Сравнение STSBP vs UPRO

Тикер 1

Тикер 2

STSBP12

27UPRO

СтаврЭнСб привилегированные (STSBP) из индустрии «Электрогенерация» и Юнипро (UPRO) из индустрии «Электросети» — обе компании относятся к сектору «Коммунальные услуги», но работают в разных нишах. По капитализации UPRO крупнее в 70.7× (86,85 млрд ₽ vs 1,23 млрд ₽). UPRO торгуется с P/E 2.37, тогда как STSBP — с P/E 3.00. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. ROE STSBP — 32.73%, у UPRO — 17.60%. Показатель выше 20% считается отличным для большинства отраслей. UPRO удерживает чистую маржу на уровне 29.33%, опережая STSBP (3.33%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. STSBP выплачивает дивиденды с доходностью 10.19% годовых, тогда как UPRO дивиденды не платит. Это критический фактор для инвесторов, ориентированных на денежный поток. Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 29/100 и 31/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. Счёт 27:12 — убедительное преимущество UPRO. Компания опережает соперника по большинству анализируемых параметров.

СтаврЭнСб привилегированные

STSBPRU

4,69 ₽

Коммунальные услуги · Электрогенерация

Капитализация: 1,23 млрд ₽

ETP Rank7.5

Стоимость

8.8

Качество

8.4

Рост

8.8

Техника

3.0

Дивиденды

9.0

Прогнозы

—

Сезонность

7.0

Юнипро

UPRORU

1,38 ₽

Коммунальные услуги · Электросети

Капитализация: 86,85 млрд ₽

ETP Rank6.1

Стоимость

8.5

Качество

8.2

Рост

7.4

Техника

3.0

Дивиденды

2.0

Прогнозы

9.0

Сезонность

3.0

Динамика цен

STSBPUPRO

Фундаментальный анализ

Стоимостная оценка в пользу UPRO — P/E 2.37 vs 3.00 у STSBP. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. По P/S (цена/выручка) STSBP дешевле: 0.10 против 0.70. Этот мультипликатор особенно полезен для сравнения компаний с нестабильной прибылью. Балансовая оценка: P/B UPRO — 0.42, у STSBP — 0.98. UPRO торгуется ниже балансовой стоимости, что редкость для качественных бизнесов. По ROE лидирует STSBP (32.73% vs 17.60%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа UPRO — 29.33%, у STSBP — 3.33%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у STSBP — 0.92, у UPRO — 0.07. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.

STSBPUPRO

Показатель	STSBP	UPRO
Мультипликаторы оценки
P/E	3.00	2.37
P/B	0.98	0.42
P/S	0.10	0.70
PEG	0.11	0.09
EV/EBITDA	2.32	—
Рентабельность
ROE	32.73%	17.60%
ROA	17.07%	16.49%
Валовая маржа	—	—
Операц. маржа	3.92%	23.27%
Чистая маржа	3.33%	29.33%
Долговая нагрузка
Долг/Капитал	0.92	0.07
Текущая ликв.	1.28	11.97
Быстрая ликв.	1.27	11.97
Дивиденды и прибыль
Див. доходность	10.19%	—
Коэфф. выплат	48.48%	20.47%
EPS	$0.97	$0.62
Балансовая стоим.	$2.23	$3.55

Технический анализ

Технический анализ показывает схожую картину — скоринг 29/100 и 31/100. Обе акции находятся в сопоставимых условиях с точки зрения теханализа. RSI(14): STSBP — 31.6 (нейтральная зона), UPRO — 40.8 (нейтральная зона). Индекс относительной силы помогает определить перекупленность или перепроданность актива. Обе акции ниже SMA 50: STSBP на -14.5%, UPRO на -3.7%. Это медвежий краткосрочный сигнал. ADX: STSBP — 35.3 (выраженный тренд), UPRO — 23.8 (слабый тренд). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. По бете STSBP стабильнее (0.52 vs 0.94). Значение ниже 0.8 делает STSBP защитной акцией. Дневная волатильность (ATR%) STSBP составляет 4.7%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.

STSBPUPRO

Общая оценка

Осцилляторы

Тренд

Объём

Волатильность

Индикатор	STSBP	UPRO
Осцилляторы
RSI (14)	31.56	40.77
Stochastic %K	16.43	34.64
CCI (20)	-62.57	-63.15
MFI	24.05	59.00
Williams %R	-83.57	-65.36
MACD гистограмма	-0.02	0.00
Momentum (10)	-0.06	0.01
Тренд
ADX	35.30	23.84
Цена vs EMA 9	-1.90%	-0.54%
Цена vs EMA 20	-6.55%	-1.27%
Цена vs SMA 50	-14.53%	-3.71%
Цена vs SMA 200	-10.47%	-6.48%
Объём
CMF	-0.16	-0.05
Volume Ratio	23.14	46.71
Волатильность и статистика
Beta	0.52	0.94
ATR %	4.67%	2.19%
Sharpe (1г)	0.26	-0.31
RS Rating	58.00	39.00
52w от хая	-34.43	-27.46
BB ширина	39.10	4.70

Финансовая отчётность

Годовая выручка (TTM): STSBP — 24,59 млн ₽, UPRO — 134,30 млрд ₽. При оценке следует учитывать не только абсолютные значения, но и динамику роста. STSBP растёт быстрее по выручке: +10.62% год к году против +8.28% у UPRO. Темп роста — ключевой фактор для оценки будущей стоимости. Чистая прибыль: STSBP — 818339 ₽, UPRO — 39,39 млрд ₽. UPRO генерирует больше чистой прибыли.

Показатель	STSBP	UPRO	Лидер
Выручка	24,59 млн ₽	134,30 млрд ₽
Рост выручки (г/г)	+10.62%	+8.28%
Чистая прибыль	818339 ₽	39,39 млрд ₽
Рост прибыли (г/г)	+21.27%	+22.80%
EPS (TTM)	$0.73	$0.62
Операц. Cash Flow	995792 ₽	—	—
Free Cash Flow	671469 ₽	—	—

Дивиденды

Дивидендная политика различается кардинально: STSBP обеспечивает 10.19% годовой доходности, UPRO реинвестирует прибыль в развитие без выплат акционерам. Стаж непрерывных выплат: STSBP — 16 лет, UPRO — 10 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. CAGR дивидендов за пять лет: STSBP — +74.88%, UPRO — +3.28%. Высокий темп роста дивидендов потенциально увеличивает общую доходность инвестора. Коэффициент выплат (Payout Ratio): STSBP — 48.48%, UPRO — 20.47%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.

Показатель	STSBP	UPRO
Див. доходность	10.19%	—
Годовые дивиденды	$0.47	$0.32
Коэфф. выплат	48.48%	20.47%
Лет выплат	16.00%	10.00%
CAGR дивидендов (5л)	74.88%	3.28%

Сезонность (10 лет)

Сезонный анализ за 10 лет: лучший месяц для STSBP — январе (+15.42%), для UPRO — январе (+3.86%). Исторические паттерны не гарантируют будущих результатов, но создают статистическое преимущество. Наименее удачные месяцы: STSBP — сентябрь (-1.78%), UPRO — сентябрь (-3.91%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: январь, июль, октябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику.

Янв

Фев

Мар

Апр

Май

Июн

Июл

Авг

Сен

Окт

Ноя

Дек

STSBP

+15.4

+0.6

+1.3

+1.4

+12.0

-0.4

+4.1

+13.8

-1.8

+1.2

+3.5

+3.0

UPRO

+3.9

-1.4

-0.5

-2.0

-2.6

+1.4

+2.1

+0.7

-3.9

+1.8

+0.6

-1.1

Частые вопросы

Какая акция дешевле по мультипликаторам — СтаврЭнСб привилегированные или Юнипро?

По соотношению цены к прибыли дешевле выглядит Юнипро: P/E 2.37 против 3.00. Рекомендуется анализировать в комплексе с другими мультипликаторами.

У кого выше рентабельность — STSBP или UPRO?

Рентабельность собственного капитала (ROE): STSBP — 32.73%, UPRO — 17.60%. Преимущество у STSBP.

Какие дивиденды у СтаврЭнСб привилегированные и Юнипро?

СтаврЭнСб привилегированные выплачивает дивиденды с доходностью 10.19%. Юнипро дивиденды не платит, направляя прибыль на развитие бизнеса.

Какая компания крупнее по выручке — СтаврЭнСб привилегированные или Юнипро?

Выручка STSBP за TTM — 24,59 млн ₽, UPRO — 134,30 млрд ₽. UPRO генерирует больше выручки, что говорит о бо́льшем масштабе бизнеса.

У кого выше маржинальность — STSBP или UPRO?

Чистая маржа STSBP — 3.33%, UPRO — 29.33%. UPRO оставляет бо́льшую долю выручки в качестве прибыли.

Какая акция лучше по технике — STSBP или UPRO?

Технический скоринг: STSBP — 29/100, UPRO — 31/100. Показатели близки — явного технического фаворита нет. Скоринг учитывает осцилляторы, трендовые индикаторы, объём и волатильность.

Что лучше купить — STSBP или UPRO?

Однозначного ответа нет. Счёт 12:27 в пользу UPRO по 43 метрикам. Итоговое решение определяется вашей стратегией, горизонтом и отношением к риску. Это не индивидуальная инвестиционная рекомендация.

Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026

Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией