Сравнение AFL vs GL

Тикер 1

Тикер 2

AFL24

16GL

Aflac Incorporated (AFL) и Globe Life Inc. (GL) представляют одну индустрию — «Страхование жизни». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. По капитализации AFL крупнее в 4.9× (59,96 млрд $ vs 12,16 млрд $). GL торгуется с P/E 10.29, тогда как AFL — с P/E 13.04. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. По ROE лидирует GL (20.32% vs 17.20%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа AFL — 25.44%, у GL — 19.37%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Дивидендная доходность AFL составляет 2.02%, у GL — 0.74%. Обе компании вознаграждают акционеров выплатами, но с разной щедростью. AFL набирает 73 из 100 по техническому скорингу, GL — 67 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. В общем зачёте AFL уверенно лидирует со счётом 24:16. Перевес виден как в фундаментальных, так и в технических метриках.

Aflac Incorporated

AFLNYSE

117,81 $+0,59 $ (+0,50%)

Финансы · Страхование жизни

Капитализация: 59,96 млрд $

ETP Rank5.0

Стоимость

5.4

Качество

6.3

Рост

2.4

Техника

7.0

Дивиденды

7.5

Прогнозы

4.5

Сезонность

6.0

Globe Life Inc.

GLNYSE

156,60 $+2,14 $ (+1,39%)

Финансы · Страхование жизни

Капитализация: 12,16 млрд $

ETP Rank6.5

Стоимость

6.3

Качество

7.0

Рост

6.6

Техника

7.0

Дивиденды

6.2

Прогнозы

5.5

Сезонность

5.0

Динамика цен

AFLGL

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу GL — P/E 10.29 vs 13.04 у AFL. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. По соотношению цены к выручке (P/S) GL оценён ниже: 1.97 против 3.29. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B GL — 1.99, у AFL — 2.69. EV/EBITDA GL — 9.02, у AFL — 9.37. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE GL — 20.32%, у AFL — 17.20%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. AFL удерживает чистую маржу на уровне 25.44%, опережая GL (19.37%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у AFL — 0.35, у GL — 0.46. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности AFL ниже 1 (0.00), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

AFLGL

Показатель	AFL	GL
Мультипликаторы оценки
P/E	13.04	10.29
P/B	2.69	1.99
P/S	3.29	1.97
PEG	0.35	0.55
EV/EBITDA	9.37	9.02
Рентабельность
ROE	17.20%	20.32%
ROA	3.86%	3.80%
Валовая маржа	47.76%	38.07%
Операц. маржа	30.97%	24.92%
Чистая маржа	25.44%	19.37%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.35	0.46
Текущая ликв.	0.00	1.13
Быстрая ликв.	0.00	1.13
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	2.02%	0.74%
Коэфф. выплат	25.80%	7.41%
EPS	$9.04	$15.01
Балансовая стоим.	$43.73	$77.60

Технический анализ

Техническая картина в пользу AFL: скоринг 73/100 vs 67/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: AFL — 65.9, GL — 55.3. Обе акции находятся в одной зоне. AFL и GL находятся выше 50-дневной скользящей средней (+4.5% и +5.0% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: AFL — 15.3 (нет тренда), GL — 12.7 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета AFL — 0.16, GL — 0.54. Оба значения в приемлемом диапазоне.

AFLGL

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	AFL	GL
Осцилляторы
RSI (14)	65.90	55.27
Stochastic %K	86.35	63.30
CCI (20)	181.96	-62.40
MFI	69.25	59.13
Williams %R	-13.65	-36.70
MACD гистограмма	0.31	-0.38
Momentum (10)	3.95	0.07
Тренд
ADX	15.26	12.65
Цена vs EMA 9	+0.59%	+0.47%
Цена vs EMA 20	+1.70%	+1.16%
Цена vs SMA 50	+4.52%	+5.04%
Цена vs SMA 200	+6.49%	+9.61%
Объём
CMF	0.16	0.00
Volume Ratio	105.47	106.65
Волатильность и статистика
Beta	0.16	0.54
ATR %	1.88%	2.28%
Sharpe (1г)	0.57	1.08
RS Rating	56.00	65.00
52w от хая	-2.16	-2.19
BB ширина	5.62	4.10

Финансовая отчётность

По объёму выручки: AFL генерирует 17,44 млрд $, GL — 6 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: AFL — 3,65 млрд $, GL — 1,16 млрд $. AFL генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): AFL — 2,56 млрд $, GL — 1,25 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	AFL	GL
Выручка	17,44 млрд $	6 млрд $
Чистая прибыль	3,65 млрд $	1,16 млрд $
EPS (TTM)	$6.86	$14.30
Операц. Cash Flow	2,56 млрд $	1,40 млрд $
Free Cash Flow	2,56 млрд $	1,25 млрд $

Дивиденды

Дивидендная доходность: AFL платит 2.02%, GL — 0.74%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. Стаж непрерывных выплат: AFL — 13 лет, GL — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): AFL — 25.80%, GL — 7.41%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	AFL	GL
Див. доходность	2.02%	0.74%
Годовые дивиденды	$1.22	$0.93
Коэфф. выплат	25.80%	7.41%
Лет выплат	13.00%	13.00%
CAGR дивидендов (5л)	-1.56%	3.54%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет AFL показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+6.39%), GL — в ноябре (+4.88%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: AFL — октябрь (-0.80%), GL — март (-3.58%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март, июнь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, июль, август, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у AFL: +15.50% против +12.55%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

AFL

+2.0

+0.2

-0.5

+3.1

+1.0

-0.1

+1.3

+3.3

-0.3

-0.8

+6.4

+0.0

+2.0

-0.7

-3.6

+1.0

+0.0

-1.1

+4.2

+2.4

+0.2

+2.0

+4.9

+1.1

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Aflac Incorporated или Globe Life Inc.?

Мультипликатор P/E у Globe Life Inc. ниже (10.29 vs 13.04), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — AFL или GL?

Рентабельность собственного капитала (ROE): AFL — 17.20%, GL — 20.32%. Преимущество у GL.

Какие дивиденды у Aflac Incorporated и Globe Life Inc.?

Обе компании платят дивиденды. Доходность AFL — 2.02%, GL — 0.74%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.

Какая компания крупнее по выручке — Aflac Incorporated или Globe Life Inc.?

Выручка AFL за TTM — 17,44 млрд $, GL — 6 млрд $. AFL генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — AFL или GL?

Чистая маржа AFL — 25.44%, GL — 19.37%. AFL оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — AFL или GL?

Технический скоринг: AFL — 73/100, GL — 67/100. AFL имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — AFL или GL?

Однозначного ответа нет. Счёт 24:16 в пользу AFL по 47 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией