Сравнение TEM vs UNH
Динамика цен
Фундаментальный анализ
TEM имеет отрицательный P/E (-27.09), что указывает на убыточность. Сравнивать по P/E не корректно — UNH прибылен с P/E 28.96. Для сопоставления лучше использовать P/S и EV/EBITDA. По соотношению цены к выручке (P/S) UNH оценён ниже: 0.77 против 5.87. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) UNH дешевле: 3.36 против 19.71. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. ROE TEM отрицательный (-70.24%), что говорит об убыточности. UNH генерирует прибыль с ROE 12.40%. По этому критерию преимущество однозначно. TEM убыточен — чистая маржа -22.20%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: TEM — 1.96, UNH — 0.75. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности. Коэффициент текущей ликвидности UNH ниже 1 (0.80), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | TEM | UNH | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | -27.09 | 28.96 | |
| P/B | 19.71 | 3.36 | |
| P/S | 5.87 | 0.77 | |
| PEG | -2.31 | -0.65 | |
| EV/EBITDA | -41.60 | 17.32 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | -70.24% | 12.40% | |
| ROA | -14.19% | 3.85% | |
| Валовая маржа | 69.55% | 18.80% | |
| Операц. маржа | -18.13% | 4.19% | |
| Чистая маржа | -22.20% | 2.68% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1.96 | 0.75 | |
| Текущая ликв. | 3.31 | 0.80 | |
| Быстрая ликв. | 3.15 | 0.80 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.00% | 2.31% | |
| Коэфф. выплат | 0.00% | 66.50% | |
| EPS | $-1.69 | $13.24 | |
| Балансовая стоим. | $2.33 | $115.74 | |
Технический анализ
Техническая картина в пользу UNH: скоринг 86/100 vs 25/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: TEM — 41.8, UNH — 65.6. Обе акции находятся в одной зоне. UNH торгуется выше SMA 50 (17.5%), тогда как TEM ниже этой средней (-5.8%). Положение выше скользящей средней подтверждает восходящий импульс. UNH выше SMA 200 (+19.1%), TEM — ниже (-30.0%). Долгосрочный тренд в пользу UNH. Сила тренда по ADX: TEM — 20.0 (слабый тренд), UNH — 50.6 (выраженный тренд). Волатильность: бета UNH — 0.67, TEM — 2.64. TEM значительно волатильнее рынка, что увеличивает как потенциал прибыли, так и риски. Дневная волатильность (ATR%) TEM составляет 6.2%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | TEM | UNH | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 41.84 | 65.61 | |
| Stochastic %K | 23.59 | 54.58 | |
| CCI (20) | -86.68 | 56.60 | |
| MFI | 21.27 | 45.77 | |
| Williams %R | -76.41 | -45.42 | |
| MACD гистограмма | -0.81 | -1.65 | |
| Momentum (10) | -7.62 | 16.02 | |
| Тренд | |||
| ADX | 20.01 | 50.63 | |
| Цена vs EMA 9 | +0.42% | -0.76% | |
| Цена vs EMA 20 | -3.80% | +2.86% | |
| Цена vs SMA 50 | -5.75% | +17.48% | |
| Цена vs SMA 200 | -29.97% | +19.07% | |
| Объём | |||
| CMF | 0.08 | 0.33 | |
| Volume Ratio | 73.76 | 117.63 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 2.64 | 0.67 | |
| ATR % | 6.19% | 2.44% | |
| Sharpe (1г) | -0.19 | 0.61 | |
| RS Rating | 15.00 | 67.00 | |
| 52w от хая | -55.44 | -5.16 | |
| BB ширина | 31.70 | 14.98 | |
Финансовая отчётность
По объёму выручки: TEM генерирует 1,27 млрд $, UNH — 447,57 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. По чистой прибыли ситуация полярная: UNH зарабатывает 12,06 млрд $, а TEM фиксирует убыток (-245,03 млн $). Инвестору стоит оценить причины и перспективы выхода на прибыль. FCF: TEM генерирует -239,14 млн $, UNH — 16,07 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | TEM | UNH | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 1,27 млрд $ | 447,57 млрд $ | |
| Чистая прибыль | -245,03 млн $ | 12,06 млрд $ | |
| EPS (TTM) | $-1.41 | $13.23 | |
| Операц. Cash Flow | -218,09 млн $ | 19,70 млрд $ | |
| Free Cash Flow | -239,14 млн $ | 16,07 млрд $ |
Дивиденды
Дивидендная политика различается кардинально: UNH обеспечивает 2.31% годовой доходности, TEM реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. UNH выплачивает дивиденды 14 лет подряд, тогда как TEM не имеет дивидендной истории.
| Показатель | TEM | UNH | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | 2.31% | |
| Годовые дивиденды | — | $2.21 | |
| Коэфф. выплат | — | 66.50% | |
| Лет выплат | 0.00% | 14.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | -16.97% |
Сезонность (10 лет)
За 10 лет TEM показывает лучшую среднюю доходность в августе (+44.69%), UNH — в ноябре (+5.72%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для TEM — декабрь (-33.32%), для UNH — февраль (-3.00%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: февраль, декабрь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: апрель, июль, август, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у TEM: +60.97% против +14.92%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Tempus AI, Inc. или UnitedHealth Group Incorporated?
У кого выше рентабельность — TEM или UNH?
Какие дивиденды у Tempus AI, Inc. и UnitedHealth Group Incorporated?
Какая компания крупнее по выручке — Tempus AI, Inc. или UnitedHealth Group Incorporated?
Какая акция лучше по технике — TEM или UNH?
Что лучше купить — TEM или UNH?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией