Сравнение TGKBP vs VRSB
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Если ориентироваться на P/E, TGKBP выглядит привлекательнее: 2.68 против 10.84. Премия к оценке VRSB может быть оправдана, если компания растёт быстрее. По P/S (цена/выручка) TGKBP дешевле: 0.15 против 0.59. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. По P/B (цена/балансовая стоимость) TGKBP дешевле: 0.46 против 2.15. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA TGKBP оценён ниже: 1.83 vs 8.55. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. VRSB демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 19.87% против 17.36% у TGKBP. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: VRSB — 5.43%, TGKBP — 5.51%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. TGKBP несёт высокую долговую нагрузку — D/E 2.27, тогда как VRSB практически без долга (D/E 0.55). Повышенный леверидж увеличивает и потенциальную доходность, и риски. Коэффициент текущей ликвидности TGKBP ниже 1 (0.42), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | TGKBP | VRSB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 2.68 | 10.84 | |
| P/B | 0.46 | 2.15 | |
| P/S | 0.15 | 0.59 | |
| PEG | — | 0.48 | |
| EV/EBITDA | 1.83 | 8.55 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 17.36% | 19.87% | |
| ROA | 5.30% | 12.80% | |
| Валовая маржа | — | — | |
| Операц. маржа | -3.14% | 5.29% | |
| Чистая маржа | 5.51% | 5.43% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 2.27 | 0.55 | |
| Текущая ликв. | 0.42 | 1.69 | |
| Быстрая ликв. | 0.36 | 1.69 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | — | 1.93% | |
| Коэфф. выплат | — | 9.53% | |
| EPS | — | $27.05 | |
| Балансовая стоим. | $0.01 | $136.15 | |
Технический анализ
TGKBP набирает 57 из 100 по техническому скорингу, VRSB — 26 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. RSI(14): TGKBP — 56.6 (нейтральная зона), VRSB — 36.3 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Относительно SMA 50 ситуация различается: TGKBP выше на 3.4%, VRSB — ниже на -3.2%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. TGKBP выше SMA 200 (+8.0%), VRSB — ниже (-0.6%). Долгосрочный тренд в пользу TGKBP. Сила тренда по ADX: TGKBP — 41.3 (выраженный тренд), VRSB — 13.8 (нет тренда). TGKBP имеет чётко выраженный тренд, в отличие от VRSB. По бете TGKBP стабильнее (-0.11 vs 0.34). Значение ниже 0.8 делает TGKBP защитной акцией. Дневная волатильность (ATR%) TGKBP составляет 4.2%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | TGKBP | VRSB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 56.63 | 36.28 | |
| Stochastic %K | 40.23 | 23.08 | |
| CCI (20) | 66.73 | -98.48 | |
| MFI | 84.95 | 58.78 | |
| Williams %R | -59.77 | -76.92 | |
| MACD гистограмма | 0.00 | -0.48 | |
| Momentum (10) | 0.00 | -2.00 | |
| Тренд | |||
| ADX | 41.32 | 13.77 | |
| Цена vs EMA 9 | +0.50% | -0.83% | |
| Цена vs EMA 20 | +1.88% | -1.65% | |
| Цена vs SMA 50 | +3.43% | -3.19% | |
| Цена vs SMA 200 | +8.03% | -0.59% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.21 | 0.05 | |
| Volume Ratio | 6.11 | 145.59 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | -0.11 | 0.34 | |
| ATR % | 4.17% | 2.25% | |
| Sharpe (1г) | 0.83 | 0.00 | |
| RS Rating | 62.00 | 53.00 | |
| 52w от хая | -22.37 | -17.86 | |
| BB ширина | 12.38 | 5.41 | |
Финансовая отчётность
Годовая выручка (TTM): TGKBP — 65,03 млн ₽, VRSB — 37,31 млрд ₽. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. TGKBP растёт быстрее по выручке: +11.08% год к году против +8.85% у VRSB. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. Чистая прибыль: TGKBP — 3,58 млн ₽, VRSB — 2,03 млрд ₽. VRSB генерирует больше чистой прибыли. FCF: TGKBP генерирует 13,96 млн ₽, VRSB — 577,76 млн ₽. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | TGKBP | VRSB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 65,03 млн ₽ | 37,31 млрд ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +11.08% | +8.85% | |
| Чистая прибыль | 3,58 млн ₽ | 2,03 млрд ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | +62.40% | +25.55% | |
| EPS (TTM) | $0.00 | $27.05 | |
| Операц. Cash Flow | 17,03 млн ₽ | 625,81 млн ₽ | |
| Free Cash Flow | 13,96 млн ₽ | 577,76 млн ₽ |
Дивиденды
Дивидендная политика различается кардинально: VRSB обеспечивает 1.93% годовой доходности, TGKBP реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. TGKBP платит дивиденды 1 лет подряд, VRSB — 15. Обе компании имеют устойчивую дивидендную историю.
| Показатель | TGKBP | VRSB | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | 1.93% | |
| Годовые дивиденды | $0.00 | $2.58 | |
| Коэфф. выплат | — | 9.53% | |
| Лет выплат | 1.00% | 15.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | 8.22% |
Сезонность (10 лет)
Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для TGKBP — апреле (+15.48%), для VRSB — октябре (+23.78%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Слабые месяцы: для TGKBP — май (-10.38%), для VRSB — ноябрь (-7.46%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: май, ноябрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, апрель, июль, август, декабрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у VRSB: +46.42% против +34.30%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — ТГК-2 - акции привилегированные или ТНС энерго Воронеж?
У кого выше рентабельность — TGKBP или VRSB?
Какие дивиденды у ТГК-2 - акции привилегированные и ТНС энерго Воронеж?
Какая компания крупнее по выручке — ТГК-2 - акции привилегированные или ТНС энерго Воронеж?
У кого выше маржинальность — TGKBP или VRSB?
Какая акция лучше по технике — TGKBP или VRSB?
Что лучше купить — TGKBP или VRSB?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией