Сравнение TRMB vs VNT
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Стоимостная оценка в пользу VNT — P/E 9.77 vs 28.77 у TRMB. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. Мультипликатор P/S также в пользу VNT: 1.30 vs 3.54 у TRMB. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) TRMB дешевле: 2.33 против 3.20. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA VNT оценён ниже: 8.09 vs 17.46. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. Рентабельность капитала VNT составляет 33.42%, что превышает показатель TRMB (7.95%). Это означает, что каждый вложенный рубль/доллар акционеров работает эффективнее. По чистой рентабельности VNT впереди: 13.37% против 12.37% у TRMB. Маржа отражает способность компании контролировать расходы и генерировать прибыль. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: TRMB — 0.25, VNT — 1.54. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.
| Показатель | TRMB | VNT | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 28.77 | 9.77 | |
| P/B | 2.33 | 3.20 | |
| P/S | 3.54 | 1.30 | |
| PEG | -0.42 | 0.62 | |
| EV/EBITDA | 17.46 | 8.09 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 7.95% | 33.42% | |
| ROA | 5.07% | 9.98% | |
| Валовая маржа | 68.06% | 46.54% | |
| Операц. маржа | 17.82% | 18.51% | |
| Чистая маржа | 12.37% | 13.37% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.25 | 1.54 | |
| Текущая ликв. | 1.01 | 1.23 | |
| Быстрая ликв. | 0.88 | 0.90 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.00% | 0.35% | |
| Коэфф. выплат | 0.00% | 3.52% | |
| EPS | $1.95 | $2.91 | |
| Балансовая стоим. | $24.04 | $8.92 | |
Технический анализ
По технике ситуация паритетная: 22/100 и 23/100. Ни одна из акций не имеет явного технического преимущества на текущий момент. Осциллятор RSI у TRMB составляет 30.4 (нейтральная зона), у VNT — 18.6 (зона перепроданности). Значение ниже 30 может указывать на потенциал отскока. Обе акции ниже SMA 50: TRMB на -13.3%, VNT на -18.5%. Это медвежий краткосрочный сигнал. Сила тренда по ADX: TRMB — 31.4 (выраженный тренд), VNT — 41.0 (выраженный тренд). VNT менее волатилен — бета 1.25 против 1.39 у TRMB. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) VNT составляет 4.2%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | TRMB | VNT | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 30.36 | 18.57 | |
| Stochastic %K | 18.61 | 0.73 | |
| CCI (20) | -94.12 | -101.23 | |
| MFI | 19.24 | 23.95 | |
| Williams %R | -81.39 | -99.27 | |
| MACD гистограмма | -0.81 | -0.53 | |
| Momentum (10) | -7.45 | -7.11 | |
| Тренд | |||
| ADX | 31.43 | 41.05 | |
| Цена vs EMA 9 | -1.91% | -3.58% | |
| Цена vs EMA 20 | -7.13% | -10.29% | |
| Цена vs SMA 50 | -13.26% | -18.48% | |
| Цена vs SMA 200 | -25.02% | -26.23% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.24 | -0.49 | |
| Volume Ratio | 128.07 | 137.44 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 1.39 | 1.25 | |
| ATR % | 3.81% | 4.19% | |
| Sharpe (1г) | -0.92 | -0.96 | |
| RS Rating | 18.00 | 19.00 | |
| 52w от хая | -36.03 | -41.04 | |
| BB ширина | 35.35 | 40.91 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): TRMB — 3,59 млрд $, VNT — 3,08 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: TRMB — 424 млн $, VNT — 406,10 млн $. VNT генерирует больше чистой прибыли. FCF: TRMB генерирует 133,20 млн $, VNT — 441,10 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | TRMB | VNT | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 3,59 млрд $ | 3,08 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 424 млн $ | 406,10 млн $ | |
| EPS (TTM) | $1.77 | $2.77 | |
| Операц. Cash Flow | 386,20 млн $ | 511 млн $ | |
| Free Cash Flow | 133,20 млн $ | 441,10 млн $ |
Дивиденды
Дивидендная политика различается кардинально: VNT обеспечивает 0.35% годовой доходности, TRMB реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. VNT выплачивает дивиденды 6 лет подряд, тогда как TRMB не имеет дивидендной истории.
| Показатель | TRMB | VNT | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | 0.35% | |
| Годовые дивиденды | — | $0.03 | |
| Коэфф. выплат | — | 3.52% | |
| Лет выплат | 0.00% | 6.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | -19.73% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность TRMB приходится на ноябре (+5.87%), а VNT — на мае (+6.53%). Слабые месяцы: для TRMB — март (-2.46%), для VNT — сентябрь (-7.58%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, сентябрь, октябрь, декабрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: май, июль, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у TRMB: +17.06% против +5.37%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Trimble Inc. или Vontier Corporation?
У кого выше рентабельность — TRMB или VNT?
Какие дивиденды у Trimble Inc. и Vontier Corporation?
Какая компания крупнее по выручке — Trimble Inc. или Vontier Corporation?
У кого выше маржинальность — TRMB или VNT?
Какая акция лучше по технике — TRMB или VNT?
Что лучше купить — TRMB или VNT?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией