Сравнение TUZA vs ZVEZ
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Обе компании убыточны: P/E TUZA — -1.87, ZVEZ — -14.57. Сравнение по этому мультипликатору неинформативно. Стоит обратить внимание на P/S, динамику выручки и прогноз выхода на прибыль. По P/S (цена/выручка) TUZA дешевле: 0.24 против 1.05. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. ROE TUZA отрицательный (-51.13%), что говорит об убыточности. ZVEZ генерирует прибыль с ROE 6.23%. По этому критерию преимущество однозначно. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: TUZA — 1.29, ZVEZ — -3.63. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности ZVEZ ниже 1 (0.58), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | TUZA | ZVEZ | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | -1.87 | -14.57 | |
| P/B | 0.96 | -0.91 | |
| P/S | 0.24 | 1.05 | |
| PEG | — | — | |
| EV/EBITDA | -2.65 | 20.94 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | -51.13% | 6.23% | |
| ROA | -22.34% | -2.37% | |
| Валовая маржа | -6.87% | 32.99% | |
| Операц. маржа | -13.43% | 5.61% | |
| Чистая маржа | -12.95% | -7.22% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1.29 | -3.63 | |
| Текущая ликв. | 1.51 | 0.58 | |
| Быстрая ликв. | 0.34 | 0.26 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | — | — | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| EPS | $-65.97 | $-0.46 | |
| Балансовая стоим. | $129.03 | $-7.39 | |
Технический анализ
TUZA набирает 37 из 100 по техническому скорингу, ZVEZ — 27 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): TUZA — 29.8 (зона перепроданности), ZVEZ — 20.6 (зона перепроданности). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции ниже SMA 50: TUZA на -9.7%, ZVEZ на -12.1%. Это медвежий краткосрочный сигнал. Сила тренда по ADX: TUZA — 41.3 (выраженный тренд), ZVEZ — 17.8 (нет тренда). TUZA имеет чётко выраженный тренд, в отличие от ZVEZ. По бете TUZA стабильнее (0.73 vs 0.81). Значение ниже 0.8 делает TUZA защитной акцией. Дневная волатильность (ATR%) TUZA составляет 3.7%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | TUZA | ZVEZ | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 29.77 | 20.56 | |
| Stochastic %K | 32.31 | 19.05 | |
| CCI (20) | -138.45 | -321.23 | |
| MFI | 37.09 | 17.57 | |
| Williams %R | -67.69 | -80.95 | |
| MACD гистограмма | -0.29 | -0.03 | |
| Momentum (10) | -5.00 | -0.54 | |
| Тренд | |||
| ADX | 41.26 | 17.83 | |
| Цена vs EMA 9 | -1.80% | -6.65% | |
| Цена vs EMA 20 | -4.24% | -8.48% | |
| Цена vs SMA 50 | -9.68% | -12.14% | |
| Цена vs SMA 200 | -16.79% | -15.39% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.06 | -0.41 | |
| Volume Ratio | 334.12 | 812.34 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.73 | 0.81 | |
| ATR % | 3.72% | 3.46% | |
| Sharpe (1г) | -0.56 | 0.63 | |
| RS Rating | 10.00 | 45.00 | |
| 52w от хая | -40.53 | -40.04 | |
| BB ширина | 11.51 | 10.56 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): TUZA — 4,19 млрд ₽, ZVEZ — 3,59 млрд ₽. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. ZVEZ растёт быстрее по выручке: +13.40% год к году против -10.21% у TUZA. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. Чистая прибыль: TUZA — -542,25 млн ₽, ZVEZ — -258,79 млн ₽. ZVEZ генерирует больше чистой прибыли. FCF: TUZA генерирует -927,22 млн ₽, ZVEZ — -483,99 млн ₽. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | TUZA | ZVEZ | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 4,19 млрд ₽ | 3,59 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | -10.21% | +13.40% | |
| Чистая прибыль | -542,25 млн ₽ | -258,79 млн ₽ | |
| EPS (TTM) | $-65.97 | $-0.46 | |
| Операц. Cash Flow | -920,28 млн ₽ | -483,16 млн ₽ | |
| Free Cash Flow | -927,22 млн ₽ | -483,99 млн ₽ |
Дивиденды
Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль. TUZA платит дивиденды 1 лет подряд, ZVEZ — 6. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю.
| Показатель | TUZA | ZVEZ | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | $4.23 | $0.01 | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 1.00% | 6.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | 0.00% |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для TUZA — августе (+5.87%), для ZVEZ — сентябре (+42.31%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для TUZA — февраль (-4.34%), для ZVEZ — октябрь (-10.18%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: май, ноябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, июль, август, сентябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у ZVEZ: +54.52% против +1.42%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — ТЗА или ЗВЕЗДА?
У кого выше рентабельность — TUZA или ZVEZ?
Какие дивиденды у ТЗА и ЗВЕЗДА?
Какая компания крупнее по выручке — ТЗА или ЗВЕЗДА?
Какая акция лучше по технике — TUZA или ZVEZ?
Что лучше купить — TUZA или ZVEZ?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией