+0.5

+2.5

-1.4

+2.0

-0.1

+5.0

+4.3

+3.7

-3.3

-4.1

+2.9

+5.2

HUBS

+1.8

+6.5

-6.6

+3.0

+4.5

-1.4

+2.7

+7.0

-2.8

+1.1

+5.8

-0.6

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Alarm.com Holdings, Inc. или HubSpot, Inc.?

По P/E Alarm.com Holdings, Inc. оценена ниже: 17.04 против 106.48. Однако P/E — лишь один из мультипликаторов; стоит учитывать также P/B, P/S и EV/EBITDA для объёмной оценки.

У кого выше рентабельность — ALRM или HUBS?

Рентабельность собственного капитала (ROE): ALRM — 15.39%, HUBS — 5.02%. Преимущество у ALRM.

Какие дивиденды у Alarm.com Holdings, Inc. и HubSpot, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Alarm.com Holdings, Inc. или HubSpot, Inc.?

Выручка ALRM за TTM — 1,01 млрд $, HUBS — 3,13 млрд $. HUBS генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — ALRM или HUBS?

Чистая маржа ALRM — 12.36%, HUBS — 3.04%. ALRM оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — ALRM или HUBS?

Технический скоринг: ALRM — 27/100, HUBS — 27/100. Показатели близки — явного технического фаворита нет. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — ALRM или HUBS?

Однозначного ответа нет. Счёт 26:10 в пользу ALRM по 43 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией