Сравнение SOLV vs THC
Динамика цен
Фундаментальный анализ
По коэффициенту «цена/прибыль» лидирует THC с P/E 10,04 (у SOLV — 10,09). Инвесторы, ориентированные на стоимость, отдадут предпочтение более дешёвому мультипликатору. Мультипликатор P/S также в пользу THC: 0,97 vs 1,73 у SOLV. Низкий P/S может сигнализировать о недооценке относительно генерируемой выручки. По P/B (цена/балансовая стоимость) SOLV дешевле: 3,00 против 4,70. Низкий P/B интересен value-инвесторам, но может отражать проблемы с рентабельностью активов. По EV/EBITDA THC оценён ниже: 6,36 vs 7,41. Среди институциональных инвесторов этот мультипликатор считается одним из наиболее объективных. THC демонстрирует более высокую рентабельность капитала: ROE 50,63% против 28,96% у SOLV. Высокий ROE свидетельствует об эффективном использовании акционерного капитала. Маржинальность: SOLV — 17,26%, THC — 10,27%. Оба показателя в рамках отраслевой нормы. По соотношению долга к капиталу (D/E) ситуация похожая: SOLV — 1,10, THC — 2,84. Ни одна из компаний не имеет опасного уровня задолженности.
| Показатель | SOLV | THC | Лидер |
|---|---|---|---|
| Мультипликаторы оценки | |||
| P/E | 10,09 | 10,04 | |
| P/B | 3,00 | 4,70 | |
| P/S | 1,73 | 0,97 | |
| PEG | 0,04 | 0,15 | |
| EV/EBITDA | 7,41 | 6,36 | |
| Рентабельность | |||
| ROE | 28,96% | 50,63% | |
| ROA | 10,07% | 7,31% | |
| Валовая маржа | 54,69% | 26,87% | |
| Операц. маржа | 24,99% | 16,80% | |
| Чистая маржа | 17,26% | 10,27% | |
| Долговая нагрузка | |||
| Долг/Капитал | 1,10 | 2,84 | |
| Текущая ликв. | 1,02 | 1,41 | |
| Быстрая ликв. | 0,74 | 1,35 | |
| Дивиденды и прибыль | |||
| Див. доходность | 0,00% | 0,00% | |
| Коэфф. выплат | 0,00% | 0,00% | |
| EPS | $8,27 | $26,83 | |
| Балансовая стоим. | $27,67 | $104,16 | |
Технический анализ
По техническому скорингу THC сильнее: 73/100 против 67/100 у SOLV. Это отражает более благоприятную картину по осцилляторам, тренду и объёму. Осциллятор RSI у SOLV составляет 52,8 (нейтральная зона), у THC — 71,3 (зона перекупленности). Оба значения в нейтральной зоне. Обе акции торгуются выше SMA 50: SOLV на 4,6%, THC на 31,3%. Это подтверждает краткосрочный бычий тренд для обоих эмитентов. Сила тренда по ADX: SOLV — 22,9 (слабый тренд), THC — 34,9 (выраженный тренд). THC менее волатилен — бета 0,55 против 0,66 у SOLV. Низкая бета предпочтительна для консервативных инвесторов, высокая — для тех, кто ищет повышенную доходность. Дневная волатильность (ATR%) THC составляет 4,0%, что указывает на повышенные внутридневные колебания.
| Индикатор | SOLV | THC | Лидер |
|---|---|---|---|
| Осцилляторы | |||
| RSI (14) | 52,75 | 71,31 | |
| Stochastic %K | 46,94 | 95,70 | |
| CCI (20) | 10,94 | 77,71 | |
| MFI | 49,75 | 76,30 | |
| Williams %R | -53,06 | -4,30 | |
| MACD гистограмма | 0,04 | 2,41 | |
| Momentum (10) | 4,97 | 28,93 | |
| Тренд | |||
| ADX | 22,89 | 34,88 | |
| Цена vs EMA 9 | -1,92% | +4,27% | |
| Цена vs EMA 20 | +0,23% | +11,68% | |
| Цена vs SMA 50 | +4,61% | +31,31% | |
| Цена vs SMA 200 | +9,74% | +29,88% | |
| Объём | |||
| CMF | 0,17 | 0,05 | |
| Volume Ratio | 68,43 | 38,94 | |
| Волатильность и статистика | |||
| Beta | 0,66 | 0,55 | |
| ATR % | 3,41% | 4,02% | |
| Sharpe (1г) | 0,46 | 1,19 | |
| RS Rating | 52,00 | 83,00 | |
| 52w от хая | -7,80 | -1,20 | |
| BB ширина | 20,24 | 53,15 | |
Финансовая отчётность
Выручка за последние 12 месяцев (TTM): SOLV — 8,32 млрд $, THC — 21,31 млрд $. Масштаб выручки отражает размер и зрелость бизнеса. Динамика выручки в пользу THC: +3,10% г/г vs +0,90%. Обе компании растут, но с разной скоростью. Чистая прибыль: SOLV — 1,56 млрд $, THC — 1,41 млрд $. SOLV генерирует больше чистой прибыли. FCF: SOLV генерирует -10 млн $, THC — 2,53 млрд $. Свободный денежный поток — один из наиболее надёжных индикаторов финансового здоровья компании.
| Показатель | SOLV | THC | Лидер |
|---|---|---|---|
| Выручка | 8,32 млрд $ | 21,31 млрд $ | |
| Рост выручки (г/г) | +0.90% | +3.10% | |
| Чистая прибыль | 1,56 млрд $ | 1,41 млрд $ | |
| Рост прибыли (г/г) | +224.80% | -56.00% | |
| EPS (TTM) | $8,94 | $15,61 | |
| Операц. Cash Flow | 369 млн $ | 3,54 млрд $ | |
| Free Cash Flow | -10 млн $ | 2,53 млрд $ |
Дивиденды
Обе компании не платят дивиденды. Инвесторам, ориентированным на пассивный доход, стоит обратить внимание на альтернативные эмитенты в портфеле. THC выплачивает дивиденды 13 лет подряд, тогда как SOLV не имеет дивидендной истории.
| Показатель | SOLV | THC | Лидер |
|---|---|---|---|
| Див. доходность | — | — | |
| Годовые дивиденды | — | $0,01 | |
| Коэфф. выплат | — | — | |
| Лет выплат | 0 | 13 | |
| CAGR дивидендов (5л) | — | -57,25% |
Сезонность (10 лет)
По данным за 10 лет, пиковая сезонная доходность SOLV приходится на ноябре (+11,93%), а THC — на июле (+11,69%). Слабые месяцы: для SOLV — март (-9,58%), для THC — сентябрь (-5,82%). Зная сезонные паттерны, можно избежать открытия позиции в исторически неблагоприятный период. Совместные слабые месяцы: март, июнь. Это важно учитывать — корреляция слабости снижает защитные свойства портфеля в указанные периоды. Оба тикера сильны в: январь, февраль, май, июль, ноябрь. Совпадение зон роста создаёт потенциал для усиленного портфельного эффекта в эти месяцы. Суммарная сезонная доходность за год выше у THC: +27,46% против +19,15%.
Частые вопросы
Какая акция дешевле по мультипликаторам — Solventum Corporation или Tenet Healthcare Corporation?
У кого выше рентабельность — SOLV или THC?
Какие дивиденды у Solventum Corporation и Tenet Healthcare Corporation?
Какая компания крупнее по выручке — Solventum Corporation или Tenet Healthcare Corporation?
У кого выше маржинальность — SOLV или THC?
Какая акция лучше по технике — SOLV или THC?
Что лучше купить — SOLV или THC?
Аналитика ETPINVEST.RU · Данные обновлены 10.08.2026
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией