Сравнение TUZA vs UTAR
Динамика цен
Фундаментальный анализ
TUZA имеет отрицательный P/E (-1,87), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — UTAR прибылен с P/E 36,23. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. По соотношению цены к выручке (P/S) TUZA оценён ниже: 0,24 против 0,72. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. Балансовая оценка: P/B TUZA — 0,96, у UTAR — 2,01. TUZA работает в убыток — ROE -51,13%, тогда как UTAR показывает рентабельность 5,76%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Отрицательная чистая маржа TUZA (-12,95%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у TUZA — 1,29, у UTAR — 2,68. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности UTAR ниже 1 (0,73), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | TUZA | UTAR | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | -1,87 | 36,23 | |
| P/B | 0,96 | 2,01 | |
| P/S | 0,24 | 0,72 | |
| PEG | — | -1,54 | |
| EV/EBITDA | -2,65 | 5,45 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | -51,13% | 5,76% | |
| ROA | -22,34% | 1,56% | |
| Валовая маржа | -6,87% | — | |
| Операц. маржа | -13,43% | — | |
| Чистая маржа | -12,95% | 2,08% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1,29 | 2,68 | |
| Текущая ликв. | 1,51 | 0,73 | |
| Быстрая ликв. | 0,34 | 0,48 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | — | — | |
| Коэфф. выплат | — | 66,67% | |
| EPS | -$65,97 | $0,30 | |
| Балансовая стоим. | $129,03 | $5,47 | |
Технический анализ
Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 70/100 и 72/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. По RSI: TUZA — 62,2, UTAR — 58,2. Обе акции находятся в одной зоне. TUZA и UTAR находятся выше 50-дневной скользящей средней (+11,4% и +4,4% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. ADX: TUZA — 27,3 (выраженный тренд), UTAR — 32,2 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета TUZA — 0,72, UTAR — 0,76. Оба значения в приемлемом диапазоне. Дневная волатильность (ATR%) TUZA составляет 5,9%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | TUZA | UTAR | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 62,18 | 58,23 | |
| Stochastic %K | 82,91 | 72,38 | |
| CCI (20) | 83,50 | 52,21 | |
| MFI | 83,55 | 74,67 | |
| Williams %R | -17,09 | -27,62 | |
| MACD гистограмма | 1,39 | 0,05 | |
| Momentum (10) | 9,40 | 0,19 | |
| Тренд | |||
| ADX | 27,34 | 32,19 | |
| Цена vs EMA 9 | +2,76% | +0,48% | |
| Цена vs EMA 20 | +7,51% | +2,82% | |
| Цена vs SMA 50 | +11,41% | +4,41% | |
| Цена vs SMA 200 | -6,89% | -12,80% | |
| Объём | |||
| CMF | -0,01 | 0,14 | |
| Volume Ratio | 50,96 | 66,55 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,72 | 0,76 | |
| ATR % | 5,90% | 3,60% | |
| Sharpe (1г) | -0,68 | -0,79 | |
| RS Rating | 38,00 | 45,00 | |
| 52w от хая | -38,42 | -29,31 | |
| BB ширина | 41,52 | 26,01 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: TUZA генерирует 4,19 млрд ₽, UTAR — 121,35 млрд ₽. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: UTAR — +7,10%, TUZA — -68,20%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. TUZA убыточен (чистая прибыль -542,25 млн ₽), тогда как UTAR генерирует прибыль (2,53 млрд ₽). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. Свободный денежный поток (FCF): TUZA — -927,22 млн ₽, UTAR — 14,46 млрд ₽. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | TUZA | UTAR | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 4,19 млрд ₽ | 121,35 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | -68.20% | +7.10% | |
| Чистая прибыль | -542,25 млн ₽ | 2,53 млрд ₽ | |
| EPS (TTM) | -$65,97 | $0,30 | |
| Операц. Cash Flow | -920,28 млн ₽ | 15,63 млрд ₽ | |
| Free Cash Flow | -927,22 млн ₽ | 14,46 млрд ₽ |
Дивиденды
Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок. Стаж непрерывных выплат: TUZA — 1 лет, UTAR — 6 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат.
| Показатель | TUZA | UTAR | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | $4,23 | $0,20 | |
| Коэфф. выплат | — | 66,67% | |
| Лет выплат | 1 | 6 | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | -2,59% |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет TUZA показывает лучшую среднюю доходность в августе (+5,87%), UTAR — в августе (+6,64%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: TUZA — июнь (-7,73%), UTAR — февраль (-4,36%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, май, июнь, декабрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: июль, август. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — ТЗА или ЮТэйр?
У кого выше рентабельность — TUZA или UTAR?
Какие дивиденды у ТЗА и ЮТэйр?
Какая компания крупнее по выручке — ТЗА или ЮТэйр?
Какая акция лучше по технике — TUZA или UTAR?
Что лучше купить — TUZA или UTAR?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 12.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией