Сравнение STUB vs U

Тикер 1

Тикер 2

STUB15

20U

STUB против U — два эмитента индустрии «Программное обеспечение», каждый со своими сильными сторонами. Проанализируем основные финансовые и технические показатели обеих компаний. По капитализации U крупнее в 3.2× (11,15 млрд $ vs 3,45 млрд $). Ни STUB (P/E -1.96), ни U (P/E -16.95) сейчас не прибыльны. В отсутствие положительной прибыли инвестору следует ориентироваться на выручку, маржинальность и денежный поток. STUB убыточен — чистая маржа -102.35%. Компания тратит больше, чем зарабатывает, что при длительном сохранении такого тренда создаёт риски для акционеров. STUB набирает 78 из 100 по техническому скорингу, U — 44 из 100. Анализ учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объёмы и волатильность. Сравнение заканчивается со счётом 15:20 — практически равный результат. Обе компании имеют свои преимущества, и однозначного фаворита нет.

StubHub Holdings, Inc.

STUBNYSE

9,84 $-0,16 $ (-1,60%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 3,45 млрд $

ETP Rank3.6

Стоимость

10.0

Качество

3.9

Рост

2.8

Техника

8.0

Дивиденды

—

Прогнозы

6.5

Сезонность

5.0

Unity Software Inc.

UNYSE

25,54 $-0,69 $ (-2,63%)

Технологии · Программное обеспечение

Капитализация: 11,15 млрд $

ETP Rank3.0

Стоимость

9.3

Качество

4.3

Рост

3.2

Техника

3.0

Дивиденды

—

Прогнозы

8.0

Сезонность

3.0

Динамика цен

STUBU

Фундаментальный анализ

Обе компании убыточны: P/E STUB — -1.96, U — -16.95. Сравнение по этому мультипликатору неинформативно. Стоит обратить внимание на P/S, динамику выручки и прогноз выхода на прибыль. По соотношению цены к выручке (P/S) STUB оценён ниже: 1.96 против 5.95. P/S менее подвержен искажениям бухгалтерской прибыли, чем P/E. По P/B (цена/балансовая стоимость) STUB дешевле: 1.78 против 3.83. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: STUB — 0.74, U — 0.75. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.

STUBU

Показатель	STUB	U
Мультипликаторы оценки
P/E	-1.96	-16.95
P/B	1.78	3.83
P/S	1.96	5.95
PEG	-0.01	0.29
EV/EBITDA	-2.60	-39.15
Рентабельность
ROE	-94.27%	-21.33%
ROA	-34.29%	-10.30%
Валовая маржа	81.15%	59.38%
Операц. маржа	-71.69%	-36.09%
Чистая маржа	-102.35%	-34.95%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.74	0.75
Текущая ликв.	1.10	1.95
Быстрая ликв.	1.10	1.95
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	0.00%	0.00%
Коэфф. выплат	0.00%	0.00%
EPS	$-5.11	$-1.55
Балансовая стоим.	$5.62	$7.46

Технический анализ

Техническая картина в пользу STUB: скоринг 78/100 vs 44/100. Значение выше 70 указывает на устойчивый бычий тренд. По RSI: STUB — 79.0, U — 47.3. STUB в зоне зона перекупленности, а U — нейтральная зона, что может создать расхождение в краткосрочной динамике. Обе акции торгуются выше SMA 50: STUB на 38.3%, U на 7.8%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: STUB — 25.0 (слабый тренд), U — 30.3 (выраженный тренд). Волатильность: бета U — 2.37, STUB — 3.59. STUB значительно волатильнее рынка, что увеличивает как потенциал прибыли, так и риски. Дневная волатильность (ATR%) STUB составляет 6.2%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

STUBU

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	STUB	U
Осцилляторы
RSI (14)	79.05	47.32
Stochastic %K	94.23	6.06
CCI (20)	194.12	-126.89
MFI	72.03	41.19
Williams %R	-5.77	-93.94
MACD гистограмма	0.27	-0.34
Momentum (10)	2.40	-1.19
Тренд
ADX	24.96	30.27
Цена vs EMA 9	+13.76%	-3.55%
Цена vs EMA 20	+22.89%	-2.76%
Цена vs SMA 50	+38.30%	+7.77%
Цена vs SMA 200	—	-24.90%
Объём
CMF	0.12	0.01
Volume Ratio	141.18	62.42
Волатильность и статистика
Beta	3.59	2.37
ATR %	6.16%	5.95%
Sharpe (1г)	—	0.59
RS Rating	—	61.00
52w от хая	-64.14	-51.03
BB ширина	43.21	9.03

Финансовая отчётность

По объёму выручки: STUB генерирует 1,75 млрд $, U — 1,85 млрд $. Сравнение TTM-выручки позволяет оценить текущий масштаб бизнеса без влияния сезонности. Чистая прибыль: STUB — -1,91 млрд $, U — -402,76 млн $. U генерирует больше чистой прибыли. FCF: STUB генерирует 191,18 млн $, U — 403,93 млн $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.

Показатель	STUB	U
Выручка	1,75 млрд $	1,85 млрд $
Чистая прибыль	-1,91 млрд $	-402,76 млн $
EPS (TTM)	$-5.76	$-0.96
Операц. Cash Flow	192,57 млн $	422,95 млн $
Free Cash Flow	191,18 млн $	403,93 млн $

Дивиденды

Дивиденды отсутствуют у обеих компаний. Весь возврат инвестору формируется за счёт роста котировок.

Показатель	STUB	U
Див. доходность	—	—
Годовые дивиденды	—	—
Коэфф. выплат	—	—
Лет выплат	0.00%	0.00%
CAGR дивидендов (5л)	—	—

Сезонность (10 лет)

За 10 лет STUB показывает лучшую среднюю доходность в декабре (+22.11%), U — в ноябре (+26.77%). Сезонные паттерны помогают выбрать оптимальное время для открытия позиции. Слабые месяцы: для STUB — март (-36.71%), для U — февраль (-12.12%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: январь, февраль, март. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

STUB

-1.2

-26.9

-36.7

+19.5

+0.0

-23.4

+11.9

-34.5

+22.1

-8.1

-12.1

-1.9

-5.4

-7.2

+7.9

+9.7

+8.0

+4.4

-1.0

+26.8

-1.7

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — StubHub Holdings, Inc. или Unity Software Inc.?

Прямое сравнение по P/E затруднено — одна из компаний убыточна (отрицательный P/E). В таких случаях корректнее сравнивать по P/S, EV/Revenue и свободному денежному потоку.

У кого выше рентабельность — STUB или U?

ROE STUB — -94.27%, U — -21.33%. U демонстрирует более высокую рентабельность капитала, что свидетельствует об эффективном использовании средств акционеров.

Какие дивиденды у StubHub Holdings, Inc. и Unity Software Inc.?

Ни одна из компаний в настоящее время не выплачивает дивиденды. Доходность формируется исключительно за счёт роста котировок.

Какая компания крупнее по выручке — StubHub Holdings, Inc. или Unity Software Inc.?

По объёму выручки: STUB — 1,75 млрд $, U — 1,85 млрд $. Масштаб бизнеса важен для оценки устойчивости и рыночной позиции.

Какая акция лучше по технике — STUB или U?

Технический скоринг: STUB — 78/100, U — 44/100. STUB имеет более сильную техническую картину. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — STUB или U?

Выбор зависит от инвестиционных целей. По совокупности 40 метрик STUB выигрывает 15, U — 20. Рекомендуется учитывать собственную стратегию, горизонт инвестирования и толерантность к риску. Данное сравнение не является инвестиционной рекомендацией.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией