Сравнение ADBE vs GDDY

Тикер 1

Тикер 2

ADBE26

12GDDY

Adobe Inc. (ADBE) и GoDaddy Inc. (GDDY) — прямые конкуренты в индустрии «Программное обеспечение», что делает их сравнение особенно показательным для инвесторов. По капитализации ADBE крупнее в 8.1× (98,67 млрд $ vs 12,12 млрд $). Стоимостная оценка в пользу GDDY — P/E 14.17 vs 13.88 у ADBE. Однако P/E следует рассматривать в контексте темпов роста прибыли. ROE GDDY — 366.90%, у ADBE — 62.31%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. ADBE удерживает чистую маржу на уровне 29.48%, опережая GDDY (17.32%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 72/100 и 70/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. ADBE побеждает по числу метрик: 26 против 12 у GDDY. Это не гарантирует лучшую доходность в будущем, но указывает на текущее фундаментально-техническое преимущество.

Adobe Inc.

ADBENASDAQ

244,10 $-9,27 $ (-3,66%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 98,67 млрд $

ETP Rank7.6

Стоимость

9.3

Качество

8.0

Рост

8.6

Техника

4.0

Дивиденды

2.0

Прогнозы

8.0

Сезонность

9.0

GoDaddy Inc.

GDDYNYSE

91,56 $-0,68 $ (-0,74%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 12,12 млрд $

ETP Rank3.5

Стоимость

8.3

Качество

7.0

Рост

6.1

Техника

4.0

Дивиденды

—

Прогнозы

7.5

Сезонность

5.0

Динамика цен

ADBEGDDY

Фундаментальный анализ

По мультипликатору P/E GDDY оценён рынком дешевле: 14.17 против 13.88 у ADBE. Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. По P/S (цена/выручка) GDDY дешевле: 2.43 против 4.03. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. Балансовая оценка: P/B ADBE — 8.75, у GDDY — 51.94. EV/EBITDA ADBE — 10.02, у GDDY — 11.04. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует GDDY (366.90% vs 62.31%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа ADBE — 29.48%, у GDDY — 17.32%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка GDDY значительно выше: D/E 16.22 vs 0.58 у ADBE. При росте процентных ставок это может создать дополнительное давление на прибыль. Коэффициент текущей ликвидности GDDY ниже 1 (0.67), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.

ADBEGDDY

Показатель	ADBE	GDDY
Мультипликаторы оценки
P/E	13.88	14.17
P/B	8.75	51.94
P/S	4.03	2.43
PEG	1.09	0.73
EV/EBITDA	10.02	11.04
Рентабельность
ROE	62.31%	366.90%
ROA	24.27%	10.67%
Валовая маржа	89.10%	59.80%
Операц. маржа	36.65%	23.85%
Чистая маржа	29.48%	17.32%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.58	16.22
Текущая ликв.	0.91	0.67
Быстрая ликв.	0.91	0.67
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$17.58	$6.51
Балансовая стоим.	$27.89	$1.78

Технический анализ

Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 72/100 и 70/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. RSI(14): ADBE — 54.4 (нейтральная зона), GDDY — 61.0 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. ADBE и GDDY находятся выше 50-дневной скользящей средней (+3.0% и +8.9% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: ADBE — 14.9 (нет тренда), GDDY — 18.7 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете GDDY стабильнее (0.43 vs 0.66). Значение ниже 0.8 делает GDDY защитной акцией. Дневная волатильность (ATR%) GDDY составляет 4.6%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

ADBEGDDY

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	ADBE	GDDY
Осцилляторы
RSI (14)	54.35	60.98
Stochastic %K	64.86	84.23
CCI (20)	52.09	125.98
MFI	56.98	56.88
Williams %R	-35.14	-15.77
MACD гистограмма	0.88	0.43
Momentum (10)	3.20	7.04
Тренд
ADX	14.93	18.70
Цена vs EMA 9	+1.55%	+3.55%
Цена vs EMA 20	+2.15%	+5.17%
Цена vs SMA 50	+3.00%	+8.88%
Цена vs SMA 200	-17.75%	-20.05%
Объём
CMF	0.26	0.21
Volume Ratio	96.00	84.60
Волатильность и статистика
Beta	0.66	0.43
ATR %	3.73%	4.56%
Sharpe (1г)	-1.47	-2.01
RS Rating	11.00	4.00
52w от хая	-40.09	-51.58
BB ширина	10.60	10.67

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): ADBE — 23,77 млрд $, GDDY — 4,95 млрд $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. Чистая прибыль: ADBE — 7,13 млрд $, GDDY — 875 млн $. ADBE генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): ADBE — 9,85 млрд $, GDDY — 1,58 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	ADBE	GDDY
Выручка	23,77 млрд $	4,95 млрд $
Чистая прибыль	7,13 млрд $	875 млн $
EPS (TTM)	$16.73	$6.33
Операц. Cash Flow	10,03 млрд $	1,60 млрд $
Free Cash Flow	9,85 млрд $	1,58 млрд $

Дивиденды

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль. ADBE выплачивает дивиденды 13 лет подряд, тогда как GDDY не имеет дивидендной истории.

Показатель	ADBE	GDDY
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	$0.01	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	13.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	-30.12%	—

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для ADBE — июне (+6.09%), для GDDY — ноябре (+5.64%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: ADBE — сентябрь (-6.24%), GDDY — сентябрь (-1.67%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, март, сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: апрель, май, август, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у ADBE: +14.69% против +14.05%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

ADBE

+2.5

-4.1

-0.5

+1.2

+4.9

+6.1

+2.9

+3.4

-6.2

+1.9

+4.8

-2.1

GDDY

+0.4

-0.2

-1.4

+5.3

+2.1

-1.5

-0.6

+2.0

-1.7

+0.9

+5.6

+3.1

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Adobe Inc. или GoDaddy Inc.?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит обе компании: P/E 14.17 против 13.88. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — ADBE или GDDY?

Рентабельность собственного капитала (ROE): ADBE — 62.31%, GDDY — 366.90%. Преимущество у GDDY.

Какие дивиденды у Adobe Inc. и GoDaddy Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — Adobe Inc. или GoDaddy Inc.?

Выручка ADBE за TTM — 23,77 млрд $, GDDY — 4,95 млрд $. ADBE генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — ADBE или GDDY?

Чистая маржа ADBE — 29.48%, GDDY — 17.32%. ADBE оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — ADBE или GDDY?

Технический скоринг: ADBE — 72/100, GDDY — 70/100. Показатели близки — явного технического фаворита нет. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — ADBE или GDDY?

Однозначного ответа нет. Счёт 26:12 в пользу ADBE по 43 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией