Сравнение ALAB vs AMD

Тикер 1

Тикер 2

ALAB21

18AMD

Сравнение Astera Labs, Inc. Common Stock (ALAB) и Advanced Micro Devices, Inc. (AMD) — классический случай выбора внутри одной индустрии: «Полупроводники». Разберём, кто из них сильнее по цифрам. По капитализации AMD крупнее в 14.4× (733,10 млрд $ vs 51,05 млрд $). По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует AMD с P/E 146.39 (у ALAB — 183.39). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. ROE ALAB — 20.33%, у AMD — 8.08%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. ALAB удерживает чистую маржу на уровне 26.72%, опережая AMD (13.37%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 75/100 и 80/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. Итог: 21:18 — ни одна сторона не доминирует. В таких ситуациях решающим становится горизонт инвестирования и склонность к риску.

Astera Labs, Inc. Common Stock

ALABNASDAQ

297,84 $+10,36 $ (+3,60%)

Технологии · Полупроводники

Капитализация: 51,05 млрд $

ETP Rank6.3

Стоимость

2.8

Качество

8.5

Рост

8.8

Техника

10.0

Дивиденды

—

Прогнозы

5.5

Сезонность

5.0

Advanced Micro Devices, Inc.

AMDNASDAQ

449,59 $+2,01 $ (+0,45%)

Технологии · Полупроводники

Капитализация: 733,10 млрд $

ETP Rank7.0

Стоимость

3.8

Качество

6.4

Рост

10.0

Техника

10.0

Дивиденды

2.0

Прогнозы

6.5

Сезонность

9.0

Динамика цен

ALABAMD

Фундаментальный анализ

Если ориентироваться на P/E, AMD выглядит привлекательнее: 146.39 против 183.39. Премия к оценке ALAB может быть оправдана, если компания растёт быстрее. Мультипликатор P/S также в пользу AMD: 19.57 vs 49.21 у ALAB. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B AMD — 11.38, у ALAB — 32.85. EV/EBITDA AMD — 90.45, у ALAB — 191.28. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует ALAB (20.33% vs 8.08%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа ALAB — 26.72%, у AMD — 13.37%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у ALAB — 0.00, у AMD — 0.06. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

ALABAMD

Показатель	ALAB	AMD
Мультипликаторы оценки
P/E	183.39	146.39
P/B	32.85	11.38
P/S	49.21	19.57
PEG	0.33	1.19
EV/EBITDA	191.28	90.45
Рентабельность
ROE	20.33%	8.08%
ROA	16.13%	6.29%
Валовая маржа	75.99%	50.28%
Операц. маржа	22.36%	11.65%
Чистая маржа	26.72%	13.37%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.00	0.06
Текущая ликв.	11.30	2.72
Быстрая ликв.	10.82	1.96
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$1.57	$3.07
Балансовая стоим.	$8.75	$39.52

Технический анализ

Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 75/100 и 80/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. Осциллятор RSI у ALAB составляет 74.8 (зона перекупленности), у AMD — 68.3 (нейтральная зона). Значение выше 70 сигнализирует о возможной коррекции. ALAB и AMD находятся выше 50-дневной скользящей средней (+72.8% и +52.8% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: ALAB — 45.6 (выраженный тренд), AMD — 47.0 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. AMD менее волатилен — бета 2.70 против 2.88 у ALAB. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) ALAB составляет 7.1%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

ALABAMD

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	ALAB	AMD
Осцилляторы
RSI (14)	74.78	68.35
Stochastic %K	96.29	81.04
CCI (20)	275.74	68.50
MFI	75.27	57.21
Williams %R	-3.71	-18.96
MACD гистограмма	3.56	-2.48
Momentum (10)	63.61	14.80
Тренд
ADX	45.65	46.96
Цена vs EMA 9	+23.69%	+5.18%
Цена vs EMA 20	+35.11%	+14.20%
Цена vs SMA 50	+72.84%	+52.76%
Цена vs SMA 200	+69.86%	+96.75%
Объём
CMF	0.23	0.28
Volume Ratio	98.76	61.02
Волатильность и статистика
Beta	2.88	2.70
ATR %	7.13%	5.66%
Sharpe (1г)	1.57	2.33
RS Rating	95.00	97.00
52w от хая	2.34	-4.61
BB ширина	39.32	51.59

Финансовая отчётность

Выручка за последние 12 месяцев (TTM): ALAB — 852,52 млн $, AMD — 34,64 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: ALAB — 219,13 млн $, AMD — 4,33 млрд $. AMD генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): ALAB — 281,76 млн $, AMD — 6,74 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	ALAB	AMD
Выручка	852,52 млн $	34,64 млрд $
Чистая прибыль	219,13 млн $	4,33 млрд $
EPS (TTM)	$1.32	$2.67
Операц. Cash Flow	319,31 млн $	7,71 млрд $
Free Cash Flow	281,76 млн $	6,74 млрд $

Дивиденды

Обе компании не платят дивиденды. Инвесторам, ориентированным на пассивный доход, стоит обратить внимание на альтернативные эмитенты в портфеле. AMD выплачивает дивиденды 1 лет подряд, тогда как ALAB не имеет дивидендной истории.

Показатель	ALAB	AMD
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	$0.01
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	1.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность ALAB приходится на апреле (+35.88%), а AMD — на июле (+17.51%). Наименее удачные месяцы: ALAB — февраль (-23.14%), AMD — сентябрь (-3.25%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Суммарная сезонная доходность за год выше у ALAB: +101.65% против +59.33%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

ALAB

-20.4

-23.1

-0.4

+35.9

+8.7

-3.8

+15.2

+22.7

+23.2

+17.2

+12.2

+14.4

AMD

+2.7

-2.0

+2.2

+7.0

+11.5

+5.3

+17.5

+5.1

-3.3

+0.5

+11.7

+1.0

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Astera Labs, Inc. Common Stock или Advanced Micro Devices, Inc.?

По P/E Advanced Micro Devices, Inc. оценена ниже: 146.39 против 183.39. Однако P/E — лишь один из мультипликаторов; стоит учитывать также P/B, P/S и EV/EBITDA для объёмной оценки.

У кого выше рентабельность — ALAB или AMD?

Рентабельность собственного капитала (ROE): ALAB — 20.33%, AMD — 8.08%. Преимущество у ALAB.

Какие дивиденды у Astera Labs, Inc. Common Stock и Advanced Micro Devices, Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Astera Labs, Inc. Common Stock или Advanced Micro Devices, Inc.?

Выручка ALAB за TTM — 852,52 млн $, AMD — 34,64 млрд $. AMD генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — ALAB или AMD?

Чистая маржа ALAB — 26.72%, AMD — 13.37%. ALAB оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — ALAB или AMD?

Технический скоринг: ALAB — 75/100, AMD — 80/100. Показатели близки — явного технического фаворита нет. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — ALAB или AMD?

Однозначного ответа нет. Счёт 21:18 в пользу ALAB по 43 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией