Сравнение ADBE vs CRWD
Динамика цен
Фундаментальный анализ
P/E у CRWD отрицательный (-896.32) — компания генерирует убытки. ADBE прибылен, P/E составляет 13.88. В такой ситуации целесообразно опираться на мультипликаторы, не зависящие от чистой прибыли. По соотношению цены к выручке (P/S) ADBE оценён ниже: 4.03 против 34.39. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B ADBE — 8.75, у CRWD — 37.08. EV/EBITDA ADBE — 10.02, у CRWD — 1442.46. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE CRWD отрицательный (-4.68%), что говорит об убыточности. ADBE генерирует прибыль с ROE 62.31%. По этому критерию преимущество однозначно. CRWD убыточен — чистая маржа -3.81%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у ADBE — 0.58, у CRWD — 0.19. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности ADBE ниже 1 (0.91), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | ADBE | CRWD | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 13.88 | -896.32 | |
| P/B | 8.75 | 37.08 | |
| P/S | 4.03 | 34.39 | |
| PEG | 1.09 | 2.27 | |
| EV/EBITDA | 10.02 | 1442.46 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 62.31% | -4.68% | |
| ROA | 24.27% | -1.65% | |
| Валовая маржа | 89.10% | 74.86% | |
| Операц. маржа | 36.65% | -5.39% | |
| Чистая маржа | 29.48% | -3.81% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.58 | 0.19 | |
| Текущая ликв. | 0.91 | 1.77 | |
| Быстрая ликв. | 0.91 | 1.77 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.00% | 0.00% | |
| Коэфф. выплат | 0.00% | 0.00% | |
| EPS | $17.58 | $-0.73 | |
| Балансовая стоим. | $27.89 | $17.71 | |
Технический анализ
Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 72/100 и 72/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. По RSI: ADBE — 54.4, CRWD — 86.6. ADBE в зоне нейтральная зона, а CRWD — зона перекупленности, что может создать расхождение в краткосрочной динамике. ADBE и CRWD находятся выше 50-дневной скользящей средней (+3.0% и +42.7% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. CRWD выше SMA 200 (+40.0%), ADBE — ниже (-17.8%). Долгосрочный тренд в пользу CRWD. ADX: ADBE — 14.9 (нет тренда), CRWD — 36.9 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета ADBE — 0.66, CRWD — 1.30. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) CRWD составляет 3.8%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | ADBE | CRWD | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 54.35 | 86.58 | |
| Stochastic %K | 64.86 | 99.57 | |
| CCI (20) | 52.09 | 147.06 | |
| MFI | 56.98 | 95.98 | |
| Williams %R | -35.14 | -0.43 | |
| MACD гистограмма | 0.88 | 13.46 | |
| Momentum (10) | 3.20 | 182.04 | |
| Тренд | |||
| ADX | 14.93 | 36.94 | |
| Цена vs EMA 9 | +1.55% | +10.79% | |
| Цена vs EMA 20 | +2.15% | +21.32% | |
| Цена vs SMA 50 | +3.00% | +42.70% | |
| Цена vs SMA 200 | -17.75% | +39.97% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.26 | 0.56 | |
| Volume Ratio | 96.00 | 148.81 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.66 | 1.30 | |
| ATR % | 3.73% | 3.79% | |
| Sharpe (1г) | -1.47 | 1.00 | |
| RS Rating | 11.00 | 76.00 | |
| 52w от хая | -40.09 | -0.43 | |
| BB ширина | 10.60 | 51.64 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: ADBE генерирует 23,77 млрд $, CRWD — 4,81 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. По чистой прибыли ситуация полярная: ADBE зарабатывает 7,13 млрд $, а CRWD фиксирует убыток (-162,50 млн $). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. Свободный денежный поток (FCF): ADBE — 9,85 млрд $, CRWD — 1,31 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | ADBE | CRWD | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 23,77 млрд $ | 4,81 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 7,13 млрд $ | -162,50 млн $ | |
| EPS (TTM) | $16.73 | $-0.65 | |
| Операц. Cash Flow | 10,03 млрд $ | 1,61 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 9,85 млрд $ | 1,31 млрд $ |
Дивиденды
Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок. ADBE выплачивает дивиденды 13 лет подряд, тогда как CRWD не имеет дивидендной истории.
| Показатель | ADBE | CRWD | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | $0.01 | — | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 13.00% | 0.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -30.12% | — |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет ADBE показывает лучшую среднюю доходность в июне (+6.09%), CRWD — в мае (+10.64%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: ADBE — сентябрь (-6.24%), CRWD — сентябрь (-2.98%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Суммарная сезонная доходность за год выше у CRWD: +44.78% против +14.69%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Adobe Inc. или CrowdStrike Holdings, Inc.?
У кого выше рентабельность — ADBE или CRWD?
Какие дивиденды у Adobe Inc. и CrowdStrike Holdings, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Adobe Inc. или CrowdStrike Holdings, Inc.?
Какая акция лучше по технике — ADBE или CRWD?
Что лучше купить — ADBE или CRWD?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией