Сравнение ALB vs ASH

Тикер 1

Тикер 2

ALB17

26ASH

Инвесторы часто выбирают между ALB и ASH — двумя ведущими эмитентами в индустрии «Специальная химия». Детальный разбор метрик помогает определить, какая акция предлагает лучшее соотношение цены и качества. По капитализации ALB крупнее в 7.8× (20,04 млрд $ vs 2,58 млрд $). Ни ALB (P/E -85.98), ни ASH (P/E -3.63) сейчас не прибыльны. В отсутствие положительной прибыли инвестору следует ориентироваться на выручку, маржинальность и денежный поток. ALB убыточен — чистая маржа -4.24%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. ASH предлагает более высокую дивидендную доходность (2.96% vs 0.95%). Помимо текущей доходности, стоит оценить историю и стабильность выплат. По техническому скорингу ASH сильнее: 55/100 против 29/100 у ALB. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. ASH побеждает по числу метрик: 26 против 17 у ALB. Это не гарантирует лучшую доходность в будущем, но указывает на текущее фундаментально-техническое преимущество.

Albemarle Corporation

ALBNYSE

169,90 $-0,31 $ (-0,18%)

Материалы · Специальная химия

Капитализация: 20,04 млрд $

ETP Rank5.1

Стоимость

5.1

Качество

5.9

Рост

4.3

Техника

7.0

Дивиденды

6.7

Прогнозы

6.0

Сезонность

8.0

Ashland Inc.

ASHNYSE

56,26 $+0,27 $ (+0,48%)

Материалы · Специальная химия

Капитализация: 2,58 млрд $

ETP Rank5.0

Стоимость

8.8

Качество

5.5

Рост

2.4

Техника

7.0

Дивиденды

7.9

Прогнозы

7.5

Сезонность

9.0

Динамика цен

ALBASH

Фундаментальный анализ

Обе компании убыточны: P/E ALB — -85.98, ASH — -3.63. Сравнение по этому мультипликатору неинформативно. Стоит обратить внимание на P/S, динамику выручки и прогноз выхода на прибыль. По P/S (цена/выручка) ASH дешевле: 1.42 против 3.65. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По P/B (цена/балансовая стоимость) ASH дешевле: 1.37 против 2.03. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA ASH оценён ниже: 10.05 vs 25.97. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: ALB — 0.19, ASH — 0.79. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

ALBASH

Показатель	ALB	ASH
Мультипликаторы оценки
P/E	-85.98	-3.63
P/B	2.03	1.37
P/S	3.65	1.42
PEG	0.15	0.00
EV/EBITDA	25.97	10.05
Рентабельность
ROE	-2.35%	-37.54%
ROA	-1.54%	-15.69%
Валовая маржа	18.53%	25.21%
Операц. маржа	5.55%	4.31%
Чистая маржа	-4.24%	-39.03%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.19	0.79
Текущая ликв.	2.07	3.06
Быстрая ликв.	1.21	1.78
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.95%	2.96%
Коэфф. выплат	-153.44%	-10.76%
EPS	$-1.98	$-15.42
Балансовая стоим.	$85.77	$40.75

Технический анализ

ASH набирает 55 из 100 по техническому скорингу, ALB — 29 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): ALB — 38.1 (нейтральная зона), ASH — 52.2 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. ASH торгуется выше SMA 50 (3.1%), тогда как ALB ниже этой средней (-7.3%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. Сила тренда по ADX: ALB — 25.3 (выраженный тренд), ASH — 14.3 (нет тренда). ALB имеет чётко выраженный тренд, в отличие от ASH. По бете ASH стабильнее (1.25 vs 1.55). Дневная волатильность (ATR%) ALB составляет 6.0%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

ALBASH

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	ALB	ASH
Осцилляторы
RSI (14)	38.13	52.21
Stochastic %K	7.65	72.77
CCI (20)	-152.10	46.04
MFI	38.82	59.94
Williams %R	-92.35	-27.23
MACD гистограмма	-4.20	0.17
Momentum (10)	-28.45	1.40
Тренд
ADX	25.26	14.29
Цена vs EMA 9	-5.94%	+1.04%
Цена vs EMA 20	-8.77%	+1.41%
Цена vs SMA 50	-7.26%	+3.14%
Цена vs SMA 200	+23.15%	+1.39%
Объём
CMF	-0.24	-0.22
Volume Ratio	71.48	93.06
Волатильность и статистика
Beta	1.55	1.25
ATR %	6.05%	3.98%
Sharpe (1г)	2.02	0.29
RS Rating	96.00	47.00
52w от хая	-23.12	-14.71
BB ширина	24.57	15.71

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): ALB — 5,14 млрд $, ASH — 1,82 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: ALB — -510,63 млн $, ASH — -845 млн $. ALB генерирует больше чистой прибыли. FCF: ALB генерирует 692,47 млн $, ASH — -4 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	ALB	ASH
Выручка	5,14 млрд $	1,82 млрд $
Чистая прибыль	-510,63 млн $	-845 млн $
EPS (TTM)	$-5.75	$-18.37
Операц. Cash Flow	1,28 млрд $	94 млн $
Free Cash Flow	692,47 млн $	-4 млн $

Дивиденды

Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность ALB — 0.95%, ASH — 2.96%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. ALB платит дивиденды 13 лет подряд, ASH — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю.

Показатель	ALB	ASH
Див. доходность	0.95%	2.96%
Годовые дивиденды	$0.81	$0.83
Коэфф. выплат	-153.44%	-10.76%
Лет выплат	13.00%	13.00%
CAGR дивидендов (5л)	-12.29%	-6.60%

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для ALB — ноябре (+8.01%), для ASH — мае (+4.60%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для ALB — март (-3.40%), для ASH — сентябрь (-2.44%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, декабрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: май, июль, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у ALB: +23.56% против +5.31%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

ALB

+2.3

+1.2

-3.4

-1.6

+7.7

-0.7

+6.1

+4.1

+2.4

+0.8

+8.0

-3.3

ASH

+0.1

-0.8

+1.8

+4.6

+0.0

+1.2

-0.3

-2.4

+0.0

+3.3

-1.3

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Albemarle Corporation или Ashland Inc.?

Прямое сравнение по P/E затруднено — одна из компаний убыточна (отрицательный P/E). В таких случаях корректнее сравнивать по P/S, EV/Revenue и свободному денежному потоку.

У кого выше рентабельность — ALB или ASH?

ROE ALB — -2.35%, ASH — -37.54%. ALB демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у Albemarle Corporation и Ashland Inc.?

Обе компании платят дивиденды. Доходность ALB — 0.95%, ASH — 2.96%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Albemarle Corporation или Ashland Inc.?

По объёму выручки: ALB — 5,14 млрд $, ASH — 1,82 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

Какая акция лучше по технике — ALB или ASH?

Технический скоринг: ALB — 29/100, ASH — 55/100. ASH имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — ALB или ASH?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 47 метрик ALB выигрывает 17, ASH — 26. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией