Сравнение TRNFP vs VJGZ
Динамика цен
Фундаментальный анализ
P/E у VJGZ отрицательный (-10.46) — компания генерирует убытки. TRNFP прибылен, P/E составляет 4.42. В такой ситуации целесообразно опираться на мультипликаторы, не зависящие от чистой прибыли. По P/B (цена/балансовая стоимость) TRNFP дешевле: 0.34 против 0.54. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA TRNFP оценён ниже: 1.68 vs 105.42. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. VJGZ работает в убыток — ROE -5.17%, тогда как TRNFP показывает рентабельность 8.03%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Отрицательная чистая маржа VJGZ (-6.93%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: TRNFP — 0.23, VJGZ — 0.55. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности VJGZ ниже 1 (0.90), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | TRNFP | VJGZ | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 4.42 | -10.46 | |
| P/B | 0.34 | 0.54 | |
| P/S | 0.69 | 0.73 | |
| PEG | -0.25 | — | |
| EV/EBITDA | 1.68 | 105.42 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 8.03% | -5.17% | |
| ROA | 6.51% | -3.33% | |
| Валовая маржа | — | — | |
| Операц. маржа | 17.34% | 2.48% | |
| Чистая маржа | 16.74% | -6.93% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.23 | 0.55 | |
| Текущая ликв. | 1.85 | 0.90 | |
| Быстрая ликв. | 1.72 | 0.78 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 13.23% | — | |
| Коэфф. выплат | 63.57% | — | |
| EPS | $311.85 | $-185.78 | |
| Балансовая стоим. | $4034.73 | $3592.03 | |
Технический анализ
Техническая картина в пользу TRNFP: скоринг 62/100 vs 41/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: TRNFP — 56.1, VJGZ — 42.6. Обе акции находятся в одной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: TRNFP выше на 1.2%, VJGZ — ниже на -20.2%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. Сила тренда по ADX: TRNFP — 19.3 (нет тренда), VJGZ — 19.7 (нет тренда). Дневная волатильность (ATR%) VJGZ составляет 12.8%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | TRNFP | VJGZ | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 56.14 | 42.62 | |
| Stochastic %K | 66.45 | 41.26 | |
| CCI (20) | 119.67 | -66.19 | |
| MFI | 65.63 | 56.75 | |
| Williams %R | -33.55 | -58.74 | |
| MACD гистограмма | 2.84 | -25.85 | |
| Momentum (10) | 15.60 | 185.00 | |
| Тренд | |||
| ADX | 19.30 | 19.74 | |
| Цена vs EMA 9 | +0.35% | -2.34% | |
| Цена vs EMA 20 | +0.80% | -8.24% | |
| Цена vs SMA 50 | +1.16% | -20.17% | |
| Цена vs SMA 200 | +4.53% | +20.03% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.03 | 0.03 | |
| Volume Ratio | 111.40 | 82.87 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | — | 0.42 | |
| ATR % | 1.41% | 12.76% | |
| Sharpe (1г) | — | 0.84 | |
| RS Rating | 79.00 | 91.00 | |
| 52w от хая | -4.59 | -42.45 | |
| BB ширина | 3.73 | 52.21 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: TRNFP генерирует 1,44 млрд ₽, VJGZ — 64,24 млрд ₽. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Рост выручки: TRNFP — +6.13%, VJGZ — -3.72%. Для growth-инвесторов темп роста часто важнее текущей оценки. VJGZ убыточен (чистая прибыль -4,45 млрд ₽), тогда как TRNFP генерирует прибыль (241,13 млн ₽). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. FCF: TRNFP генерирует 82,18 млн ₽, VJGZ — -5,92 млрд ₽. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | TRNFP | VJGZ | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 1,44 млрд ₽ | 64,24 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +6.13% | -3.72% | |
| Чистая прибыль | 241,13 млн ₽ | -4,45 млрд ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | -1.71% | — | — |
| EPS (TTM) | $311.85 | $-185.78 | |
| Операц. Cash Flow | 438,96 млн ₽ | 4,37 млрд ₽ | |
| Free Cash Flow | 82,18 млн ₽ | -5,92 млрд ₽ |
Дивиденды
TRNFP выплачивает дивиденды с доходностью 13.23% годовых, тогда как VJGZ дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. TRNFP выплачивает дивиденды 18 лет подряд, тогда как VJGZ не имеет дивидендной истории.
| Показатель | TRNFP | VJGZ | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 13.23% | — | |
| Годовые дивиденды | $198.25 | — | |
| Коэфф. выплат | 63.57% | — | |
| Лет выплат | 18.00% | 0.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | 11.29% | — |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет TRNFP показывает лучшую среднюю доходность в декабре (+4.33%), VJGZ — в январе (+26.38%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для TRNFP — июль (-4.33%), для VJGZ — октябрь (-4.20%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: май, сентябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: март, декабрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Транснефть - привилегированные акции или Варьеганнефтегаз?
У кого выше рентабельность — TRNFP или VJGZ?
Какие дивиденды у Транснефть - привилегированные акции и Варьеганнефтегаз?
Какая компания крупнее по выручке — Транснефть - привилегированные акции или Варьеганнефтегаз?
Какая акция лучше по технике — TRNFP или VJGZ?
Что лучше купить — TRNFP или VJGZ?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией