Сравнение AGNC vs ARE
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Убыточность ARE (P/E -8,21) делает прямое сравнение по этому мультипликатору невозможным. AGNC показывает P/E 5,50. Рекомендуется анализировать P/S и свободный денежный поток. По P/S (цена/выручка) ARE дешевле: 2,93 против 4,03. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По P/B (цена/балансовая стоимость) ARE дешевле: 0,60 против 1,00. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA AGNC оценён ниже: 26,01 vs 49,37. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. ARE работает в убыток — ROE -5,70%, тогда как AGNC показывает рентабельность 18,30%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Отрицательная чистая маржа ARE (-30,57%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. AGNC несёт высокую долговую нагрузку — D/E 7,16, тогда как ARE практически без долга (D/E 0,82). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски. Коэффициент текущей ликвидности AGNC ниже 1 (0,02), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | AGNC | ARE | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 5,50 | -8,21 | |
| P/B | 1,00 | 0,60 | |
| P/S | 4,03 | 2,93 | |
| PEG | 0,01 | 0,00 | |
| EV/EBITDA | 26,01 | 49,37 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 18,30% | -5,70% | |
| ROA | 1,82% | -2,61% | |
| Валовая маржа | 75,70% | 69,46% | |
| Операц. маржа | 112,80% | -45,72% | |
| Чистая маржа | 71,98% | -30,57% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 7,16 | 0,82 | |
| Текущая ликв. | 0,02 | 0,11 | |
| Быстрая ликв. | 0,02 | 0,11 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 13,28% | 7,00% | |
| Коэфф. выплат | 99,19% | -77,64% | |
| EPS | $1,92 | -$4,80 | |
| Балансовая стоим. | $10,84 | $101,74 | |
Технический анализ
AGNC набирает 45 из 100 по техническому скорингу, ARE — 26 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): AGNC — 51,7 (нейтральная зона), ARE — 47,3 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Относительно SMA 50 ситуация различается: AGNC выше на 1,5%, ARE — ниже на -2,5%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. AGNC выше SMA 200 (+1,3%), ARE — ниже (-2,7%). Долгосрочный тренд в пользу AGNC. Сила тренда по ADX: AGNC — 15,3 (нет тренда), ARE — 16,3 (нет тренда). По бете AGNC стабильнее (0,69 vs 0,73). Дневная волатильность (ATR%) ARE составляет 4,1%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | AGNC | ARE | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 51,66 | 47,30 | |
| Stochastic %K | 55,07 | 26,67 | |
| CCI (20) | -22,91 | -56,06 | |
| MFI | 36,68 | 50,48 | |
| Williams %R | -44,93 | -73,33 | |
| MACD гистограмма | -0,03 | -0,25 | |
| Momentum (10) | 0,25 | -1,20 | |
| Тренд | |||
| ADX | 15,29 | 16,28 | |
| Цена vs EMA 9 | +0,92% | -1,33% | |
| Цена vs EMA 20 | +0,49% | -1,77% | |
| Цена vs SMA 50 | +1,47% | -2,54% | |
| Цена vs SMA 200 | +1,30% | -2,72% | |
| Объём | |||
| CMF | -0,19 | -0,06 | |
| Volume Ratio | 87,25 | 105,58 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,69 | 0,73 | |
| ATR % | 2,09% | 4,13% | |
| Sharpe (1г) | 0,55 | -0,76 | |
| RS Rating | 50,00 | 8,00 | |
| 52w от хая | -11,07 | -43,63 | |
| BB ширина | 9,43 | 13,96 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): AGNC — 1,91 млрд $, ARE — 2,97 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. ARE растёт быстрее по выручке: -2,60% год к году против -60,80% у AGNC. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. ARE убыточен (чистая прибыль -1,43 млрд $), тогда как AGNC генерирует прибыль (1,67 млрд $). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. FCF: AGNC генерирует 653 млн $, ARE — 1,41 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | AGNC | ARE | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 1,91 млрд $ | 2,97 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | -60.80% | -2.60% | |
| Чистая прибыль | 1,67 млрд $ | -1,43 млрд $ | |
| Рост прибыли (г/г) | +93.50% | — | — |
| EPS (TTM) | $1,48 | -$8,44 | |
| Операц. Cash Flow | 653 млн $ | 1,41 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 653 млн $ | 1,41 млрд $ |
Дивиденды
Обе компании вознаграждают акционеров дивидендами. Текущая доходность AGNC — 13,28%, ARE — 7,00%. Помимо текущей доходности, важно оценить стабильность выплат и темп их роста. AGNC платит дивиденды 5 лет подряд, ARE — 13. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю.
| Показатель | AGNC | ARE | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 13,28% | 7,00% | |
| Годовые дивиденды | $0,84 | $1,44 | |
| Коэфф. выплат | 99,19% | -77,64% | |
| Лет выплат | 5 | 13 | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | -20,31% |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для AGNC — ноябре (+4,14%), для ARE — июле (+4,59%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для AGNC — март (-3,69%), для ARE — октябрь (-3,27%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, март, август, сентябрь, октябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, июль, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — AGNC Investment Corp. или Alexandria Real Estate Equities, Inc.?
У кого выше рентабельность — AGNC или ARE?
Какие дивиденды у AGNC Investment Corp. и Alexandria Real Estate Equities, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — AGNC Investment Corp. или Alexandria Real Estate Equities, Inc.?
Какая акция лучше по технике — AGNC или ARE?
Что лучше купить — AGNC или ARE?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 09.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией