Сравнение SPGI vs TW
Динамика цен
Фундаментальный анализ
TW торгуется с P/E 24,74, тогда как SPGI — с P/E 24,96. При анализе стоит учитывать также P/S и EV/EBITDA для полной картины. Мультипликатор P/S также в пользу SPGI: 7,50 vs 10,03 у TW. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. EV/EBITDA TW — 13,34, у SPGI — 16,11. Этот мультипликатор не зависит от структуры капитала и налогового режима, что делает кросс-секторное сравнение корректным. По ROE лидирует SPGI (15,47% vs 13,78%). Рентабельность собственного капитала — один из ключевых показателей качества бизнеса. Чистая маржа TW — 40,66%, у SPGI — 30,53%. Более высокая маржинальность означает, что компания оставляет себе бо́льшую долю выручки в виде прибыли. Долговая нагрузка сопоставима: D/E у SPGI — 0,50, у TW — 0,02. Обе компании поддерживают умеренный леверидж. Коэффициент текущей ликвидности SPGI ниже 1 (0,95), что может указывать на краткосрочные проблемы с покрытием обязательств.
| Показатель | SPGI | TW | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 24,96 | 24,74 | |
| P/B | 3,83 | 3,33 | |
| P/S | 7,50 | 10,03 | |
| PEG | 0,95 | 0,41 | |
| EV/EBITDA | 16,11 | 13,34 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 15,47% | 13,78% | |
| ROA | 7,82% | 10,87% | |
| Валовая маржа | 70,90% | 68,14% | |
| Операц. маржа | 46,27% | 44,13% | |
| Чистая маржа | 30,53% | 40,66% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 0,50 | 0,02 | |
| Текущая ликв. | 0,95 | 6,05 | |
| Быстрая ликв. | 0,95 | 6,05 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0,94% | 0,50% | |
| Коэфф. выплат | 23,49% | 12,33% | |
| EPS | $16,66 | $4,22 | |
| Балансовая стоим. | $124,04 | $34,54 | |
Технический анализ
По техническому скорингу TW сильнее: 67/100 против 28/100 у SPGI. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у SPGI составляет 43,2 (нейтральная зона), у TW — 55,0 (нейтральная зона). Оба значения в нейтральной зоне. Относительно SMA 50 ситуация различается: TW выше на 3,8%, SPGI — ниже на -2,9%. Это может указывать на расхождение в краткосрочных трендах. ADX: SPGI — 17,6 (нет тренда), TW — 10,6 (нет тренда). Значение выше 25 указывает на выраженный тренд, ниже 20 — на боковое движение. TW менее волатилен — бета -0,21 против 0,34 у SPGI. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) TW составляет 3,0%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | SPGI | TW | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 43,21 | 55,03 | |
| Stochastic %K | 16,66 | 66,57 | |
| CCI (20) | -78,08 | 86,58 | |
| MFI | 33,12 | 65,12 | |
| Williams %R | -83,34 | -33,43 | |
| MACD гистограмма | -1,69 | 0,33 | |
| Momentum (10) | -9,54 | -4,26 | |
| Тренд | |||
| ADX | 17,61 | 10,57 | |
| Цена vs EMA 9 | -0,48% | +0,96% | |
| Цена vs EMA 20 | -1,83% | +1,95% | |
| Цена vs SMA 50 | -2,85% | +3,76% | |
| Цена vs SMA 200 | -9,69% | -4,56% | |
| Объём | |||
| CMF | -0,02 | 0,15 | |
| Volume Ratio | 94,29 | 72,03 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,34 | -0,21 | |
| ATR % | 2,72% | 3,03% | |
| Sharpe (1г) | -1,09 | -0,78 | |
| RS Rating | 11,00 | 15,00 | |
| 52w от хая | -29,18 | -23,35 | |
| BB ширина | 14,32 | 9,91 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): SPGI — 15,34 млрд $, TW — 2,05 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу TW: +18,90% г/г vs +7,90%. Обе компании растут, но с разной скоростью. Чистая прибыль: SPGI — 4,47 млрд $, TW — 812,79 млн $. SPGI генерирует больше чистой прибыли. Свободный денежный поток (FCF): SPGI — 5,46 млрд $, TW — 1,13 млрд $. Положительный FCF говорит о способности компании финансировать развитие, гасить долг и возвращать капитал акционерам.
| Показатель | SPGI | TW | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 15,34 млрд $ | 2,05 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | +7.90% | +18.90% | |
| Чистая прибыль | 4,47 млрд $ | 812,79 млн $ | |
| Рост прибыли (г/г) | +16.10% | +62.10% | |
| EPS (TTM) | $14,67 | $3,81 | |
| Операц. Cash Flow | 5,65 млрд $ | 1,17 млрд $ | |
| Free Cash Flow | 5,46 млрд $ | 1,13 млрд $ |
Дивиденды
SPGI и TW — дивидендные акции. Доходность: SPGI — 0,94%, TW — 0,50%. Для долгосрочного портфеля важна не только текущая доходность, но и история стабильных выплат. Стаж непрерывных выплат: SPGI — 13 лет, TW — 8 лет. Длительная история дивидендов снижает риск неожиданного прекращения выплат. Коэффициент выплат (Payout Ratio): SPGI — 23,49%, TW — 12,33%. Оба показателя в приемлемом диапазоне, оставляя компаниям пространство для реинвестирования.
| Показатель | SPGI | TW | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | 0,94% | 0,50% | |
| Годовые дивиденды | $2,91 | $0,42 | |
| Коэфф. выплат | 23,49% | 12,33% | |
| Лет выплат | 13 | 8 | |
| CAGR дивидендов (5л) | -1,13% | 5,59% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность SPGI приходится на ноябре (+5,05%), а TW — на ноябре (+6,85%). Наименее удачные месяцы: SPGI — сентябрь (-4,41%), TW — сентябрь (-6,64%). Сезонная слабость может усиливаться общерыночной коррекцией. Оба тикера исторически слабы в: сентябрь. Совпадение зон слабости означает, что в эти периоды портфель из этих двух акций не обеспечит диверсификацию. Совместные сильные месяцы: май, июль, ноябрь. В эти периоды обе акции исторически показывают положительную динамику. Суммарная сезонная доходность за год выше у TW: +17,91% против +13,92%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — S&P Global Inc. или Tradeweb Markets Inc.?
У кого выше рентабельность — SPGI или TW?
Какие дивиденды у S&P Global Inc. и Tradeweb Markets Inc.?
Какая компания крупнее по выручке — S&P Global Inc. или Tradeweb Markets Inc.?
У кого выше маржинальность — SPGI или TW?
Какая акция лучше по технике — SPGI или TW?
Что лучше купить — SPGI или TW?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 13.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией