Сравнение ALNY vs AXSM

Тикер 1

Тикер 2

ALNY21

18AXSM

Инвесторы часто выбирают между ALNY и AXSM — двумя ведущими эмитентами в индустрии «Биотехнологии». Детальный разбор метрик помогает определить, какая акция предлагает лучшее соотношение цены и качества. По капитализации ALNY крупнее в 3.3× (40,12 млрд $ vs 12,02 млрд $). P/E у AXSM отрицательный (-62.70) — компания генерирует убытки. ALNY прибылен, P/E составляет 68.72. В такой ситуации целесообразно опираться на мультипликаторы, не зависящие от чистой прибыли. AXSM работает в убыток — ROE -260.01%, тогда как ALNY показывает рентабельность 98.29%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Отрицательная чистая маржа AXSM (-26.59%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. По техническому скорингу AXSM сильнее: 68/100 против 35/100 у ALNY. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Общий счёт 21:18 — компании сопоставимы по совокупности метрик. Выбор между ALNY и AXSM зависит от приоритетов инвестора: стоимость, рост, дивиденды или техника.

Alnylam Pharmaceuticals, Inc.

ALNYNASDAQ

300,51 $+2,03 $ (+0,68%)

Здравоохранение · Биотехнологии

Капитализация: 40,12 млрд $

ETP Rank6.0

Стоимость

3.4

Качество

8.7

Рост

8.8

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.5

Сезонность

7.0

Axsome Therapeutics, Inc.

AXSMNASDAQ

233,64 $+3,02 $ (+1,31%)

Здравоохранение · Биотехнологии

Капитализация: 12,02 млрд $

ETP Rank1.9

Стоимость

2.0

Качество

2.8

Рост

5.2

Техника

7.0

Дивиденды

—

Прогнозы

7.0

Сезонность

3.0

Динамика цен

ALNYAXSM

Фундаментальный анализ

Убыточность AXSM (P/E -62.70) делает прямое сравнение по этому мультипликатору невозможным. ALNY показывает P/E 68.72. Рекомендуется анализировать P/S и свободный денежный поток. По P/S (цена/выручка) ALNY дешевле: 9.30 против 16.76. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По P/B (цена/балансовая стоимость) ALNY дешевле: 36.89 против 216.30. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. AXSM работает в убыток — ROE -260.01%, тогда как ALNY показывает рентабельность 98.29%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Отрицательная чистая маржа AXSM (-26.59%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: ALNY — 1.18, AXSM — 3.97. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

ALNYAXSM

Показатель	ALNY	AXSM
Мультипликаторы оценки
P/E	68.72	-62.70
P/B	36.89	216.30
P/S	9.30	16.76
PEG	0.03	-1.40
EV/EBITDA	64.23	-68.20
Рентабельность
ROE	98.29%	-260.01%
ROA	11.25%	-26.39%
Валовая маржа	80.89%	92.60%
Операц. маржа	17.54%	-24.80%
Чистая маржа	13.46%	-26.59%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	1.18	3.97
Текущая ликв.	3.13	1.39
Быстрая ликв.	3.06	1.32
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$4.34	$-3.68
Балансовая стоим.	$8.09	$1.07

Технический анализ

AXSM набирает 68 из 100 по техническому скорингу, ALNY — 35 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): ALNY — 47.6 (нейтральная зона), AXSM — 72.1 (зона перекупленности). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. AXSM торгуется выше SMA 50 (24.0%), тогда как ALNY ниже этой средней (-4.1%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. AXSM выше SMA 200 (+49.7%), ALNY — ниже (-23.7%). Долгосрочный тренд в пользу AXSM. Сила тренда по ADX: ALNY — 14.6 (нет тренда), AXSM — 46.5 (выраженный тренд). AXSM демонстрирует выраженный тренд, а ALNY — нет. По бете ALNY стабильнее (0.54 vs 0.67). Значение ниже 0.8 делает ALNY защитной акцией. Дневная волатильность (ATR%) AXSM составляет 3.6%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

ALNYAXSM

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	ALNY	AXSM
Осцилляторы
RSI (14)	47.63	72.14
Stochastic %K	51.45	91.70
CCI (20)	-15.29	74.15
MFI	35.71	66.14
Williams %R	-48.55	-8.30
MACD гистограмма	0.69	0.01
Momentum (10)	-4.52	13.42
Тренд
ADX	14.62	46.55
Цена vs EMA 9	+1.63%	+2.84%
Цена vs EMA 20	+0.02%	+7.71%
Цена vs SMA 50	-4.06%	+24.04%
Цена vs SMA 200	-23.68%	+49.73%
Объём
CMF	-0.09	0.16
Volume Ratio	72.81	58.08
Волатильность и статистика
Beta	0.54	0.67
ATR %	3.57%	3.59%
Sharpe (1г)	0.35	2.00
RS Rating	50.00	91.00
52w от хая	-39.77	-0.96
BB ширина	10.28	31.14

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): ALNY — 3,71 млрд $, AXSM — 638,50 млн $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. AXSM убыточен (чистая прибыль -183,17 млн $), тогда как ALNY генерирует прибыль (313,75 млн $). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. FCF: ALNY генерирует 465,38 млн $, AXSM — -93,89 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	ALNY	AXSM
Выручка	3,71 млрд $	638,50 млн $
Чистая прибыль	313,75 млн $	-183,17 млн $
EPS (TTM)	$2.39	$-3.68
Операц. Cash Flow	524,08 млн $	-93,41 млн $
Free Cash Flow	465,38 млн $	-93,89 млн $

Дивиденды

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль.

Показатель	ALNY	AXSM
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для ALNY — июне (+11.51%), для AXSM — декабре (+22.16%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для ALNY — октябрь (-8.67%), для AXSM — февраль (-5.89%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: март, июнь, август, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у AXSM: +67.08% против +18.75%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

ALNY

-2.5

-2.3

+1.6

-0.5

+2.2

+11.5

+3.8

+10.1

+0.3

-8.7

+7.2

-4.1

AXSM

+8.2

-5.9

+2.6

+18.2

-4.8

+11.6

-3.1

+6.1

-2.7

+2.5

+12.3

+22.2

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Alnylam Pharmaceuticals, Inc. или Axsome Therapeutics, Inc.?

Прямое сравнение по P/E затруднено — одна из компаний убыточна (отрицательный P/E). В таких случаях корректнее сравнивать по P/S, EV/Revenue и свободному денежному потоку.

У кого выше рентабельность — ALNY или AXSM?

ROE ALNY — 98.29%, AXSM — -260.01%. ALNY демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Alnylam Pharmaceuticals, Inc. и Axsome Therapeutics, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Alnylam Pharmaceuticals, Inc. или Axsome Therapeutics, Inc.?

По объёму выручки: ALNY — 3,71 млрд $, AXSM — 638,50 млн $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

Какая акция лучше по технике — ALNY или AXSM?

Технический скоринг: ALNY — 35/100, AXSM — 68/100. AXSM имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — ALNY или AXSM?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 43 метрик ALNY выигрывает 21, AXSM — 18. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией