Сравнение TRMK vs URKZ
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Убыточность TRMK (P/E -5.13) делает прямое сравнение по этому мультипликатору невозможным. URKZ показывает P/E 2.19. Рекомендуется анализировать P/S и свободный денежный поток. Мультипликатор P/S также в пользу TRMK: 0.27 vs 0.76 у URKZ. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B URKZ — 0.24, у TRMK — 3.20. URKZ торгуется ниже балансовой стоимости, что редкость для качественных бизнесов. EV/EBITDA URKZ — 4.91, у TRMK — 5.35. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. TRMK работает в убыток — ROE -75.03%, тогда как URKZ показывает рентабельность 10.90%. Отрицательный ROE означает, что компания разрушает акционерную стоимость. Отрицательная чистая маржа TRMK (-6.05%) сигнализирует об убытках. Инвестору важно оценить, является ли это временным явлением или системной проблемой. Долговая нагрузка TRMK значительно выше: D/E 17.30 vs 0.14 у URKZ. При росте процентных ставок это может создать дополнительное давление на прибыль. Коэффициент текущей ликвидности TRMK ниже 1 (0.93), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | TRMK | URKZ | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | -5.13 | 2.19 | |
| P/B | 3.20 | 0.24 | |
| P/S | 0.27 | 0.76 | |
| PEG | — | 0.11 | |
| EV/EBITDA | 5.35 | 4.91 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | -75.03% | 10.90% | |
| ROA | -4.10% | 9.60% | |
| Валовая маржа | 22.23% | 28.18% | |
| Операц. маржа | 7.08% | 18.04% | |
| Чистая маржа | -6.05% | 34.81% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 17.30 | 0.14 | |
| Текущая ликв. | 0.93 | 3.45 | |
| Быстрая ликв. | 0.65 | 2.47 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | — | — | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| EPS | $-20.01 | $120.00 | |
| Балансовая стоим. | $32.05 | $1100.43 | |
Технический анализ
Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 32/100 и 32/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. Осциллятор RSI у TRMK составляет 47.5 (нейтральная зона), у URKZ — 34.6 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции ниже SMA 50: TRMK на -3.6%, URKZ на -5.4%. Это медвежий краткосрочный сигнал. ADX: TRMK — 16.2 (нет тренда), URKZ — 42.3 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. URKZ менее волатилен — бета 0.29 против 0.87 у TRMK. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) TRMK составляет 4.0%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | TRMK | URKZ | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 47.53 | 34.64 | |
| Stochastic %K | 42.11 | 11.63 | |
| CCI (20) | -28.54 | -136.11 | |
| MFI | 52.84 | 31.55 | |
| Williams %R | -57.89 | -88.37 | |
| MACD гистограмма | 0.42 | 0.12 | |
| Momentum (10) | 2.58 | -1.60 | |
| Тренд | |||
| ADX | 16.16 | 42.26 | |
| Цена vs EMA 9 | -1.51% | -0.92% | |
| Цена vs EMA 20 | -1.24% | -1.97% | |
| Цена vs SMA 50 | -3.58% | -5.41% | |
| Цена vs SMA 200 | -12.14% | -3.49% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.10 | -0.24 | |
| Volume Ratio | 198.77 | 406.75 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.87 | 0.29 | |
| ATR % | 3.98% | 1.64% | |
| Sharpe (1г) | 0.46 | -0.26 | |
| RS Rating | 44.00 | 34.00 | |
| 52w от хая | -28.10 | -35.91 | |
| BB ширина | 15.71 | 3.20 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): TRMK — 404,36 млрд ₽, URKZ — 18,88 млрд ₽. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу URKZ: -4.00% г/г vs -13.70%. TRMK показывает снижение, что может быть тревожным сигналом. TRMK убыточен (чистая прибыль -24,46 млрд ₽), тогда как URKZ генерирует прибыль (6,57 млрд ₽). Убыточность может быть временной — связанной с инвестициями в рост, — или структурной. Свободный денежный поток (FCF): TRMK — 2,14 млрд ₽, URKZ — -3,88 млрд ₽. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | TRMK | URKZ | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 404,36 млрд ₽ | 18,88 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | -13.70% | -4.00% | |
| Чистая прибыль | -24,46 млрд ₽ | 6,57 млрд ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | — | +10.67% | — |
| EPS (TTM) | $-20.01 | $120.00 | |
| Операц. Cash Flow | 19,09 млрд ₽ | -3,53 млрд ₽ | |
| Free Cash Flow | 2,14 млрд ₽ | -3,88 млрд ₽ |
Дивиденды
Обе компании не платят дивиденды. Инвесторам, ориентированным на пассивный доход, стоит обратить внимание на альтернативные эмитенты в портфеле. TRMK выплачивает дивиденды 16 лет подряд, тогда как URKZ не имеет дивидендной истории.
| Показатель | TRMK | URKZ | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | $9.51 | — | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 16.00% | 0.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | 30.12% | — |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность TRMK приходится на июле (+5.57%), а URKZ — на декабре (+6.39%). Наименее удачные месяцы: TRMK — сентябрь (-5.99%), URKZ — сентябрь (-4.77%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, апрель, май, сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: март, июнь, июль, август. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у URKZ: +14.89% против +7.96%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Трубная Металлургическая Компания или Уральская кузница?
У кого выше рентабельность — TRMK или URKZ?
Какие дивиденды у Трубная Металлургическая Компания и Уральская кузница?
Какая компания крупнее по выручке — Трубная Металлургическая Компания или Уральская кузница?
Какая акция лучше по технике — TRMK или URKZ?
Что лучше купить — TRMK или URKZ?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией