Сравнение TGKB vs TORSP
Динамика цен
Фундаментальный анализ
TGKB торгуется с P/E 2,68, тогда как TORSP — с P/E 8,01. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. Мультипликатор P/S также в пользу TGKB: 0,15 vs 0,23 у TORSP. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. Балансовая оценка: P/B TGKB — 0,46, у TORSP — 0,64. EV/EBITDA TGKB — 1,83, у TORSP — 2,80. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE TGKB — 17,36%, у TORSP — 7,96%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. TGKB удерживает чистую маржу на уровне 5,51%, опережая TORSP (2,93%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка TGKB значительно выше: D/E 2,27 vs 0,48 у TORSP. При росте процентных ставок это может создать дополнительное давление на прибыль. Коэффициент текущей ликвидности TGKB ниже 1 (0,42), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | TGKB | TORSP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 2,68 | 8,01 | |
| P/B | 0,46 | 0,64 | |
| P/S | 0,15 | 0,23 | |
| PEG | — | — | |
| EV/EBITDA | 1,83 | 2,80 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 17,36% | 7,96% | |
| ROA | 5,30% | 5,39% | |
| Валовая маржа | — | — | |
| Операц. маржа | -3,14% | 4,06% | |
| Чистая маржа | 5,51% | 2,93% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 2,27 | 0,48 | |
| Текущая ликв. | 0,42 | 0,57 | |
| Быстрая ликв. | 0,36 | 0,51 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | — | 4,90% | |
| Коэфф. выплат | — | 36,75% | |
| EPS | — | $0,08 | |
| Балансовая стоим. | $0,01 | $0,99 | |
Технический анализ
По техническому скорингу TORSP сильнее: 74/100 против 68/100 у TGKB. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у TGKB составляет 57,0 (нейтральная зона), у TORSP — 71,1 (зона перекупленности). Оба значения в нейтральной зоне. TGKB и TORSP находятся выше 50-дневной скользящей средней (+6,5% и +13,2% соответственно). Позитивный технический сигнал для обоих. TORSP выше SMA 200 (+21,1%), TGKB — ниже (-16,4%). Долгосрочный тренд в пользу TORSP. ADX: TGKB — 23,5 (слабый тренд), TORSP — 29,6 (выраженный тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. TORSP менее волатилен — бета 0,83 против 1,11 у TGKB. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) TGKB составляет 7,3%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | TGKB | TORSP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 57,00 | 71,13 | |
| Stochastic %K | 68,44 | 87,50 | |
| CCI (20) | 110,95 | 136,71 | |
| MFI | 80,58 | 72,00 | |
| Williams %R | -31,56 | -12,50 | |
| MACD гистограмма | 0,00 | 0,01 | |
| Momentum (10) | 0,00 | 0,10 | |
| Тренд | |||
| ADX | 23,54 | 29,56 | |
| Цена vs EMA 9 | +5,07% | +7,23% | |
| Цена vs EMA 20 | +8,69% | +12,20% | |
| Цена vs SMA 50 | +6,49% | +13,24% | |
| Цена vs SMA 200 | -16,45% | +21,08% | |
| Объём | |||
| CMF | 0,05 | 0,11 | |
| Volume Ratio | 115,32 | 53,08 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 1,11 | 0,83 | |
| ATR % | 7,25% | 5,36% | |
| Sharpe (1г) | -0,78 | 1,24 | |
| RS Rating | 33,00 | 99,00 | |
| 52w от хая | -38,89 | -18,54 | |
| BB ширина | 33,55 | 32,10 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): TGKB — 65,03 млрд ₽, TORSP — 11,82 млн ₽. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу TORSP: +18,60% г/г vs +14,80%. Обе компании растут, но с разной скоростью. Чистая прибыль: TGKB — 3,58 млрд ₽, TORSP — 346625 ₽. TGKB генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): TGKB — 13,96 млрд ₽, TORSP — 101647 ₽. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | TGKB | TORSP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 65,03 млрд ₽ | 11,82 млн ₽ | |
| Рост выручки (г/г) | +14.80% | +18.60% | |
| Чистая прибыль | 3,58 млрд ₽ | 346625 ₽ | |
| Рост прибыли (г/г) | — | +57.50% | — |
| EPS (TTM) | $0,00 | $0,08 | |
| Операц. Cash Flow | 17,03 млрд ₽ | 882501 ₽ | |
| Free Cash Flow | 13,96 млрд ₽ | 101647 ₽ |
Дивиденды
TORSP выплачивает дивиденды с доходностью 4,90% годовых, тогда как TGKB дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. Стаж непрерывных выплат: TGKB — 1 лет, TORSP — 15 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат.
| Показатель | TGKB | TORSP | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | 4,90% | |
| Годовые дивиденды | $0,00 | $0,03 | |
| Коэфф. выплат | — | 36,75% | |
| Лет выплат | 1 | 15 | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | 12,80% |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет TORSP показывает лучшую доходность в августе (+6,57%). Для TGKB сезонные данные отсутствуют.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — ТГК-2 или ТРК привилегированные?
У кого выше рентабельность — TGKB или TORSP?
Какие дивиденды у ТГК-2 и ТРК привилегированные?
Какая компания крупнее по выручке — ТГК-2 или ТРК привилегированные?
У кого выше маржинальность — TGKB или TORSP?
Какая акция лучше по технике — TGKB или TORSP?
Что лучше купить — TGKB или TORSP?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 10.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией