ETPINVEST
ВойтиРегистрация
Инструменты
Рынки
Акции
Облигации
Криптовалюты
Калькуляторы

Сравнение ADC vs PSA

Тикер 1
Тикер 2
ADC18
24PSA
Agree Realty Corporation (ADC) и Public Storage (PSA) представляют одну индустрию — «Фонды недвижимости (REIT)». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. По капитализации PSA крупнее в 6,5× (55,29 млрд $ vs 8,55 млрд $). По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует PSA с P/E 28,21 (у ADC — 38,30). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. По ROE лидирует PSA (22,12% vs 3,61%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа PSA — 41,80%, у ADC — 28,87%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Дивидендная доходность ADC составляет 4,44%, у PSA — 4,05%. Обе компании вознаграждают акционеров выплатами, но с разной щедростью. Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 32/100 и 35/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. Итоговый счёт 24:18 в пользу PSA. По совокупности показателей компания выглядит привлекательнее для инвестора, хотя окончательное решение зависит от индивидуальной стратегии.
ADC
Agree Realty Corporation
ADCNYSE
$71,23-$0,26 (-0,36%)
Недвижимость · Фонды недвижимости (REIT)
Капитализация: 8,55 млрд $
ETP Rank6.0
Стоимость
6.1
Качество
6.5
Рост
6.4
Техника
3.0
Дивиденды
7.2
Прогнозы
7.5
Сезонность
3.0
PSA
Public Storage
PSANYSE
$296,50+$1,90 (+0,64%)
Недвижимость · Фонды недвижимости (REIT)
Капитализация: 55,29 млрд $
ETP Rank5.3
Стоимость
5.6
Качество
6.7
Рост
4.0
Техника
3.0
Дивиденды
7.2
Прогнозы
5.5
Сезонность
3.0

Динамика цен

ADCPSA

Фундаментальный анализ

Если ориентироваться на P/E, PSA выглядит привлекательнее: 28,21 против 38,30. Разница невелика — обе акции оценены сопоставимо. Балансовая оценка: P/B ADC — 1,31, у PSA — 5,66. EV/EBITDA PSA — 19,29, у ADC — 19,83. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE PSA — 22,12%, у ADC — 3,61%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. PSA удерживает чистую маржу на уровне 41,80%, опережая ADC (28,87%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у ADC — 0,60, у PSA — 1,11. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности ADC ниже 1 (0,14), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

ADCPSA
ПоказательADCPSAЛидер
Мультипликаторы оценки
P/E38,3028,21
P/B1,315,66
P/S10,9711,31
PEG4,071,96
EV/EBITDA19,8319,29
Рентабельность
ROE3,61%22,12%
ROA2,13%10,16%
Валовая маржа69,85%60,36%
Операц. маржа48,35%48,30%
Чистая маржа28,87%41,80%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал0,601,11
Текущая ликв.0,140,67
Быстрая ликв.0,140,67
Дивиденды и прибыль
Див. доходность4,44%4,05%
Коэфф. выплат165,57%141,08%
EPS$1,88$11,64
Балансовая стоим.$54,34$52,89

Технический анализ

Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 32/100 и 35/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. По RSI: ADC — 27,8, PSA — 31,8. ADC в зоне зона перепроданности, а PSA — нейтральная зона, что может создать расхождение в краткосрочной динамике. Обе акции ниже SMA 50: ADC на -6,5%, PSA на -6,9%. Это медвежий краткосрочный сигнал. ADX: ADC — 32,2 (выраженный тренд), PSA — 23,8 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета ADC — -0,22, PSA — 0,33. Оба значения в приемлемом диапазоне.

ADCPSA
Общая оценка
32
35
Осцилляторы
48
53
Тренд
32
35
Объём
28
31
Волатильность
58
50
ИндикаторADCPSAЛидер
Осцилляторы
RSI (14)27,8131,82
Stochastic %K6,7311,62
CCI (20)-154,81-108,66
MFI41,4219,29
Williams %R-93,27-88,38
MACD гистограмма-0,06-1,98
Momentum (10)-1,97-14,70
Тренд
ADX32,1623,77
Цена vs EMA 9-1,54%-1,63%
Цена vs EMA 20-2,83%-3,90%
Цена vs SMA 50-6,45%-6,86%
Цена vs SMA 200-5,66%-0,40%
Объём
CMF-0,34-0,17
Volume Ratio134,5397,12
Волатильность и статистика
Beta-0,220,33
ATR %1,47%2,08%
Sharpe (1г)-0,45-0,03
RS Rating35,0039,00
52w от хая-13,22-11,64
BB ширина5,6514,32

Финансовая отчётность

По объёму выручки: ADC генерирует 718,40 млн $, PSA — 4,82 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: ADC — +16,40%, PSA — +2,70%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. Чистая прибыль: ADC — 204,35 млн $, PSA — 1,78 млрд $. PSA генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): ADC — 504,14 млн $, PSA — 2,90 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

ПоказательADCPSAЛидер
Выручка718,40 млн $4,82 млрд $
Рост выручки (г/г)+16.40%+2.70%
Чистая прибыль204,35 млн $1,78 млрд $
Рост прибыли (г/г)+8.00%-13.90%
EPS (TTM)$1,77$9,04
Операц. Cash Flow504,14 млн $3,19 млрд $
Free Cash Flow504,14 млн $2,90 млрд $

Дивиденды

Дивидендная доходность: ADC платит 4,44%, PSA — 4,05%. При выборе между ними стоит учитывать коэффициент выплат (payout ratio) и прогнозируемый рост дивидендов. Стаж непрерывных выплат: ADC — 5 лет, PSA — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): ADC — 165,57%, PSA — 141,08%. Значение выше 80% может сигнализировать о рисках сокращения дивидендов.

ПоказательADCPSAЛидер
Див. доходность4,44%4,05%
Годовые дивиденды$2,39$9,00
Коэфф. выплат165,57%141,08%
Лет выплат513
CAGR дивидендов (5л)—2,38%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет ADC показывает лучшую среднюю доходность в июле (+3,87%), PSA — в августе (+2,54%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: ADC — сентябрь (-4,15%), PSA — сентябрь (-2,58%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, май. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у ADC: +9,32% против +4,81%.

Янв
Фев
Мар
Апр
Май
Июн
Июл
Авг
Сен
Окт
Ноя
Дек
ADC
+2,4
+0,0
-0,5
+1,4
+1,1
+1,5
+3,9
+0,1
-4,2
+2,0
+1,0
+0,6
PSA
+1,9
+1,3
+0,2
-1,6
+2,2
+0,7
-1,0
+2,5
-2,6
-1,1
+1,0
+1,3

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Agree Realty Corporation или Public Storage?
Мультипликатор P/E у Public Storage ниже (28,21 vs 38,30), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.
У кого выше рентабельность — ADC или PSA?
Рентабельность собственного капитала (ROE): ADC — 3,61%, PSA — 22,12%. Преимущество у PSA.
Какие дивиденды у Agree Realty Corporation и Public Storage?
Обе компании платят дивиденды. Доходность ADC — 4,44%, PSA — 4,05%. При выборе стоит учитывать историю выплат и коэффициент Payout Ratio.
Какая компания крупнее по выручке — Agree Realty Corporation или Public Storage?
Выручка ADC за TTM — 718,40 млн $, PSA — 4,82 млрд $. PSA генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.
У кого выше маржинальность — ADC или PSA?
Чистая маржа ADC — 28,87%, PSA — 41,80%. PSA оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.
Какая акция лучше по технике — ADC или PSA?
Технический скоринг: ADC — 32/100, PSA — 35/100. Показатели близки — явного технического фаворита нет. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.
Что лучше купить — ADC или PSA?
Однозначного ответа нет. Счёт 18:24 в пользу PSA по 48 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 13.09.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией