Сравнение TMO vs WRBY

Тикер 1

Тикер 2

TMO22

17WRBY

Thermo Fisher Scientific Inc. (TMO) и Warby Parker Inc. (WRBY) представляют одну индустрию — «Медицинское оборудование». Такое сравнение наиболее информативно, поскольку компании оперируют в схожих рыночных условиях. По капитализации TMO крупнее в 55.5× (167 млрд $ vs 3,01 млрд $). По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует TMO с P/E 24.50 (у WRBY — 2242.24). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. ROE TMO — 13.26%, у WRBY — 0.37%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. TMO удерживает чистую маржу на уровне 15.18%, опережая WRBY (0.15%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. TMO выплачивает дивиденды с доходностью 0.39% годовых, тогда как WRBY дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. WRBY набирает 58 из 100 по техническому скорингу, TMO — 18 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Сравнение заканчивается со счётом 22:17 — практически равный результат. Обе компании имеют свои преимущества, и однозначного фаворита нет.

Thermo Fisher Scientific Inc.

TMONYSE

449,37 $-2,42 $ (-0,54%)

Здравоохранение · Медицинское оборудование

Капитализация: 167 млрд $

ETP Rank6.5

Стоимость

7.7

Качество

6.8

Рост

5.6

Техника

4.0

Дивиденды

5.8

Прогнозы

8.5

Сезонность

5.0

Warby Parker Inc.

WRBYNYSE

24,50 $+0,05 $ (+0,20%)

Здравоохранение · Медицинское оборудование

Капитализация: 3,01 млрд $

ETP Rank5.0

Стоимость

3.2

Качество

4.7

Рост

6.1

Техника

7.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.0

Сезонность

5.0

Динамика цен

TMOWRBY

Фундаментальный анализ

Если ориентироваться на P/E, TMO выглядит привлекательнее: 24.50 против 2242.24. Премия к оценке WRBY может быть оправдана, если компания растёт быстрее. Балансовая оценка: P/B TMO — 3.24, у WRBY — 8.03. EV/EBITDA TMO — 18.62, у WRBY — 82.13. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует TMO (13.26% vs 0.37%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа TMO — 15.18%, у WRBY — 0.15%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у TMO — 0.83, у WRBY — 0.63. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

TMOWRBY

Показатель	TMO	WRBY
Мультипликаторы оценки
P/E	24.50	2242.24
P/B	3.24	8.03
P/S	3.71	3.37
PEG	3.74	2.65
EV/EBITDA	18.62	82.13
Рентабельность
ROE	13.26%	0.37%
ROA	6.05%	0.18%
Валовая маржа	39.41%	53.41%
Операц. маржа	17.76%	-0.69%
Чистая маржа	15.18%	0.15%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.83	0.63
Текущая ликв.	1.53	2.33
Быстрая ликв.	1.15	2.03
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.39%	0.00%
Коэфф. выплат	9.46%	0.00%
EPS	$18.44	$0.01
Балансовая стоим.	$139.62	$3.04

Технический анализ

Техническая картина в пользу WRBY: скоринг 58/100 vs 18/100. Разрыв существенный, хотя оба значения нуждаются в контексте текущего тренда. По RSI: TMO — 41.2, WRBY — 47.4. Обе акции находятся в одной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: WRBY выше на 3.2%, TMO — ниже на -6.0%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. WRBY выше SMA 200 (+1.8%), TMO — ниже (-14.0%). Долгосрочный тренд в пользу WRBY. ADX: TMO — 32.4 (выраженный тренд), WRBY — 20.2 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. Волатильность: бета TMO — 1.00, WRBY — 1.96. WRBY значительно волатильнее рынка, что увеличивает как потенциал прибыли, так и риски. Дневная волатильность (ATR%) WRBY составляет 9.2%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

TMOWRBY

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	TMO	WRBY
Осцилляторы
RSI (14)	41.23	47.42
Stochastic %K	35.48	34.06
CCI (20)	-93.58	-19.06
MFI	39.89	52.50
Williams %R	-64.52	-65.94
MACD гистограмма	-0.87	-0.03
Momentum (10)	-21.16	2.42
Тренд
ADX	32.36	20.18
Цена vs EMA 9	+0.01%	-7.94%
Цена vs EMA 20	-2.39%	-4.77%
Цена vs SMA 50	-6.05%	+3.23%
Цена vs SMA 200	-14.01%	+1.80%
Объём
CMF	-0.11	0.02
Volume Ratio	103.32	168.35
Волатильность и статистика
Beta	1.00	1.96
ATR %	3.20%	9.20%
Sharpe (1г)	0.16	0.53
RS Rating	43.00	78.00
52w от хая	-29.85	-21.13
BB ширина	9.95	46.97

Финансовая отчётность

По объёму выручки: TMO генерирует 44,56 млрд $, WRBY — 871,90 млн $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: TMO — 6,74 млрд $, WRBY — 1,64 млн $. TMO генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): TMO — 6,29 млрд $, WRBY — 43,74 млн $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.

Показатель	TMO	WRBY
Выручка	44,56 млрд $	871,90 млн $
Чистая прибыль	6,74 млрд $	1,64 млн $
EPS (TTM)	$17.77	$0.01
Операц. Cash Flow	7,82 млрд $	110,78 млн $
Free Cash Flow	6,29 млрд $	43,74 млн $

Дивиденды

Дивидендная политика различается кардинально: TMO обеспечивает 0.39% годовой доходности, WRBY реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. TMO выплачивает дивиденды 14 лет подряд, тогда как WRBY не имеет дивидендной истории.

Показатель	TMO	WRBY
Див. доходность	0.39%	—
Годовые дивиденды	$0.47	—
Коэфф. выплат	9.46%	—
Лет выплат	14.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	-14.69%	—

Сезонность (10 лет)

За 10 лет TMO показывает лучшую среднюю доходность в июле (+7.40%), WRBY — в июле (+12.06%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Наименее удачные месяцы: TMO — февраль (-4.87%), WRBY — февраль (-11.88%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: февраль, октябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: июль, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

TMO

+3.4

-4.9

+0.5

+1.1

+0.1

+1.9

+7.4

+1.4

+0.1

-0.5

+2.2

-0.0

WRBY

+0.4

-11.9

-7.1

-10.6

+11.1

-8.5

+12.1

-1.6

+7.4

-1.6

+2.8

+5.6

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — Thermo Fisher Scientific Inc. или Warby Parker Inc.?

Мультипликатор P/E у Thermo Fisher Scientific Inc. ниже (24.50 vs 2242.24), что может указывать на стоимостную привлекательность. Но низкий P/E иногда отражает ограниченные перспективы роста.

У кого выше рентабельность — TMO или WRBY?

Рентабельность собственного капитала (ROE): TMO — 13.26%, WRBY — 0.37%. Преимущество у TMO.

Какие дивиденды у Thermo Fisher Scientific Inc. и Warby Parker Inc.?

Thermo Fisher Scientific Inc. выплачивает дивиденды с доходностью 0.39%. Warby Parker Inc. дивиденды не платит, направляя прибыль на развитие бизнеса.

Какая компания крупнее по выручке — Thermo Fisher Scientific Inc. или Warby Parker Inc.?

Выручка TMO за TTM — 44,56 млрд $, WRBY — 871,90 млн $. TMO генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — TMO или WRBY?

Чистая маржа TMO — 15.18%, WRBY — 0.15%. TMO оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — TMO или WRBY?

Технический скоринг: TMO — 18/100, WRBY — 58/100. WRBY имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — TMO или WRBY?

Однозначного ответа нет. Счёт 22:17 в пользу TMO по 43 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией