Сравнение SPSC vs XYZ
Динамика цен
Фундаментальный анализ
Стоимостная оценка в пользу SPSC — P/E 22.11 vs 52.58 у XYZ. Разрыв существенный, что заслуживает внимания при формировании позиции. Мультипликатор P/S также в пользу XYZ: 1.72 vs 2.59 у SPSC. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. EV/EBITDA SPSC — 10.18, у XYZ — 15.48. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. ROE SPSC — 9.45%, у XYZ — 3.64%. Оба показателя находятся в приемлемом диапазоне. SPSC удерживает чистую маржу на уровне 11.92%, опережая XYZ (3.29%). Высокая маржинальность создаёт запас прочности при ухудшении конъюнктуры. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у SPSC — 0.01, у XYZ — 0.37. Обе компании поддерживают умеренный леверидж.
| Показатель | SPSC | XYZ | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 22.11 | 52.58 | |
| P/B | 2.09 | 1.95 | |
| P/S | 2.59 | 1.72 | |
| PEG | 2.00 | -0.76 | |
| EV/EBITDA | 10.18 | 15.48 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 9.45% | 3.64% | |
| ROA | 7.83% | 2.01% | |
| Валовая маржа | 66.82% | 44.99% | |
| Операц. маржа | 15.34% | 4.24% | |
| Чистая маржа | 11.92% | 3.29% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0.01 | 0.37 | |
| Текущая ликв. | 2.12 | 1.99 | |
| Быстрая ликв. | 2.12 | 1.97 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0.00% | 0.00% | |
| Коэфф. выплат | 0.00% | 0.00% | |
| EPS | $2.43 | $1.35 | |
| Балансовая стоим. | $25.74 | $36.28 | |
Технический анализ
По техническому скорингу XYZ сильнее: 44/100 против 29/100 у SPSC. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у SPSC составляет 47.2 (нейтральная зона), у XYZ — 53.5 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: XYZ выше на 7.5%, SPSC — ниже на -3.9%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. XYZ выше SMA 200 (+3.6%), SPSC — ниже (-35.4%). Долгосрочный тренд в пользу XYZ. ADX: SPSC — 14.7 (нет тренда), XYZ — 17.5 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. SPSC менее волатилен — бета 0.85 против 2.05 у XYZ. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) SPSC составляет 5.1%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | SPSC | XYZ | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 47.18 | 53.53 | |
| Stochastic %K | 43.56 | 33.01 | |
| CCI (20) | -59.62 | -62.47 | |
| MFI | 42.59 | 37.56 | |
| Williams %R | -56.44 | -66.99 | |
| MACD гистограмма | -0.13 | -0.54 | |
| Momentum (10) | -2.13 | 0.06 | |
| Тренд | |||
| ADX | 14.68 | 17.51 | |
| Цена vs EMA 9 | +1.39% | +0.17% | |
| Цена vs EMA 20 | -0.61% | +0.85% | |
| Цена vs SMA 50 | -3.92% | +7.45% | |
| Цена vs SMA 200 | -35.40% | +3.65% | |
| Объём | |||
| CMF | -0.04 | -0.11 | |
| Volume Ratio | 85.88 | 124.13 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0.85 | 2.05 | |
| ATR % | 5.13% | 3.85% | |
| Sharpe (1г) | -1.98 | 0.55 | |
| RS Rating | 1.00 | 67.00 | |
| 52w от хая | -64.22 | -14.07 | |
| BB ширина | 19.23 | 7.46 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): SPSC — 751,50 млн $, XYZ — 24,19 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Чистая прибыль: SPSC — 93,34 млн $, XYZ — 1,30 млрд $. XYZ генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): SPSC — 152,27 млн $, XYZ — 2,42 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | SPSC | XYZ | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 751,50 млн $ | 24,19 млрд $ | |
| Чистая прибыль | 93,34 млн $ | 1,30 млрд $ | |
| EPS (TTM) | $2.46 | $2.13 | |
| Операц. Cash Flow | 178,79 млн $ | 2,58 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 152,27 млн $ | 2,42 млрд $ |
Дивиденды
Обе компании не платят дивиденды. Инвесторам, ориентированным на пассивный доход, стоит обратить внимание на альтернативные эмитенты в портфеле.
| Показатель | SPSC | XYZ | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | — | — | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 0.00% | 0.00% | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | — |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность SPSC приходится на ноябре (+6.59%), а XYZ — на ноябре (+12.58%). Наименее удачные месяцы: SPSC — февраль (-6.39%), XYZ — сентябрь (-3.94%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: март. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: апрель, июнь, июль, август, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у XYZ: +33.06% против +12.42%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — SPS Commerce, Inc. или Block, Inc.?
У кого выше рентабельность — SPSC или XYZ?
Какие дивиденды у SPS Commerce, Inc. и Block, Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — SPS Commerce, Inc. или Block, Inc.?
У кого выше маржинальность — SPSC или XYZ?
Какая акция лучше по технике — SPSC или XYZ?
Что лучше купить — SPSC или XYZ?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 22.05.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией