Фондовые рынки

Криптовалюты

Сервисы

Калькуляторы

Сравнение WAT vs WST

Тикер 1

Тикер 2

WAT21

21WST

Waters Corporation (WAT) и West Pharmaceutical Services, Inc. (WST) представляют одну индустрию — «Медицинское оборудование». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. Стоимостная оценка в пользу WST — P/E 44,40 vs 102,53 у WAT. Однако P/E следует рассматривать в контексте темпов роста прибыли. По ROE лидирует WST (18,51% vs 1,88%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа WST — 16,98%, у WAT — 3,58%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Дивидендная политика различается кардинально: WST обеспечивает 0,25% годовой доходности, WAT реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. WAT набирает 80 из 100 по техническому скорингу, WST — 61 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Сравнение заканчивается со счётом 21:21 — практически равный результат. Обе компании имеют свои преимущества, и однозначного фаворита нет.

Waters Corporation

WATNYSE

$412,17-$1,34 (-0,32%)

Здравоохранение · Медицинское оборудование

Капитализация: 30,83 млрд $

ETP Rank5.6

Стоимость

4.0

Качество

5.3

Рост

5.7

Техника

10.0

Дивиденды

2.0

Прогнозы

6.5

Сезонность

5.0

West Pharmaceutical Services, Inc.

WSTNYSE

$349,42+$3,26 (+0,94%)

Здравоохранение · Медицинское оборудование

Капитализация: 24,59 млрд $

ETP Rank7.1

Стоимость

3.9

Качество

9.7

Рост

5.4

Техника

7.0

Дивиденды

6.4

Прогнозы

7.5

Сезонность

8.0

Динамика цен

WATWST

Фундаментальный анализ

По мультипликатору P/E WST оценён рынком дешевле: 44,40 против 102,53 у WAT. Низкий P/E может указывать как на недооценку, так и на ограниченные перспективы роста. Балансовая оценка: P/B WAT — 2,66, у WST — 8,27. EV/EBITDA WST — 29,69, у WAT — 39,68. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE WST — 18,51%, у WAT — 1,88%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. WST удерживает чистую маржу на уровне 16,98%, опережая WAT (3,58%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у WAT — 0,35, у WST — 0,10. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

WATWST

Показатель	WAT	WST
Мультипликаторы оценки
P/E	102,53	44,40
P/B	2,66	8,27
P/S	6,64	7,39
PEG	-1,61	2,59
EV/EBITDA	39,68	29,69
Рентабельность
ROE	1,88%	18,51%
ROA	0,67%	13,86%
Валовая маржа	50,78%	36,77%
Операц. маржа	7,96%	20,64%
Чистая маржа	3,58%	16,98%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0,35	0,10
Текущая ликв.	1,86	2,82
Быстрая ликв.	1,29	2,12
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0,00%	0,25%
Коэфф. выплат	0,00%	11,05%
EPS	$1,69	$7,98
Балансовая стоим.	$154,73	$42,23

Технический анализ

Техническая картина в пользу WAT: скоринг 80/100 vs 61/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: WAT — 67,2, WST — 52,0. Обе акции находятся в одной зоне. WAT и WST находятся выше 50-дневной скользящей средней (+9,3% и +1,3% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: WAT — 23,8 (слабый тренд), WST — 16,0 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета WST — 0,67, WAT — 1,02. Оба значения в приемлемом диапазоне.

WATWST

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	WAT	WST
Осцилляторы
RSI (14)	67,15	51,95
Stochastic %K	83,79	67,26
CCI (20)	99,04	0,51
MFI	62,35	71,99
Williams %R	-16,21	-32,74
MACD гистограмма	2,51	-0,07
Momentum (10)	34,86	8,91
Тренд
ADX	23,75	15,98
Цена vs EMA 9	+1,44%	+0,06%
Цена vs EMA 20	+4,30%	+0,27%
Цена vs SMA 50	+9,26%	+1,26%
Цена vs SMA 200	+15,10%	+20,81%
Объём
CMF	0,20	-0,16
Volume Ratio	40,15	43,37
Волатильность и статистика
Beta	1,02	0,67
ATR %	2,83%	2,37%
Sharpe (1г)	1,12	1,14
RS Rating	78,00	77,00
52w от хая	-1,92	-8,62
BB ширина	18,58	9,72

Финансовая отчётность

По объёму выручки: WAT генерирует 3,17 млрд $, WST — 3,07 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: WAT — +7,00%, WST — +6,30%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. Чистая прибыль: WAT — 642,63 млн $, WST — 493,70 млн $. WAT генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): WAT — 539,81 млн $, WST — 468,90 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	WAT	WST
Выручка	3,17 млрд $	3,07 млрд $
Рост выручки (г/г)	+7.00%	+6.30%
Чистая прибыль	642,63 млн $	493,70 млн $
Рост прибыли (г/г)	+0.80%	+0.20%
EPS (TTM)	$10,80	$6,83
Операц. Cash Flow	652,55 млн $	754,80 млн $
Free Cash Flow	539,81 млн $	468,90 млн $

Дивиденды

WST выплачивает дивиденды с доходностью 0,25% годовых, тогда как WAT дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. Стаж непрерывных выплат: WAT — 1 лет, WST — 13 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат.

Показатель	WAT	WST
Див. доходность	—	0,25%
Годовые дивиденды	$0,16	$0,66
Коэфф. выплат	—	11,05%
Лет выплат	1	13
CAGR дивидендов (5л)	—	-0,89%

Сезонность (10 лет)

За 10 лет WAT показывает лучшую среднюю доходность в ноябре (+4,31%), WST — в июле (+5,26%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: WAT — февраль (-3,32%), WST — февраль (-2,94%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, май, июль, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у WST: +20,28% против +9,47%.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

WAT

+2,1

-3,3

-0,3

-1,8

+3,7

+0,9

+4,2

-0,6

-1,9

+0,0

+4,3

+1,9

WST

+1,5

-2,9

+3,1

+4,8

+1,6

+4,8

+5,3

+2,6

-2,2

-2,0

+3,1

+0,6

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Waters Corporation или West Pharmaceutical Services, Inc.?

Мультипликатор P/E у West Pharmaceutical Services, Inc. ниже (44,40 vs 102,53), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — WAT или WST?

Рентабельность собственного капитала (ROE): WAT — 1,88%, WST — 18,51%. Преимущество у WST.

Какие дивиденды у Waters Corporation и West Pharmaceutical Services, Inc.?

West Pharmaceutical Services, Inc. выплачивает дивиденды с доходностью 0,25%. Waters Corporation дивиденды не платит.

Какая компания крупнее по выручке — Waters Corporation или West Pharmaceutical Services, Inc.?

Выручка WAT за TTM — 3,17 млрд $, WST — 3,07 млрд $. WST генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — WAT или WST?

Чистая маржа WAT — 3,58%, WST — 16,98%. WST оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — WAT или WST?

Технический скоринг: WAT — 80/100, WST — 61/100. WAT имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — WAT или WST?

Однозначного ответа нет. Счёт 21:21 в пользу ничьей по 46 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 17.08.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией