Сравнение TUZA vs VSYD
Динамика цен
Фундаментальный анализ
P/E у TUZA отрицательный (-1,87) — компания генерирует убытки. VSYD прибылен, P/E составляет 79,32. В такой ситуации целесообразно опираться на мультипликаторы, не зависящие от чистой прибыли. По P/S (цена/выручка) TUZA дешевле: 0,24 против 1,61. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. Отрицательная чистая маржа TUZA (-12,95%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у TUZA — 1,29, у VSYD — -28,24. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности VSYD ниже 1 (0,65), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | TUZA | VSYD | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | -1,87 | 79,32 | |
| P/B | 0,96 | -9,68 | |
| P/S | 0,24 | 1,61 | |
| PEG | — | — | |
| EV/EBITDA | -2,65 | 14,19 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | -51,13% | -12,21% | |
| ROA | -22,34% | 0,45% | |
| Валовая маржа | -6,87% | 16,02% | |
| Операц. маржа | -13,43% | 9,58% | |
| Чистая маржа | -12,95% | 2,02% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1,29 | -28,24 | |
| Текущая ликв. | 1,51 | 0,65 | |
| Быстрая ликв. | 0,34 | 0,43 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | — | — | |
| Коэфф. выплат | — | 274,07% | |
| EPS | -$65,97 | $78,33 | |
| Балансовая стоим. | $129,03 | -$951,49 | |
Технический анализ
VSYD набирает 46 из 100 по техническому скорингу, TUZA — 25 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): TUZA — 43,9 (нейтральная зона), VSYD — 54,4 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Относительно SMA 50 ситуация различается: VSYD выше на 12,3%, TUZA — ниже на -2,9%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. ADX: TUZA — 24,5 (слабый тренд), VSYD — 25,7 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете VSYD стабильнее (0,23 vs 0,80). Дневная волатильность (ATR%) TUZA составляет 6,8%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | TUZA | VSYD | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 43,89 | 54,39 | |
| Stochastic %K | 23,77 | 29,63 | |
| CCI (20) | -86,11 | -16,27 | |
| MFI | 56,65 | 32,07 | |
| Williams %R | -76,23 | -70,37 | |
| MACD гистограмма | -1,58 | -90,87 | |
| Momentum (10) | -18,20 | -500,00 | |
| Тренд | |||
| ADX | 24,46 | 25,71 | |
| Цена vs EMA 9 | -5,26% | -1,82% | |
| Цена vs EMA 20 | -5,60% | +0,80% | |
| Цена vs SMA 50 | -2,86% | +12,29% | |
| Цена vs SMA 200 | -19,39% | -7,23% | |
| Объём | |||
| CMF | 0,00 | 0,20 | |
| Volume Ratio | 47,52 | 38,35 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,80 | 0,23 | |
| ATR % | 6,83% | 6,79% | |
| Sharpe (1г) | -1,17 | -0,18 | |
| RS Rating | 29,00 | 68,00 | |
| 52w от хая | -46,98 | -30,89 | |
| BB ширина | 28,62 | 25,26 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): TUZA — 4,19 млрд ₽, VSYD — 11,15 млрд ₽. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. VSYD растёт быстрее по выручке: -31,60% год к году против -68,20% у TUZA. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. TUZA убыточен (чистая прибыль -542,25 млн ₽), тогда как VSYD генерирует прибыль (225,71 млн ₽). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. Свободный денежный поток (FCF): TUZA — -927,22 млн ₽, VSYD — -8,44 млрд ₽. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | TUZA | VSYD | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 4,19 млрд ₽ | 11,15 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | -68.20% | -31.60% | |
| Чистая прибыль | -542,25 млн ₽ | 225,71 млн ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | — | -78.00% | — |
| EPS (TTM) | -$65,97 | $116,16 | |
| Операц. Cash Flow | -920,28 млн ₽ | -8,41 млрд ₽ | |
| Free Cash Flow | -927,22 млн ₽ | -8,44 млрд ₽ |
Дивиденды
Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Это типично для растущих технологических компаний, которые реинвестируют всю прибыль. Стаж непрерывных выплат: TUZA — 1 лет, VSYD — 2 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат.
| Показатель | TUZA | VSYD | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | $4,23 | $214,68 | |
| Коэфф. выплат | — | 274,07% | |
| Лет выплат | 1 | 2 | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для TUZA — августе (+5,87%), для VSYD — январе (+14,31%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: TUZA — июнь (-7,73%), VSYD — февраль (-6,49%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, март, май, июнь, декабрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: апрель, июль, август. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — ТЗА или Выборгский судостр завод?
У кого выше рентабельность — TUZA или VSYD?
Какие дивиденды у ТЗА и Выборгский судостр завод?
Какая компания крупнее по выручке — ТЗА или Выборгский судостр завод?
Какая акция лучше по технике — TUZA или VSYD?
Что лучше купить — TUZA или VSYD?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 19.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией