ETPINVEST
Платформа
Инструменты
Фондовые рынки
Криптовалюты
Сервисы
Калькуляторы
Прочее

Сравнение ADBE vs TDC

Тикер 1
Тикер 2
ADBE27
13TDC
Инвесторы часто выбирают между ADBE и TDC — двумя ведущими эмитентами в индустрии «Программное обеспечение». Детальный разбор метрик помогает определить, какая акция предлагает лучшее соотношение цены и качества. По капитализации ADBE крупнее в 41,5× (104,82 млрд $ vs 2,53 млрд $). TDC торгуется с P/E 5,47, тогда как ADBE — с P/E 15,07. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. Рентабельность капитала TDC составляет 114,57%, что превышает показатель ADBE (62,39%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности ADBE впереди: 28,69% против 27,08% у TDC. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По техническому скорингу ADBE сильнее: 72/100 против 20/100 у TDC. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Итоговый счёт 27:13 в пользу ADBE. По совокупности показателей компания выглядит привлекательнее для инвестора, хотя окончательное решение зависит от индивидуальной стратегии.
ADBE
Adobe Inc.
ADBENASDAQ
$263,71-$9,25 (-3,39%)
Технологии · Программное обеспечение
Капитализация: 104,82 млрд $
ETP Rank6.9
Стоимость
9.1
Качество
8.0
Рост
8.6
Техника
4.0
Дивиденды
2.0
Прогнозы
6.5
Сезонность
9.0
TDC
Teradata Corporation
TDCNYSE
$26,86-$0,83 (-3,00%)
Технологии · Программное обеспечение
Капитализация: 2,53 млрд $
ETP Rank6.5
Стоимость
10.0
Качество
7.7
Рост
5.4
Техника
6.0
Дивиденды
—
Прогнозы
6.0
Сезонность
4.0

Динамика цен

ADBETDC

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу TDC — P/E 5,47 vs 15,07 у ADBE. Однако P/E следует рассматривать в контексте темпов роста прибыли. По P/S (цена/выручка) TDC дешевле: 1,49 против 4,16. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По P/B (цена/балансовая стоимость) TDC дешевле: 4,25 против 9,20. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA TDC оценён ниже: 3,14 vs 10,76. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. TDC демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 114,57% против 62,39% у ADBE. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: ADBE — 28,69%, TDC — 27,08%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: ADBE — 0,61, TDC — 0,17. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности ADBE ниже 1 (0,75), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

ADBETDC
ПоказательADBETDCЛидер
Мультипликаторы оценки
P/E15,075,47
P/B9,204,25
P/S4,161,49
PEG1,310,02
EV/EBITDA10,763,14
Рентабельность
ROE62,39%114,57%
ROA24,15%27,62%
Валовая маржа89,12%60,91%
Операц. маржа36,07%7,63%
Чистая маржа28,69%27,08%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал0,610,17
Текущая ликв.0,750,91
Быстрая ликв.0,750,91
Дивиденды и прибыль
Див. доходность0,00%0,00%
Коэфф. выплат0,00%0,00%
EPS$17,98$4,88
Балансовая стоим.$28,65$6,32

Технический анализ

ADBE набирает 72 из 100 по техническому скорингу, TDC — 20 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): ADBE — 61,9 (нейтральная зона), TDC — 39,5 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Относительно SMA 50 ситуация различается: ADBE выше на 14,4%, TDC — ниже на -16,0%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. Сила тренда по ADX: ADBE — 22,6 (слабый тренд), TDC — 22,6 (слабый тренд). По бете ADBE стабильнее (0,36 vs 1,27). Дневная волатильность (ATR%) TDC составляет 6,9%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

ADBETDC
Общая оценка
72
20
Осцилляторы
58
36
Тренд
65
29
Объём
69
31
Волатильность
50
48
ИндикаторADBETDCЛидер
Осцилляторы
RSI (14)61,9139,51
Stochastic %K84,8714,04
CCI (20)101,73-96,64
MFI60,5845,47
Williams %R-15,13-85,96
MACD гистограмма2,39-0,29
Momentum (10)14,53-2,33
Тренд
ADX22,5622,58
Цена vs EMA 9+1,82%-5,72%
Цена vs EMA 20+6,31%-9,41%
Цена vs SMA 50+14,40%-15,97%
Цена vs SMA 200-4,11%-8,92%
Объём
CMF0,19-0,12
Volume Ratio79,4880,78
Волатильность и статистика
Beta0,361,27
ATR %4,29%6,90%
Sharpe (1г)-0,640,68
RS Rating16,0070,00
52w от хая-28,89-35,71
BB ширина27,8327,33

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): ADBE — 23,77 млрд $, TDC — 1,66 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. ADBE растёт быстрее по выручке: +10,50% год к году против -5,00% у TDC. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. Чистая прибыль: ADBE — 7,13 млрд $, TDC — 130 млн $. ADBE генерирует больше чистой прибыли. FCF: ADBE генерирует 9,85 млрд $, TDC — 286 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

ПоказательADBETDCЛидер
Выручка23,77 млрд $1,66 млрд $
Рост выручки (г/г)+10.50%-5.00%
Чистая прибыль7,13 млрд $130 млн $
Рост прибыли (г/г)+28.20%+14.00%
EPS (TTM)$16,73$1,38
Операц. Cash Flow10,03 млрд $305 млн $
Free Cash Flow9,85 млрд $286 млн $

Дивиденды

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль. ADBE выплачивает дивиденды 13 лет подряд, тогда как TDC не имеет дивидендной истории.

ПоказательADBETDCЛидер
Див. доходность——
Годовые дивиденды$0,01—
Коэфф. выплат——
Лет выплат130
CAGR дивидендов (5л)-30,12%—

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для ADBE — ноябре (+4,81%), для TDC — ноябре (+4,08%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для ADBE — сентябрь (-6,24%), для TDC — март (-3,34%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, апрель, июнь, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у ADBE: +13,15% против +5,83%.

Янв
Фев
Мар
Апр
Май
Июн
Июл
Авг
Сен
Окт
Ноя
Дек
ADBE
+2,5
-4,1
-0,5
+1,2
+4,8
+3,3
+4,4
+3,4
-6,2
+1,9
+4,8
-2,1
TDC
+3,3
+2,9
-3,3
+2,6
-1,2
+1,3
-0,2
-1,2
+0,6
-3,1
+4,1
+0,1

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Adobe Inc. или Teradata Corporation?
По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит Teradata Corporation: P/E 5,47 против 15,07. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.
У кого выше рентабельность — ADBE или TDC?
ROE ADBE — 62,39%, TDC — 114,57%. TDC демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.
Какие дивиденды у Adobe Inc. и Teradata Corporation?
Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.
Какая компания крупнее по выручке — Adobe Inc. или Teradata Corporation?
По объёму выручки: ADBE — 23,77 млрд $, TDC — 1,66 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.
У кого выше маржинальность — ADBE или TDC?
Чистая маржа ADBE — 28,69%, TDC — 27,08%. ADBE оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.
Какая акция лучше по технике — ADBE или TDC?
Технический скоринг: ADBE — 72/100, TDC — 20/100. ADBE имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.
Что лучше купить — ADBE или TDC?
Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 45 метрик ADBE выигрывает 27, TDC — 13. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 12.08.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией