Сравнение AGCO vs PCAR

Тикер 1

Тикер 2

AGCO19

25PCAR

AGCO Corporation (AGCO) и PACCAR Inc (PCAR) представляют одну индустрию — «Машиностроение». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. По капитализации PCAR крупнее в 7.1× (57,54 млрд $ vs 8,12 млрд $). По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует AGCO с P/E 10.79 (у PCAR — 23.75). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По ROE лидирует AGCO (17.90% vs 12.81%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа PCAR — 9.09%, у AGCO — 7.43%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Дивидендная доходность PCAR составляет 2.45%, у AGCO — 1.02%. Обе компании вознаграждают акционеров выплатами, но с разной щедростью. AGCO набирает 30 из 100 по техническому скорингу, PCAR — 21 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Итоговый счёт 25:19 в пользу PCAR. По совокупности показателей компания выглядит привлекательнее для инвестора, хотя окончательное решение зависит от индивидуальной стратегии.

AGCO Corporation

AGCONYSE

112,09 $-2,68 $ (-2,34%)

Промышленность · Машиностроение

Капитализация: 8,12 млрд $

ETP Rank6.5

Стоимость

9.8

Качество

7.1

Рост

4.5

Техника

3.0

Дивиденды

7.2

Прогнозы

7.0

Сезонность

4.0

PACCAR Inc

PCARNASDAQ

109,34 $-2,30 $ (-2,06%)

Промышленность · Машиностроение

Капитализация: 57,54 млрд $

ETP Rank5.3

Стоимость

6.0

Качество

6.4

Рост

2.0

Техника

4.0

Дивиденды

7.9

Прогнозы

5.5

Сезонность

5.0

Динамика цен

AGCOPCAR

Фундаментальный анализ

Если ориентироваться на P/E, AGCO выглядит привлекательнее: 10.79 против 23.75. Премия к оценке PCAR может быть оправдана, если компания растёт быстрее. По соотношению цены к выручке (P/S) AGCO оценён ниже: 0.80 против 2.16. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B AGCO — 1.94, у PCAR — 2.98. EV/EBITDA AGCO — 7.31, у PCAR — 20.16. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE AGCO — 17.90%, у PCAR — 12.81%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. PCAR удерживает чистую маржу на уровне 9.09%, опережая AGCO (7.43%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у AGCO — 0.03, у PCAR — 0.76. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

AGCOPCAR

Показатель	AGCO	PCAR
Мультипликаторы оценки
P/E	10.79	23.75
P/B	1.94	2.98
P/S	0.80	2.16
PEG	0.01	-0.83
EV/EBITDA	7.31	20.16
Рентабельность
ROE	17.90%	12.81%
ROA	6.40%	5.68%
Валовая маржа	24.91%	15.11%
Операц. маржа	6.99%	9.68%
Чистая маржа	7.43%	9.09%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.03	0.76
Текущая ликв.	1.29	3.11
Быстрая ликв.	0.57	2.91
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	1.02%	2.45%
Коэфф. выплат	11.14%	57.73%
EPS	$10.63	$4.70
Балансовая стоим.	$63.34	$37.51

Технический анализ

Техническая картина в пользу AGCO: скоринг 30/100 vs 21/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: AGCO — 46.6, PCAR — 39.8. Обе акции находятся в одной зоне. Обе акции ниже SMA 50: AGCO на -4.1%, PCAR на -5.4%. Это медвежий краткосрочный сигнал. PCAR выше SMA 200 (+1.8%), AGCO — ниже (-1.4%). Долгосрочный тренд в пользу PCAR. ADX: AGCO — 17.7 (нет тренда), PCAR — 29.9 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета PCAR — 0.96, AGCO — 1.03. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) AGCO составляет 3.5%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

AGCOPCAR

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	AGCO	PCAR
Осцилляторы
RSI (14)	46.58	39.83
Stochastic %K	37.50	29.29
CCI (20)	-118.76	-81.27
MFI	42.69	30.38
Williams %R	-62.50	-70.71
MACD гистограмма	-0.47	-0.49
Momentum (10)	-5.46	-4.87
Тренд
ADX	17.69	29.87
Цена vs EMA 9	-2.58%	-0.51%
Цена vs EMA 20	-3.65%	-2.83%
Цена vs SMA 50	-4.12%	-5.36%
Цена vs SMA 200	-1.42%	+1.82%
Объём
CMF	-0.13	-0.25
Volume Ratio	73.24	90.81
Волатильность и статистика
Beta	1.03	0.96
ATR %	3.47%	2.56%
Sharpe (1г)	0.24	0.51
RS Rating	47.00	55.00
52w от хая	-22.04	-15.35
BB ширина	9.04	18.40

Финансовая отчётность

По объёму выручки: AGCO генерирует 10,08 млрд $, PCAR — 28,44 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: AGCO — 726,50 млн $, PCAR — 2,38 млрд $. PCAR генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): AGCO — 740,20 млн $, PCAR — 3,03 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	AGCO	PCAR
Выручка	10,08 млрд $	28,44 млрд $
Чистая прибыль	726,50 млн $	2,38 млрд $
EPS (TTM)	$9.76	$4.52
Операц. Cash Flow	988,10 млн $	4,42 млрд $
Free Cash Flow	740,20 млн $	3,03 млрд $

Дивиденды

Дивидендная доходность: AGCO платит 1.02%, PCAR — 2.45%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. Стаж непрерывных выплат: AGCO — 12 лет, PCAR — 11 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): AGCO — 11.14%, PCAR — 57.73%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	AGCO	PCAR
Див. доходность	1.02%	2.45%
Годовые дивиденды	$0.59	$0.68
Коэфф. выплат	11.14%	57.73%
Лет выплат	12.00%	11.00%
CAGR дивидендов (5л)	-34.14%	-21.90%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет AGCO показывает лучшую среднюю доходность в июле (+4.97%), PCAR — в январе (+5.52%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: AGCO — май (-1.47%), PCAR — март (-2.00%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, март, май, август. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, июль, октябрь, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у PCAR: +15.37% против +12.61%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

AGCO

+4.8

-0.0

-0.7

-0.0

-1.5

-1.1

+5.0

-1.0

+0.9

+1.9

+3.5

+0.8

PCAR

+5.5

-0.6

-2.0

+0.2

-0.9

+1.6

+4.0

-0.1

+1.1

+1.8

+5.3

-0.6

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — AGCO Corporation или PACCAR Inc?

Мультипликатор P/E у AGCO Corporation ниже (10.79 vs 23.75), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — AGCO или PCAR?

Рентабельность собственного капитала (ROE): AGCO — 17.90%, PCAR — 12.81%. Преимущество у AGCO.

Какие дивиденды у AGCO Corporation и PACCAR Inc?

Обе компании платят дивиденды. Доходность AGCO — 1.02%, PCAR — 2.45%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — AGCO Corporation или PACCAR Inc?

Выручка AGCO за TTM — 10,08 млрд $, PCAR — 28,44 млрд $. PCAR генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — AGCO или PCAR?

Чистая маржа AGCO — 7.43%, PCAR — 9.09%. PCAR оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — AGCO или PCAR?

Технический скоринг: AGCO — 30/100, PCAR — 21/100. AGCO имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — AGCO или PCAR?

Однозначного ответа нет. Счёт 19:25 в пользу PCAR по 47 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией