Сравнение UTHR vs VNDA
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Убыточность VNDA (P/E -1,13) делает прямое сравнение по этому мультипликатору невозможным. UTHR показывает P/E 16,53. Рекомендуется анализировать P/S и свободный денежный поток. По P/S (цена/выручка) VNDA дешевле: 1,46 против 6,72. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. Балансовая оценка: P/B VNDA — 1,43, у UTHR — 3,33. ROE VNDA отрицательный (-84,95%), что говорит об убыточности. UTHR генерирует прибыль с ROE 20,18%. По этому критерию преимущество однозначно. VNDA убыточен — чистая маржа -127,41%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у UTHR — 0,00, у VNDA — 0,10. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.
| Показатель | UTHR | VNDA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 16,53 | -1,13 | |
| P/B | 3,33 | 1,43 | |
| P/S | 6,72 | 1,46 | |
| PEG | 1,82 | 0,01 | |
| EV/EBITDA | 11,75 | -1,69 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 20,18% | -84,95% | |
| ROA | 18,16% | -66,64% | |
| Валовая маржа | 86,14% | 92,82% | |
| Операц. маржа | 44,49% | -86,07% | |
| Чистая маржа | 41,56% | -127,41% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0,00 | 0,10 | |
| Текущая ликв. | 5,73 | 1,61 | |
| Быстрая ликв. | 5,41 | 1,60 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0,00% | 0,00% | |
| Коэфф. выплат | 0,00% | 0,00% | |
| EPS | $30,77 | -$4,56 | |
| Балансовая стоим. | $150,24 | $3,66 | |
Технический анализ
Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 49/100 и 50/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. RSI(14): UTHR — 32,9 (нейтральная зона), VNDA — 46,1 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции ниже SMA 50: UTHR на -6,8%, VNDA на -8,1%. Это медвежий краткосрочный сигнал. ADX: UTHR — 30,3 (выраженный тренд), VNDA — 42,6 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете UTHR стабильнее (0,11 vs 0,84). Дневная волатильность (ATR%) VNDA составляет 5,1%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | UTHR | VNDA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 32,89 | 46,08 | |
| Stochastic %K | 17,78 | 80,26 | |
| CCI (20) | -207,14 | -11,49 | |
| MFI | 40,59 | 39,00 | |
| Williams %R | -82,22 | -19,74 | |
| MACD гистограмма | -1,80 | 0,03 | |
| Momentum (10) | -17,98 | 0,09 | |
| Тренд | |||
| ADX | 30,33 | 42,57 | |
| Цена vs EMA 9 | -2,89% | +1,91% | |
| Цена vs EMA 20 | -4,29% | -0,60% | |
| Цена vs SMA 50 | -6,78% | -8,08% | |
| Цена vs SMA 200 | -3,70% | -19,37% | |
| Объём | |||
| CMF | 0,14 | 0,09 | |
| Volume Ratio | 102,51 | 96,58 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,11 | 0,84 | |
| ATR % | 2,85% | 5,08% | |
| Sharpe (1г) | 1,12 | 0,59 | |
| RS Rating | 85,00 | 57,00 | |
| 52w от хая | -17,99 | -47,48 | |
| BB ширина | 7,70 | 10,57 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): UTHR — 3,18 млрд $, VNDA — 216,10 млн $. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. UTHR растёт быстрее по выручке: +10,60% год к году против +8,70% у VNDA. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. По чистой прибыли ситуация полярная: UTHR зарабатывает 1,33 млрд $, а VNDA фиксирует убыток (-220,47 млн $). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. Свободный денежный поток (FCF): UTHR — 1,04 млрд $, VNDA — -110,44 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | UTHR | VNDA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 3,18 млрд $ | 216,10 млн $ | |
| Рост выручки (г/г) | +10.60% | +8.70% | |
| Чистая прибыль | 1,33 млрд $ | -220,47 млн $ | |
| Рост прибыли (г/г) | +11.70% | — | — |
| EPS (TTM) | $30,13 | -$3,74 | |
| Операц. Cash Flow | 1,56 млрд $ | -109,44 млн $ | |
| Free Cash Flow | 1,04 млрд $ | -110,44 млн $ |
Дивиденды
Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль.
| Показатель | UTHR | VNDA | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | — | — | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 0 | 0 | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для UTHR — ноябре (+5,44%), для VNDA — июне (+7,57%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: UTHR — февраль (-3,14%), VNDA — июль (-7,40%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: январь, март, июль, сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: май, август, ноябрь, декабрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — United Therapeutics Corporation или Vanda Pharmaceuticals Inc.?
У кого выше рентабельность — UTHR или VNDA?
Какие дивиденды у United Therapeutics Corporation и Vanda Pharmaceuticals Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — United Therapeutics Corporation или Vanda Pharmaceuticals Inc.?
Какая акция лучше по технике — UTHR или VNDA?
Что лучше купить — UTHR или VNDA?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 15.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией