Сравнение ADBE vs CRWV
Динамика цен
Фундаментальный анализ
P/E у CRWV отрицательный (-33.52) — компания генерирует убытки. ADBE прибылен, P/E составляет 13.88. В такой ситуации целесообразно опираться на мультипликаторы, не зависящие от чистой прибыли. По соотношению цены к выручке (P/S) ADBE оценён ниже: 4.03 против 8.87. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B ADBE — 8.75, у CRWV — 11.22. EV/EBITDA ADBE — 10.02, у CRWV — 37.16. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE CRWV отрицательный (-40.33%), что говорит об убыточности. ADBE генерирует прибыль с ROE 62.31%. По этому критерию преимущество однозначно. CRWV убыточен — чистая маржа -25.57%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. Долговая нагрузка CRWV значительно выше: D/E 3.75 vs 0.58 у ADBE. При росте процентных ставок это может создать дополнительное давление на прибыль. Коэффициент текущей ликвидности CRWV ниже 1 (0.31), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | ADBE | CRWV | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 13.88 | -33.52 | |
| P/B | 8.75 | 11.22 | |
| P/S | 4.03 | 8.87 | |
| PEG | 1.09 | 0.88 | |
| EV/EBITDA | 10.02 | 37.16 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 62.31% | -40.33% | |
| ROA | 24.27% | -2.87% | |
| Валовая маржа | 89.10% | 69.38% | |
| Операц. маржа | 36.65% | -2.61% | |
| Чистая маржа | 29.48% | -25.57% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.58 | 3.75 | |
| Текущая ликв. | 0.91 | 0.31 | |
| Быстрая ликв. | 0.91 | 0.31 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.00% | 0.00% | |
| Коэфф. выплат | 0.00% | -0.18% | |
| EPS | $17.58 | $-3.02 | |
| Балансовая стоим. | $27.89 | $9.03 | |
Технический анализ
Техническая картина в пользу ADBE: скоринг 72/100 vs 43/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: ADBE — 54.4, CRWV — 43.7. Обе акции находятся в одной зоне. ADBE и CRWV находятся выше 50-дневной скользящей средней (+3.0% и +0.4% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. CRWV выше SMA 200 (+1.0%), ADBE — ниже (-17.8%). Долгосрочный тренд в пользу CRWV. ADX: ADBE — 14.9 (нет тренда), CRWV — 17.6 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета ADBE — 0.66, CRWV — 2.95. CRWV значительно волатильнее рынка, что увеличивает как потенциал прибыли, так и риски. Дневная волатильность (ATR%) CRWV составляет 8.8%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | ADBE | CRWV | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 54.35 | 43.71 | |
| Stochastic %K | 64.86 | 14.87 | |
| CCI (20) | 52.09 | -122.15 | |
| MFI | 56.98 | 45.07 | |
| Williams %R | -35.14 | -85.13 | |
| MACD гистограмма | 0.88 | -3.32 | |
| Momentum (10) | 3.20 | -36.70 | |
| Тренд | |||
| ADX | 14.93 | 17.64 | |
| Цена vs EMA 9 | +1.55% | -6.23% | |
| Цена vs EMA 20 | +2.15% | -8.26% | |
| Цена vs SMA 50 | +3.00% | +0.43% | |
| Цена vs SMA 200 | -17.75% | +1.02% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.26 | 0.08 | |
| Volume Ratio | 96.00 | 65.84 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.66 | 2.95 | |
| ATR % | 3.73% | 8.77% | |
| Sharpe (1г) | -1.47 | 0.58 | |
| RS Rating | 11.00 | 59.00 | |
| 52w от хая | -40.09 | -45.84 | |
| BB ширина | 10.60 | 33.32 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: ADBE генерирует 23,77 млрд $, CRWV — 5,13 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. По чистой прибыли ситуация полярная: ADBE зарабатывает 7,13 млрд $, а CRWV фиксирует убыток (-1,17 млрд $). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. Свободный денежный поток (FCF): ADBE — 9,85 млрд $, CRWV — -7,25 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | ADBE | CRWV | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 23,77 млрд $ | 5,13 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 7,13 млрд $ | -1,17 млрд $ | |
| EPS (TTM) | $16.73 | $-2.75 | |
| Операц. Cash Flow | 10,03 млрд $ | 3,06 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 9,85 млрд $ | -7,25 млрд $ |
Дивиденды
Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок. ADBE выплачивает дивиденды 13 лет подряд, тогда как CRWV не имеет дивидендной истории.
| Показатель | ADBE | CRWV | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | $0.01 | — | |
| Коэфф. выплат | — | -0.18% | |
| Лет выплат | 13.00% | 0.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -30.12% | — |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет ADBE показывает лучшую среднюю доходность в июне (+6.09%), CRWV — в мае (+151.15%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: ADBE — сентябрь (-6.24%), CRWV — ноябрь (-42.12%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, март, декабрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, апрель, май, июнь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у CRWV: +167.26% против +14.69%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Adobe Inc. или CoreWeave, Inc. Class A Common Stock?
У кого выше рентабельность — ADBE или CRWV?
Какие дивиденды у Adobe Inc. и CoreWeave, Inc. Class A Common Stock?
Какая компания крупнее по выручке — Adobe Inc. или CoreWeave, Inc. Class A Common Stock?
Какая акция лучше по технике — ADBE или CRWV?
Что лучше купить — ADBE или CRWV?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией