Сравнение UWGN vs ZVEZ
Динамика цен
Фундаментальный анализ
ZVEZ имеет отрицательный P/E (-14.57), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — UWGN прибылен с P/E 4.06. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. Мультипликатор P/S также в пользу ZVEZ: 1.05 vs 1.35 у UWGN. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. EV/EBITDA UWGN — 3.18, у ZVEZ — 20.94. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует UWGN (29.52% vs 6.23%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. ZVEZ убыточен — чистая маржа -7.22%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у UWGN — 0.17, у ZVEZ — -3.63. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности ZVEZ ниже 1 (0.58), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | UWGN | ZVEZ | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 4.06 | -14.57 | |
| P/B | 1.20 | -0.91 | |
| P/S | 1.35 | 1.05 | |
| PEG | — | — | |
| EV/EBITDA | 3.18 | 20.94 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 29.52% | 6.23% | |
| ROA | 25.19% | -2.37% | |
| Валовая маржа | 26.59% | 32.99% | |
| Операц. маржа | 29.19% | 5.61% | |
| Чистая маржа | 33.15% | -7.22% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.17 | -3.63 | |
| Текущая ликв. | 2.96 | 0.58 | |
| Быстрая ликв. | 2.12 | 0.26 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | — | — | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| EPS | $7.46 | $-0.46 | |
| Балансовая стоим. | $25.27 | $-7.39 | |
Технический анализ
По техническому скорингу ZVEZ сильнее: 27/100 против 18/100 у UWGN. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у UWGN составляет 36.6 (нейтральная зона), у ZVEZ — 20.6 (зона перепроданности). Значение ниже 30 может указывать на потенциал отскока. Обе акции ниже SMA 50: UWGN на -8.7%, ZVEZ на -12.1%. Это медвежий краткосрочный сигнал. ADX: UWGN — 18.1 (нет тренда), ZVEZ — 17.8 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. UWGN менее волатилен — бета 0.71 против 0.81 у ZVEZ. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) ZVEZ составляет 3.5%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | UWGN | ZVEZ | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 36.62 | 20.56 | |
| Stochastic %K | 32.58 | 19.05 | |
| CCI (20) | -63.37 | -321.23 | |
| MFI | 39.43 | 17.57 | |
| Williams %R | -67.42 | -80.95 | |
| MACD гистограмма | 0.08 | -0.03 | |
| Momentum (10) | -0.06 | -0.54 | |
| Тренд | |||
| ADX | 18.06 | 17.83 | |
| Цена vs EMA 9 | -1.56% | -6.65% | |
| Цена vs EMA 20 | -3.30% | -8.48% | |
| Цена vs SMA 50 | -8.73% | -12.14% | |
| Цена vs SMA 200 | -18.98% | -15.39% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.17 | -0.41 | |
| Volume Ratio | 68.07 | 812.34 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.71 | 0.81 | |
| ATR % | 3.27% | 3.46% | |
| Sharpe (1г) | -1.86 | 0.63 | |
| RS Rating | 6.00 | 45.00 | |
| 52w от хая | -42.03 | -40.04 | |
| BB ширина | 13.44 | 10.56 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): UWGN — 65,38 млрд ₽, ZVEZ — 3,59 млрд ₽. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу UWGN: +15.99% г/г vs +13.40%. Обе компании растут, но с разной скоростью. По чистой прибыли ситуация полярная: UWGN зарабатывает 21,68 млрд ₽, а ZVEZ фиксирует убыток (-258,79 млн ₽). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. Свободный денежный поток (FCF): UWGN — 862 млн ₽, ZVEZ — -483,99 млн ₽. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | UWGN | ZVEZ | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 65,38 млрд ₽ | 3,59 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +15.99% | +13.40% | |
| Чистая прибыль | 21,68 млрд ₽ | -258,79 млн ₽ | |
| EPS (TTM) | $7.46 | $-0.46 | |
| Операц. Cash Flow | 3,66 млрд ₽ | -483,16 млн ₽ | |
| Free Cash Flow | 862 млн ₽ | -483,99 млн ₽ |
Дивиденды
Обе компании не платят дивиденды. Инвесторам, ориентированным на пассивный доход, стоит обратить внимание на альтернативные эмитенты в портфеле. ZVEZ выплачивает дивиденды 6 лет подряд, тогда как UWGN не имеет дивидендной истории.
| Показатель | UWGN | ZVEZ | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | — | $0.01 | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 0.00% | 6.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | 0.00% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность UWGN приходится на августе (+8.04%), а ZVEZ — на сентябре (+42.31%). Наименее удачные месяцы: UWGN — ноябрь (-9.34%), ZVEZ — октябрь (-10.18%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: апрель, май, октябрь, ноябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, июнь, август. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — ОВК или ЗВЕЗДА?
У кого выше рентабельность — UWGN или ZVEZ?
Какие дивиденды у ОВК и ЗВЕЗДА?
Какая компания крупнее по выручке — ОВК или ЗВЕЗДА?
Какая акция лучше по технике — UWGN или ZVEZ?
Что лучше купить — UWGN или ZVEZ?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией