Сравнение VRNS vs XYZ
Динамика цен
Фундаментальный анализ
VRNS имеет отрицательный P/E (-27.62), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — XYZ прибылен с P/E 52.58. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. По соотношению цены к выручке (P/S) XYZ оценён ниже: 1.72 против 5.53. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B XYZ — 1.95, у VRNS — 7.94. VRNS работает в убыток — ROE -26.10%, тогда как XYZ показывает рентабельность 3.64%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Отрицательная чистая маржа VRNS (-19.75%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у VRNS — 1.13, у XYZ — 0.37. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.
| Показатель | VRNS | XYZ | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | -27.62 | 52.58 | |
| P/B | 7.94 | 1.95 | |
| P/S | 5.53 | 1.72 | |
| PEG | 0.88 | -0.76 | |
| EV/EBITDA | -31.25 | 15.48 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | -26.10% | 3.64% | |
| ROA | -7.98% | 2.01% | |
| Валовая маржа | 78.11% | 44.99% | |
| Операц. маржа | -22.30% | 4.24% | |
| Чистая маржа | -19.75% | 3.29% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1.13 | 0.37 | |
| Текущая ликв. | 1.69 | 1.99 | |
| Быстрая ликв. | 1.69 | 1.97 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.00% | 0.00% | |
| Коэфф. выплат | 0.00% | 0.00% | |
| EPS | $-1.13 | $1.35 | |
| Балансовая стоим. | $3.92 | $36.28 | |
Технический анализ
Техническая картина в пользу VRNS: скоринг 61/100 vs 44/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: VRNS — 73.7, XYZ — 53.5. VRNS в зоне зона перекупленности, а XYZ — нейтральная зона, что может создать расхождение в краткосрочной динамике. VRNS и XYZ находятся выше 50-дневной скользящей средней (+25.6% и +7.5% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. XYZ выше SMA 200 (+3.6%), VRNS — ниже (-17.3%). Долгосрочный тренд в пользу XYZ. ADX: VRNS — 30.8 (выраженный тренд), XYZ — 17.5 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета VRNS — 0.93, XYZ — 2.05. XYZ значительно волатильнее рынка, что увеличивает как потенциал прибыли, так и риски. Дневная волатильность (ATR%) VRNS составляет 4.7%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | VRNS | XYZ | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 73.69 | 53.53 | |
| Stochastic %K | 99.16 | 33.01 | |
| CCI (20) | 175.63 | -62.47 | |
| MFI | 71.93 | 37.56 | |
| Williams %R | -0.84 | -66.99 | |
| MACD гистограмма | 0.23 | -0.54 | |
| Momentum (10) | 3.49 | 0.06 | |
| Тренд | |||
| ADX | 30.84 | 17.51 | |
| Цена vs EMA 9 | +8.15% | +0.17% | |
| Цена vs EMA 20 | +13.24% | +0.85% | |
| Цена vs SMA 50 | +25.61% | +7.45% | |
| Цена vs SMA 200 | -17.34% | +3.65% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.04 | -0.11 | |
| Volume Ratio | 83.86 | 124.13 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.93 | 2.05 | |
| ATR % | 4.74% | 3.85% | |
| Sharpe (1г) | -0.25 | 0.55 | |
| RS Rating | 12.00 | 67.00 | |
| 52w от хая | -51.33 | -14.07 | |
| BB ширина | 24.74 | 7.46 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: VRNS генерирует 623,53 млн $, XYZ — 24,19 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. VRNS убыточен (чистая прибыль -129,32 млн $), тогда как XYZ генерирует прибыль (1,30 млрд $). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. Свободный денежный поток (FCF): VRNS — 134,80 млн $, XYZ — 2,42 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | VRNS | XYZ | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 623,53 млн $ | 24,19 млрд $ | |
| Чистая прибыль | -129,32 млн $ | 1,30 млрд $ | |
| EPS (TTM) | $-1.13 | $2.13 | |
| Операц. Cash Flow | 147,43 млн $ | 2,58 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 134,80 млн $ | 2,42 млрд $ |
Дивиденды
Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок.
| Показатель | VRNS | XYZ | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | — | — | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 0.00% | 0.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет VRNS показывает лучшую среднюю доходность в августе (+8.60%), XYZ — в ноябре (+12.58%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: VRNS — октябрь (-3.14%), XYZ — сентябрь (-3.94%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март, сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Суммарная сезонная доходность за год выше у XYZ: +33.06% против +24.33%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Varonis Systems, Inc. или Block, Inc.?
У кого выше рентабельность — VRNS или XYZ?
Какие дивиденды у Varonis Systems, Inc. и Block, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Varonis Systems, Inc. или Block, Inc.?
Какая акция лучше по технике — VRNS или XYZ?
Что лучше купить — VRNS или XYZ?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией