Сравнение ALNY vs CYTK

Тикер 1

Тикер 2

ALNY18

22CYTK

ALNY против CYTK — два эмитента индустрии «Биотехнологии», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. По капитализации ALNY крупнее в 4.1× (40,12 млрд $ vs 9,71 млрд $). CYTK имеет отрицательный P/E (-11.70), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — ALNY прибылен с P/E 68.72. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. Рентабельность капитала CYTK составляет 139.66%, что превышает показатель ALNY (98.29%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. Отрицательная чистая маржа CYTK (-784.02%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. CYTK набирает 73 из 100 по техническому скорингу, ALNY — 35 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Сравнение заканчивается со счётом 18:22 — практически равный результат. Обе компании имеют свои преимущества, и однозначного фаворита нет.

Alnylam Pharmaceuticals, Inc.

ALNYNASDAQ

300,51 $+2,03 $ (+0,68%)

Здравоохранение · Биотехнологии

Капитализация: 40,12 млрд $

ETP Rank6.0

Стоимость

3.4

Качество

8.7

Рост

8.8

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.5

Сезонность

7.0

Cytokinetics, Incorporated

CYTKNASDAQ

78,06 $-0,71 $ (-0,90%)

Здравоохранение · Биотехнологии

Капитализация: 9,71 млрд $

ETP Rank3.8

Стоимость

5.2

Качество

7.0

Рост

5.2

Техника

7.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.0

Сезонность

5.0

Динамика цен

ALNYCYTK

Фундаментальный анализ

P/E у CYTK отрицательный (-11.70) — компания генерирует убытки. ALNY прибылен, P/E составляет 68.72. В такой ситуации целесообразно опираться на мультипликаторы, не зависящие от чистой прибыли. По соотношению цены к выручке (P/S) ALNY оценён ниже: 9.30 против 92.63. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. CYTK демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 139.66% против 98.29% у ALNY. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Отрицательная чистая маржа CYTK (-784.02%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: ALNY — 1.18, CYTK — -1.26. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

ALNYCYTK

Показатель	ALNY	CYTK
Мультипликаторы оценки
P/E	68.72	-11.70
P/B	36.89	-11.75
P/S	9.30	92.63
PEG	0.03	0.43
EV/EBITDA	64.23	-14.37
Рентабельность
ROE	98.29%	139.66%
ROA	11.25%	-65.15%
Валовая маржа	80.89%	90.34%
Операц. маржа	17.54%	-605.06%
Чистая маржа	13.46%	-784.02%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	1.18	-1.26
Текущая ликв.	3.13	4.21
Быстрая ликв.	3.06	4.21
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$4.34	$-6.73
Балансовая стоим.	$8.09	$-6.71

Технический анализ

Техническая картина в пользу CYTK: скоринг 73/100 vs 35/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: ALNY — 47.6, CYTK — 63.5. Обе акции находятся в одной зоне. CYTK торгуется выше SMA 50 (16.4%), тогда как ALNY ниже этой средней (-4.1%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. CYTK выше SMA 200 (+29.4%), ALNY — ниже (-23.7%). Долгосрочный тренд в пользу CYTK. Сила тренда по ADX: ALNY — 14.6 (нет тренда), CYTK — 34.2 (выраженный тренд). CYTK демонстрирует выраженный тренд, а ALNY — нет. Волатильность: бета ALNY — 0.54, CYTK — 0.90. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) CYTK составляет 4.2%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

ALNYCYTK

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	ALNY	CYTK
Осцилляторы
RSI (14)	47.63	63.51
Stochastic %K	51.45	87.56
CCI (20)	-15.29	73.34
MFI	35.71	57.48
Williams %R	-48.55	-12.44
MACD гистограмма	0.69	0.39
Momentum (10)	-4.52	3.77
Тренд
ADX	14.62	34.17
Цена vs EMA 9	+1.63%	+2.35%
Цена vs EMA 20	+0.02%	+6.57%
Цена vs SMA 50	-4.06%	+16.35%
Цена vs SMA 200	-23.68%	+29.38%
Объём
CMF	-0.09	0.02
Volume Ratio	72.81	45.41
Волатильность и статистика
Beta	0.54	0.90
ATR %	3.57%	4.20%
Sharpe (1г)	0.35	1.70
RS Rating	50.00	94.00
52w от хая	-39.77	-2.67
BB ширина	10.28	37.10

Финансовая отчётность

По объёму выручки: ALNY генерирует 3,71 млрд $, CYTK — 88,04 млн $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. CYTK убыточен (чистая прибыль -784,96 млн $), тогда как ALNY генерирует прибыль (313,75 млн $). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. FCF: ALNY генерирует 465,38 млн $, CYTK — -534,82 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	ALNY	CYTK
Выручка	3,71 млрд $	88,04 млн $
Чистая прибыль	313,75 млн $	-784,96 млн $
EPS (TTM)	$2.39	$-6.54
Операц. Cash Flow	524,08 млн $	-510,01 млн $
Free Cash Flow	465,38 млн $	-534,82 млн $

Дивиденды

Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок.

Показатель	ALNY	CYTK
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

За 10 лет ALNY показывает лучшую среднюю доходность в июне (+11.51%), CYTK — в декабре (+18.79%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для ALNY — октябрь (-8.67%), для CYTK — январь (-4.46%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: январь, февраль, октябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: март, июль, август, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у CYTK: +32.88% против +18.75%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

ALNY

-2.5

-2.3

+1.6

-0.5

+2.2

+11.5

+3.8

+10.1

+0.3

-8.7

+7.2

-4.1

CYTK

-4.5

-3.8

+1.2

+10.2

-0.7

+0.3

+7.7

+8.5

-2.7

-4.2

+2.0

+18.8

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Alnylam Pharmaceuticals, Inc. или Cytokinetics, Incorporated?

Прямое сравнение по P/E затруднено — одна из компаний убыточна (отрицательный P/E). В таких случаях корректнее сравнивать по P/S, EV/Revenue и свободному денежному потоку.

У кого выше рентабельность — ALNY или CYTK?

ROE ALNY — 98.29%, CYTK — 139.66%. CYTK демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Alnylam Pharmaceuticals, Inc. и Cytokinetics, Incorporated?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Alnylam Pharmaceuticals, Inc. или Cytokinetics, Incorporated?

По объёму выручки: ALNY — 3,71 млрд $, CYTK — 88,04 млн $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

Какая акция лучше по технике — ALNY или CYTK?

Технический скоринг: ALNY — 35/100, CYTK — 73/100. CYTK имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — ALNY или CYTK?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 43 метрик ALNY выигрывает 18, CYTK — 22. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией