Сравнение UI vs VIAV
Динамика цен
Фундаментальный анализ
VIAV имеет отрицательный P/E (-202.53), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — UI прибылен с P/E 38.49. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. Мультипликатор P/S также в пользу VIAV: 8.24 vs 11.71 у UI. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B VIAV — 13.18, у UI — 30.17. EV/EBITDA UI — 32.09, у VIAV — 57.43. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE VIAV отрицательный (-6.92%), что говорит об убыточности. UI генерирует прибыль с ROE 101.45%. По этому критерию преимущество однозначно. VIAV убыточен — чистая маржа -4.03%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у UI — 0.06, у VIAV — 1.34. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.
| Показатель | UI | VIAV | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 38.49 | -202.53 | |
| P/B | 30.17 | 13.18 | |
| P/S | 11.71 | 8.24 | |
| PEG | 0.54 | 0.33 | |
| EV/EBITDA | 32.09 | 57.43 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 101.45% | -6.92% | |
| ROA | 54.92% | -2.18% | |
| Валовая маржа | 46.02% | 55.69% | |
| Операц. маржа | 35.75% | 8.16% | |
| Чистая маржа | 30.43% | -4.03% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.06 | 1.34 | |
| Текущая ликв. | 3.56 | 1.61 | |
| Быстрая ликв. | 1.90 | 1.39 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.53% | 0.00% | |
| Коэфф. выплат | 19.27% | 0.00% | |
| EPS | $15.57 | $-0.24 | |
| Балансовая стоим. | $19.86 | $3.65 | |
Технический анализ
По техническому скорингу VIAV сильнее: 47/100 против 27/100 у UI. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у UI составляет 24.3 (зона перепроданности), у VIAV — 52.1 (нейтральная зона). Значение ниже 30 может указывать на потенциал отскока. Относительно SMA 50 ситуация различается: VIAV выше на 14.8%, UI — ниже на -30.4%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. VIAV выше SMA 200 (+105.5%), UI — ниже (-11.1%). Долгосрочный тренд в пользу VIAV. ADX: UI — 37.9 (выраженный тренд), VIAV — 29.4 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. VIAV менее волатилен — бета 1.73 против 2.16 у UI. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) UI составляет 8.5%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | UI | VIAV | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 24.28 | 52.14 | |
| Stochastic %K | 5.20 | 31.47 | |
| CCI (20) | -107.33 | -51.60 | |
| MFI | 20.21 | 33.46 | |
| Williams %R | -94.80 | -68.53 | |
| MACD гистограмма | -40.84 | -1.04 | |
| Momentum (10) | -429.10 | -2.07 | |
| Тренд | |||
| ADX | 37.94 | 29.44 | |
| Цена vs EMA 9 | -12.08% | -2.61% | |
| Цена vs EMA 20 | -23.55% | -0.88% | |
| Цена vs SMA 50 | -30.41% | +14.79% | |
| Цена vs SMA 200 | -11.13% | +105.49% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.30 | -0.03 | |
| Volume Ratio | 118.35 | 81.86 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 2.16 | 1.73 | |
| ATR % | 8.47% | 7.40% | |
| Sharpe (1г) | 0.87 | 3.10 | |
| RS Rating | 74.00 | 98.00 | |
| 52w от хая | -45.52 | -18.95 | |
| BB ширина | 82.36 | 26.30 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): UI — 2,57 млрд $, VIAV — 1,08 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: UI — 711,92 млн $, VIAV — 34,80 млн $. UI генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): UI — 627,44 млн $, VIAV — 62 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | UI | VIAV | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 2,57 млрд $ | 1,08 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 711,92 млн $ | 34,80 млн $ | |
| EPS (TTM) | $11.77 | $0.16 | |
| Операц. Cash Flow | 640,03 млн $ | 89,80 млн $ | |
| Free Cash Flow | 627,44 млн $ | 62 млн $ |
Дивиденды
Дивидендная политика различается кардинально: UI обеспечивает 0.53% годовой доходности, VIAV реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. UI выплачивает дивиденды 11 лет подряд, тогда как VIAV не имеет дивидендной истории.
| Показатель | UI | VIAV | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 0.53% | — | |
| Годовые дивиденды | $1.60 | — | |
| Коэфф. выплат | 19.27% | — | |
| Лет выплат | 11.00% | 0.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | -4.36% | — |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность UI приходится на ноябре (+10.61%), а VIAV — на феврале (+5.50%). Наименее удачные месяцы: UI — февраль (-1.89%), VIAV — март (-2.40%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Суммарная сезонная доходность за год выше у UI: +44.86% против +20.77%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Ubiquiti Inc. или Viavi Solutions Inc.?
У кого выше рентабельность — UI или VIAV?
Какие дивиденды у Ubiquiti Inc. и Viavi Solutions Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — Ubiquiti Inc. или Viavi Solutions Inc.?
Какая акция лучше по технике — UI или VIAV?
Что лучше купить — UI или VIAV?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией