Сравнение AFL vs PRI

Тикер 1

Тикер 2

AFL22

19PRI

Aflac Incorporated (AFL) и Primerica, Inc. (PRI) представляют одну индустрию — «Страхование жизни». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. По капитализации AFL крупнее в 6.8× (59,96 млрд $ vs 8,76 млрд $). Стоимостная оценка в пользу PRI — P/E 11.53 vs 13.04 у AFL. Однако P/E следует рассматривать в контексте темпов роста прибыли. По ROE лидирует PRI (32.28% vs 17.20%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа AFL — 25.44%, у PRI — 23.20%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Дивидендная доходность AFL составляет 2.02%, у PRI — 1.54%. Обе компании вознаграждают акционеров выплатами, но с разной щедростью. Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 73/100 и 68/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. Сравнение заканчивается со счётом 22:19 — практически равный результат. Обе компании имеют свои преимущества, и однозначного фаворита нет.

Aflac Incorporated

AFLNYSE

117,81 $+0,59 $ (+0,50%)

Финансы · Страхование жизни

Капитализация: 59,96 млрд $

ETP Rank5.0

Стоимость

5.4

Качество

6.3

Рост

2.4

Техника

7.0

Дивиденды

7.5

Прогнозы

4.5

Сезонность

6.0

Primerica, Inc.

PRINYSE

281,00 $-0,06 $ (-0,02%)

Финансы · Страхование жизни

Капитализация: 8,76 млрд $

ETP Rank6.9

Стоимость

5.5

Качество

9.1

Рост

6.8

Техника

7.0

Дивиденды

7.2

Прогнозы

5.0

Сезонность

6.0

Динамика цен

AFLPRI

Фундаментальный анализ

По мультипликатору P/E PRI оценён рынком дешевле: 11.53 против 13.04 у AFL (разница составляет 11.6%). Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. По соотношению цены к выручке (P/S) PRI оценён ниже: 2.63 против 3.29. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B AFL — 2.69, у PRI — 3.53. EV/EBITDA PRI — 9.50, у AFL — 9.37. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE PRI — 32.28%, у AFL — 17.20%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. AFL удерживает чистую маржу на уровне 25.44%, опережая PRI (23.20%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у AFL — 0.35, у PRI — 0.70. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности AFL ниже 1 (0.00), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

AFLPRI

Показатель	AFL	PRI
Мультипликаторы оценки
P/E	13.04	11.53
P/B	2.69	3.53
P/S	3.29	2.63
PEG	0.35	0.19
EV/EBITDA	9.37	9.50
Рентабельность
ROE	17.20%	32.28%
ROA	3.86%	5.26%
Валовая маржа	47.76%	62.05%
Операц. маржа	30.97%	30.13%
Чистая маржа	25.44%	23.20%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.35	0.70
Текущая ликв.	0.00	31.27
Быстрая ликв.	0.00	31.27
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	2.02%	1.54%
Коэфф. выплат	25.80%	18.05%
EPS	$9.04	$24.38
Балансовая стоим.	$43.73	$79.54

Технический анализ

Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 73/100 и 68/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. По RSI: AFL — 65.9, PRI — 59.6. Обе акции находятся в одной зоне. AFL и PRI находятся выше 50-дневной скользящей средней (+4.5% и +5.9% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: AFL — 15.3 (нет тренда), PRI — 21.8 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета AFL — 0.16, PRI — 0.60. Оба значения в приемлемом диапазоне.

AFLPRI

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	AFL	PRI
Осцилляторы
RSI (14)	65.90	59.63
Stochastic %K	86.35	79.49
CCI (20)	181.96	52.56
MFI	69.25	36.35
Williams %R	-13.65	-20.51
MACD гистограмма	0.31	-0.13
Momentum (10)	3.95	4.26
Тренд
ADX	15.26	21.82
Цена vs EMA 9	+0.59%	+1.71%
Цена vs EMA 20	+1.70%	+2.37%
Цена vs SMA 50	+4.52%	+5.93%
Цена vs SMA 200	+6.49%	+6.62%
Объём
CMF	0.16	-0.10
Volume Ratio	105.47	75.95
Волатильность и статистика
Beta	0.16	0.60
ATR %	1.88%	2.39%
Sharpe (1г)	0.57	-0.08
RS Rating	56.00	42.00
52w от хая	-2.16	-2.42
BB ширина	5.62	6.10

Финансовая отчётность

По объёму выручки: AFL генерирует 17,44 млрд $, PRI — 3,23 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: AFL — 3,65 млрд $, PRI — 751,23 млн $. AFL генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): AFL — 2,56 млрд $, PRI — 880,76 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	AFL	PRI
Выручка	17,44 млрд $	3,23 млрд $
Чистая прибыль	3,65 млрд $	751,23 млн $
EPS (TTM)	$6.86	$22.95
Операц. Cash Flow	2,56 млрд $	906,81 млн $
Free Cash Flow	2,56 млрд $	880,76 млн $

Дивиденды

Дивидендная доходность: AFL платит 2.02%, PRI — 1.54%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. Стаж непрерывных выплат: AFL — 13 лет, PRI — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): AFL — 25.80%, PRI — 18.05%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	AFL	PRI
Див. доходность	2.02%	1.54%
Годовые дивиденды	$1.22	$2.40
Коэфф. выплат	25.80%	18.05%
Лет выплат	13.00%	13.00%
CAGR дивидендов (5л)	-1.56%	5.01%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет AFL показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+6.39%), PRI — в ноябре (+7.96%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: AFL — октябрь (-0.80%), PRI — декабрь (-3.23%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март, сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, апрель, июль, август, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у PRI: +19.19% против +15.50%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

AFL

+2.0

+0.2

-0.5

+3.1

+1.0

-0.1

+1.3

+3.3

-0.3

-0.8

+6.4

+0.0

PRI

+4.7

+0.3

-2.2

+3.1

+0.8

+1.4

+2.5

+2.1

-0.2

+1.9

+8.0

-3.2

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Aflac Incorporated или Primerica, Inc.?

Мультипликатор P/E у Primerica, Inc. ниже (11.53 vs 13.04), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — AFL или PRI?

Рентабельность собственного капитала (ROE): AFL — 17.20%, PRI — 32.28%. Преимущество у PRI.

Какие дивиденды у Aflac Incorporated и Primerica, Inc.?

Обе компании платят дивиденды. Доходность AFL — 2.02%, PRI — 1.54%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Aflac Incorporated или Primerica, Inc.?

Выручка AFL за TTM — 17,44 млрд $, PRI — 3,23 млрд $. AFL генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — AFL или PRI?

Чистая маржа AFL — 25.44%, PRI — 23.20%. AFL оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — AFL или PRI?

Технический скоринг: AFL — 73/100, PRI — 68/100. Показатели близки — явного технического фаворита нет. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — AFL или PRI?

Однозначного ответа нет. Счёт 22:19 в пользу AFL по 47 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией